對于證券從業(yè)人員和上市公司董監(jiān)高利用自身身份優(yōu)勢進(jìn)行內(nèi)幕交易的行為，證監(jiān)會堅(jiān)持從嚴(yán)、從快、從重治理，維護(hù)市場“公平、公開、公正”原則，保護(hù)投資者合法權(quán)益。

　　嚴(yán)打“碩鼠”

　　謝風(fēng)華、安雪梅夫妻內(nèi)幕交易案是一個(gè)典型案例。2008年12月17日至2009年5月25日，謝風(fēng)華任中信證券企業(yè)發(fā)展融資業(yè)務(wù)部執(zhí)行總經(jīng)理，作為廈門大洲收購、重組興業(yè)房產(chǎn)內(nèi)幕信息的知情人，在內(nèi)幕信息公開前，自己購買并告知其妻安雪梅購買ST興業(yè)股票，獲利13.7萬元。2009年5月18日，在制作天寶礦業(yè)借殼萬好萬家的重組方案期間，作為該內(nèi)幕信息的知情人，在內(nèi)幕信息公開前，自己購買并告知妻子安雪梅購買萬好萬家股票共計(jì)121.06萬股。其中，謝風(fēng)華通過其控制的賬戶買入93.06萬股，累計(jì)成交金額667.2萬元，獲利585.39萬元。安雪梅在明知有關(guān)信息系內(nèi)幕信息的情況下，仍利用該內(nèi)幕信息，通過其控制的賬戶買入28萬股，累計(jì)成交金額204.71萬元，獲利168.5萬元。

　　2012年1月6日，上海市浦東新區(qū)人民法院作出一審判決，謝風(fēng)華犯內(nèi)幕交易罪，判處有期徒刑三年，緩刑三年，罰金人民幣800萬元；安雪梅犯內(nèi)幕交易罪，判處有期徒刑三年，緩刑三年，并處罰金人民幣190萬元；追繳謝風(fēng)華、安雪梅違法所得共767萬余元。

　　另一個(gè)案例是秦宣案。2010年8月中旬，上市公司西南合成重組項(xiàng)目由東北證券擔(dān)任獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問，東北證券指派具有保薦代表人資格的秦宣（時(shí)任東北證券公司北京分公司深圳市場部副總經(jīng)理）擔(dān)任該項(xiàng)目的主辦人、現(xiàn)場工作負(fù)責(zé)人。秦宣通過參加相關(guān)會議，履行相關(guān)職責(zé)等，知悉了解西南合成擬收購北醫(yī)醫(yī)藥這一內(nèi)幕信息，將該信息泄露給其朋友周某。秦宣還利用原同事“任某某”賬戶在內(nèi)幕信息公開前，買入西南合成股票9萬多股，交易金額達(dá)140萬元，獲利23萬元。

　　證監(jiān)會將此案移送公安機(jī)關(guān)處理，秦宣被依法逮捕。2012年5月，太原市杏花嶺區(qū)人民法院判處秦宣有期徒刑三年，緩刑三年，追繳違法所得并處罰金23萬元。

　　重罰上市公司董監(jiān)高

　　對于上市公司董監(jiān)高利用特殊地位進(jìn)行內(nèi)幕交易，相關(guān)部門重典懲罰。一個(gè)典型案例是德賽電池總經(jīng)理借重組從事內(nèi)幕交易。

　　從2010年下半年起，德賽電池開始與申銀萬國證券研究所接觸，籌備德賽電池重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)。

　　馮大明時(shí)任德賽電池總經(jīng)理，是此次重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)的主要負(fù)責(zé)人、內(nèi)幕信息知情人。2011年11至12月，馮大明伙同女友謝暉合計(jì)買入德賽電池股票200余萬股，買入金額4500余萬元。2012年4至7月間陸續(xù)賣出股票，實(shí)際獲利1800余萬元。王文芳時(shí)任申銀萬國研究所企業(yè)客戶部總經(jīng)理，是德賽電池重大資產(chǎn)重組項(xiàng)目提供財(cái)務(wù)顧問服務(wù)的中介機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人，將內(nèi)幕信息泄露給大學(xué)同學(xué)徐雙全。2012年2月6日至8日，徐雙全利用其控制的賬戶買入“德賽電池”股票62余萬股，買入金額1300余萬元。2012年6月賣出股票，實(shí)際獲利700余萬元。

　　2012年5月，證監(jiān)會對馮大明等人涉嫌利用內(nèi)幕信息交易“德賽電池”股票行為立案稽查。2012年7月，證監(jiān)會將該案移送公安機(jī)關(guān)。上海市第一中級人民法院、深圳市中級人民法院分別于2013年5月和8月做出刑事判決。