已停牌半年的艾派克（002180，收盤價23.51元）今日終于推出發(fā)行股份購買資產草案，公司擬以22.5億元的交易總價收購控股股東打印耗材類資產。

　　同時，艾派克還擬以6296.73萬美元現金收購一家美國公司Static Control Components， Inc.（以下簡稱SCC）100%股權。值得注意的是，SCC近兩年業(yè)績呈下滑趨勢，其去年凈利潤為274.9萬美元，與2013年相比，大幅下降82.35%。

　　注入資產增值逾6倍

　　草案顯示，艾派克擬以20.49元/股（此為2014年度利潤分配方案實施完畢后發(fā)行價格）的價格向控股股東珠海賽納打印科技股份有限公司（以下簡稱賽納科技）發(fā)行1.1億股，購買其耗材業(yè)務全部經營性資產、負債以及賽納科技持有的經營耗材業(yè)務的6家子公司全部股權（以下簡稱標的資產），交易總價22.5億元。

　　同時，艾派克擬以20.49元/股的價格發(fā)行不超過3660.32萬股，募集不超過7.5億元配套資金，用于核高基CPU在信息技術領域的創(chuàng)新應用之SoC項目以及補充流動資金。

　　截至2014年9月30日，標的資產經審計的凈資產賬面值（合并口徑）為2.97億元，評估增值率為658.85%。同時，交易對方給出了業(yè)績承諾——標的資產2015~2017年的扣非凈利潤分別不低于1.52億元、1.85億元和2.3億元。

　　艾派克表示，此次收購完成后，公司將集通用打印耗材、再生打印耗材及通用打印耗材芯片業(yè)務于一體，實現同類業(yè)務整合，形成更為完備的業(yè)務鏈和更為豐富的產品種類。

　　SCC去年凈利降八成

　　值得注意的是，艾派克同時還發(fā)布了一份資產購買預案，公司擬購買SCC100%股權，交易總對價約為6296.73萬美元。其中，包括SCC資產的股權價值2438.26萬美元和股東借款3858.47萬美元。

　　根據《股權購買協議》，股權交割時，艾派克將向交易對方支付約4956.73萬美元。此后，公司將在2016~2019年分期向交易對方支付共計1340萬美元。

　　截至2014年12月31日，SCC經審計的賬面凈資產為1400.08萬美元，采用市場法估值，其預估企業(yè)價值約為9340萬美元，預估股權價值約2438.26萬美元，預估增值率為74.15%?！睹咳战洕侣劇酚浾咦⒁獾剑琒CC主營業(yè)務為通用打印耗材芯片的設計、生產和銷售以及通用和再生打印耗材部件的研發(fā)、生產和銷售。主要產品包括通用打印耗材芯片及通用和再生打印耗材相關產品，包括碳粉、鼓、輥等。

　　值得注意的是，SCC在2013年、2014年的業(yè)績呈下滑趨勢。2013年、2014年其分別實現營業(yè)收入為2.37億美元、1.94億美元，2014年營收同比下降18.37%。2013年、2014年凈利潤分別為1557.70萬、274.90萬美元，2014年的凈利潤同比大幅下滑了82.35%。