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中郵風(fēng)格輪動風(fēng)格輪動策略 靈活配置倉位

  • 發(fā)布時間:2015-12-07 00:47:41  來源:中國證券報  作者:佚名  責(zé)任編輯:羅伯特

  中郵風(fēng)格輪動靈活配置混合(代碼:001479)是一只混合型基金,該基金在分析我國宏觀經(jīng)濟形勢及政策導(dǎo)向的基礎(chǔ)上,利用多種方法確定階段性市場投資風(fēng)格偏好及風(fēng)格輪動特征,積極尋找結(jié)構(gòu)性投資機會提升業(yè)績表現(xiàn)。比較基準是“滬深300指數(shù)收益率*60%+上證國債指數(shù)收益率*40%”。

  股票倉位靈活配置:該基金是靈活配置型混合基金,股票倉位的可浮動范圍很大,為0%-95%,基金管理人根據(jù)市場行情的變化進行大類資產(chǎn)輪動配置,以達到在股市上漲時獲取較高收益,在股市下跌時規(guī)避下行風(fēng)險的目的。

  風(fēng)格輪動策略為主:該基金以風(fēng)格輪動策略為主,行業(yè)輪動、區(qū)域輪動、主題輪動策略為輔,積極尋求市場風(fēng)格輪動所帶來的結(jié)構(gòu)性投資機會。我國市場存在較為明顯的風(fēng)格輪動特征,市場階段性的投資風(fēng)格偏好也產(chǎn)生了風(fēng)格動量效應(yīng)及風(fēng)格反轉(zhuǎn)效應(yīng),該基金根據(jù)上市公司自身的屬性進行類別劃分,將風(fēng)格輪動細分為大、小盤風(fēng)格輪動策略、價值/成長風(fēng)格輪動策略、其他風(fēng)格輪動策略。該基金力圖準確預(yù)測未來市場風(fēng)格,并進行輪動操作。

  基金公司實力保障:中郵基金公司目前管理基金21只,其中混合型基金16只,管理規(guī)模402.38億元,在所有基金公司中位列第14位。截至12月3日,公司旗下開放式積極偏股型基金今年以來的加權(quán)平均收益為57.25%,在所有基金公司中位列第8位。中郵基金專注發(fā)展權(quán)益類資產(chǎn)的投資能力,中郵戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)股票在2013年以80.38%的收益率摘得股票型基金的桂冠,中郵核心主題和中郵中小盤靈活配置獲得《中國證券報》頒發(fā)的2014年度金?;皙?。

  投資總監(jiān)掛帥:擬任基金經(jīng)理鄧立新具有22年證券從業(yè)經(jīng)驗,現(xiàn)任公司投資副總監(jiān)兼投資部總經(jīng)理,目前在管基金有兩只,其中長中郵核心優(yōu)勢靈活配置混合的任職年化收益率為31.48%,在327位同類經(jīng)理中位列前10%。

  投資建議:該基金為混合型基金中的靈活配置品種。其預(yù)期風(fēng)險與預(yù)期收益水平低于股票型基金,高于債券型基金和貨幣市場基金。建議具有一定風(fēng)險承受能力、預(yù)期收益較高的激進型投資者參與。

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