百視通與東方明珠整合方案出爐，此番重組主要有三大塊：

　　一是百視通換股吸收合并東方明珠

　　換股價格：百視通 32.54元/股

　　東方明珠 10.69元/股

　　換股比例：3.04:1，即每1股百視通新增發(fā)行股份換取3.04股東方明珠股份

　　二是發(fā)行股份和支付現(xiàn)金購買資產

　　增發(fā)價格：32.54元/股

　　購買標的：SMG旗下的尚世影業(yè)、東方購物等四個細分市場的優(yōu)質資產和業(yè)務資源

　　三是擬配套募資100億元

　　文廣投資中心認購32元，上海國和基金認購12元，交銀文化基金 和綠地金控分別認購10億元，上汽投資認購8億元，上海光控投資、長江養(yǎng)老和招商基金分別認購6億元，國開金融和中民投資本分別認購5元

　　⊙記者 楊偉中 ○編輯 邱江

　　在停牌近半年之久后，百視通與東方明珠整合方案如今終于浮出水面。

　　據兩公司21日晚間雙雙亮出的方案，在吸收合并東方明珠的同時，百視通還擬發(fā)行股份和支付現(xiàn)金購買資產，并募集配套資金不超過100億元，按照募資發(fā)行價格32.54元/股計算，將發(fā)行不超過3.07億股。實現(xiàn)重組后的百視通將原有業(yè)務與其大股東旗下相關業(yè)務實施重構整合，打通產業(yè)鏈而形成互聯(lián)網媒體生態(tài)系統(tǒng)和產業(yè)布局，打造出一個全新的上市平臺，并為控股股東上海文廣集團（下稱“SMG”）未來走向前臺奠定基礎。

　　三大步驟打造全新平臺

　　據兩公司的方案顯示，此番重組主要有三大塊內容：其一是百視通對于東方明珠實施換股吸收合并；其二是發(fā)行股份和支付現(xiàn)金購買資產；其三是募集配套資金。由此，徹底解決原先的同業(yè)競爭風險，未來的百視通作為SMG旗下唯一的資本運作平臺，將轉型為一家全產業(yè)鏈垂直一體化的綜合傳媒平臺，并有望晉升為A股市場文化傳媒類唯一市值上千億的上市公司。

　　此次換股吸收合并的股價與比例按以往的慣例實行，即百視通擬以新增股份換股吸收合并東方明珠。根據兩公司審議本次交易的董事會決議公告日前20個交易日的股票交易均價，并經除權除息調整后所確定的換股價格分別為32.54元/股和10.69元/股，換股比例為3.04:1（即每1股百視通新增發(fā)行股份換取3.04股東方明珠股份）。

　　吸并完成后，百視通擬非公開發(fā)行股份購買以影視劇制作為主的尚世影業(yè)100%股權、以版權發(fā)行交易為主的五岸傳播100%股權、以含有東方有線數字電視資源為主的文廣互動68.0672%股權、以目前境內銷售規(guī)模最大的電視購物平臺為主的東方希杰45.2118%股權，同時擬以部分配套募集資金購買東方希杰38.9442%股權，發(fā)行價格為32.54元/股。

　　此外，百視通還擬定向發(fā)行股份募集配套資金不超過100億元，將用于支付部分擬購買資產的現(xiàn)金對價和重組后上市公司的主營業(yè)務發(fā)展。

　　本次交易完成后，百視通總股本約26.28億股，其中上海文廣集團持有11.85億股，占總股本比例為45.07%。

　　兩大看點凸顯業(yè)務升級

　　此次百視通吸并東方明珠方案有兩大顯著特點：一是注入尚世影業(yè)、東方購物等四個細分市場的優(yōu)質資產和業(yè)務資源，提高了SMG資產證券化率，有助于推進集團整體上市進程；二是配套融資中有一大半額度將投向互聯(lián)網電視業(yè)務，充實版權內容，建設云平臺，著力于構建新媒體生態(tài)系統(tǒng)。

　　據有關方案和公告顯示，百視通此番定向發(fā)行的十大發(fā)行對象可謂混合所有制齊全，除了上海本地多家國企和民營資本之外，不乏諸如長江養(yǎng)老保險、招商基金、國開金融，以及中民投資等境內投資大佬。明細來看，文廣投資中心認購32億元；上海國和基金認購12億元；交銀文化基金、綠地金控各認購10億元；上汽投資認購8億元；上海光控投資、長江養(yǎng)老、招商基金各認購6億元；國開金融、中民投資本均認購5億元。

　　據悉，百視通本次交易總金額為492.42億元，其中的配套募資將占總金額的20.31%。除了用25.7億元支付擬購買東方西杰資產之外，剩余74.3億元分別用于全媒體云平臺項目、互聯(lián)網電視及網絡視頻項目、新媒體購物平臺建設項目、版權在線交易平臺項目、擴大電影電視劇制作產能、優(yōu)質版權內容購買項目和補充流動資金，通過著力打造新媒體產業(yè)鏈，支持重組后的上市公司主營業(yè)務扎扎實實地開展。

　　百視通董事會強調，本次重組完成后的上市公司將推進傳統(tǒng)媒體與新興媒體的融合，成為文廣集團統(tǒng)一的產業(yè)平臺和資本平臺，以強大的媒體業(yè)務為根基，以互聯(lián)網電視業(yè)務為切入點，實現(xiàn)受眾向用戶的轉變以及流量變現(xiàn)，構筑互聯(lián)網媒體生態(tài)系統(tǒng)、商業(yè)模式、體制架構，打造最具市場價值和傳播力、公信力、影響力的新型互聯(lián)網媒體集團。