關(guān)于發(fā)布《上海證券交易所滬港通試點辦法》和《上海證券交易所港股通投資者適當性管理指引》的通知

　　上證發(fā)〔2014〕60號

　　各市場參與人:

　　為規(guī)范滬港通試點活動，根據(jù)中國證監(jiān)會《滬港股票市場交易互聯(lián)互通機制試點若干規(guī)定》、《上海證券交易所交易規(guī)則》及其他相關(guān)規(guī)定，上海證券交易所制定了《上海證券交易所滬港通試點辦法》和《上海證券交易所港股通投資者適當性管理指引》?，F(xiàn)予發(fā)布，并自發(fā)布之日起施行。

　　特此通知。

　　附件:1.上海證券交易所滬港通試點辦法

　　2.上海證券交易所港股通投資者適當性管理指引

　　上海證券交易所

　　二○一四年九月二十六日

　　附件1

　　上海證券交易所滬港通試點辦法

　　第一章 總則

　　第一條為規(guī)范滬港通試點相關(guān)活動，防范風險，保護投資者合法權(quán)益，根據(jù)中國證監(jiān)會《滬港股票市場交易互聯(lián)互通機制試點若干規(guī)定》、《上海證券交易所交易規(guī)則》及上海證券交易所(以下簡稱“本所”)其他相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則，制定本辦法。

　　第二條投資者、本所會員、香港聯(lián)合交易所有限公司(以下簡稱“聯(lián)交所”)設(shè)立的證券交易服務(wù)公司(以下簡稱“聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司”)、本所設(shè)立的證券交易服務(wù)公司(以下簡稱“本所證券交易服務(wù)公司”)及其他市場主體參與滬港通交易及相關(guān)活動，應(yīng)當遵守本辦法。

　　滬股通交易事項(投資者證券買賣委托事項除外)和港股通交易的委托、本所會員客戶管理等事項，本辦法未規(guī)定的，適用《上海證券交易所交易規(guī)則》(以下簡稱“《交易規(guī)則》”)和本所其他相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則。

　　第三條本所對滬港通交易及相關(guān)活動實施自律管理。

　　第二章 滬股通交易

　　第一節(jié) 聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司參與滬股通業(yè)務(wù)

　　第四條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司參與滬股通業(yè)務(wù)，應(yīng)當申請成為本所交易參與人并取得參與者交易業(yè)務(wù)單元，遵守本所對交易參與人的相關(guān)規(guī)定。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司不是本所會員，不享有法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和《上海證券交易所章程》、《上海證券交易所會員管理規(guī)則》等規(guī)定的本所會員權(quán)利。

　　第五條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司申請成為本所交易參與人，應(yīng)當提交下列文件:

　　(一)申請書、承諾書;

　　(二)中國證監(jiān)會、香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會相關(guān)批準文件;

　　(三)企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照;

　　(四)公司章程;

　　(五)滬股通業(yè)務(wù)管理制度、技術(shù)安排，以及委托聯(lián)交所承擔滬股通業(yè)務(wù)相關(guān)職責的安排;

　　(六)董事、監(jiān)事、高級管理人員的個人資料;

　　(七)聯(lián)交所參與者參與滬股通業(yè)務(wù)的承諾書文本、技術(shù)標準及其他要求;

　　(八)聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司與香港中央結(jié)算有限公司(以下簡稱“香港結(jié)算”)的滬股通結(jié)算協(xié)議;

　　(九)擬開展滬股通業(yè)務(wù)的聯(lián)交所參與者名單，以及上述聯(lián)交所參與者符合技術(shù)標準及其他要求的情況說明;

　　(十)與滬股通有關(guān)的費用收取方式和標準;

　　(十一)本所要求的其他文件。

　　第六條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司將聯(lián)交所參與者根據(jù)投資者委托進行滬股通交易的訂單向本所申報，并承擔相應(yīng)的交易責任。

　　滬股通交易申報在本所達成交易后，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當承認交易結(jié)果，接受成交回報并發(fā)送給相關(guān)聯(lián)交所參與者和香港中央結(jié)算有限公司。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當對聯(lián)交所參與者的滬股通交易行為進行管理，并根據(jù)本所要求對滬股通違規(guī)交易行為采取必要的措施。

　　第七條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司可以委托聯(lián)交所代為履行本辦法規(guī)定的相關(guān)職責，但仍應(yīng)承擔相關(guān)職責未充分、適當履行的責任。

　　第八條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當建立滬股通業(yè)務(wù)風險控制措施，加強內(nèi)部控制，防范業(yè)務(wù)風險。

　　第九條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當制定聯(lián)交所參與者參與滬股通業(yè)務(wù)的技術(shù)標準及其他要求，并對擬開展滬股通業(yè)務(wù)的聯(lián)交所參與者的技術(shù)系統(tǒng)進行測試評估。

　　第十條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當要求符合條件的聯(lián)交所參與者簽署滬股通業(yè)務(wù)承諾書，承諾書應(yīng)當包括但不限于以下內(nèi)容:遵守內(nèi)地和香港相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和業(yè)務(wù)規(guī)則;認可并執(zhí)行聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司基于前述規(guī)定和雙方約定對其提出的相關(guān)要求，以及通過合同或者其他安排要求其客戶認可并執(zhí)行相關(guān)要求;認可并通過合同或者其他安排要求其客戶認可本辦法及本所其他業(yè)務(wù)規(guī)則關(guān)于本所責任豁免的相關(guān)規(guī)定。

　　第十一條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當為滬股通投資者、聯(lián)交所參與者了解相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和業(yè)務(wù)規(guī)則、業(yè)務(wù)流程、費用收取方式及標準等信息，提供必要的便利和指引。

　　第十二條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當遵守內(nèi)地相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和業(yè)務(wù)規(guī)則。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當采取適當方式，督促聯(lián)交所參與者并要求聯(lián)交所參與者督促其客戶遵守內(nèi)地相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和本所業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定，并要求聯(lián)交所參與者向客戶充分揭示滬股通交易風險以及因違反前述規(guī)定承擔違法或違規(guī)責任的風險。

　　第十三條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司按照本辦法第五條向本所提交的材料內(nèi)容發(fā)生變化的，應(yīng)當在變更發(fā)生后3個滬股通交易日內(nèi)向本所提交更新材料。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當按照本所要求提供滬股通業(yè)務(wù)運行相關(guān)情況的報告。

　　第十四條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司發(fā)生影響或者可能影響其業(yè)務(wù)運行的重大事件時，應(yīng)當立即向本所報告，說明事件的起因、目前的狀態(tài)、可能產(chǎn)生的后果和應(yīng)對措施。

　　第十五條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當妥善保存履行本辦法規(guī)定職責形成的各類文件、資料，并采取適當方式要求聯(lián)交所參與者妥善保存滬股通客戶資料及其委托和申報記錄等資料，保存期限不少于20年。

　　第二節(jié) 滬股通股票

　　第十六條滬股通股票包括以下范圍內(nèi)的股票:

　　(一)上證180指數(shù)成份股;

　　(二)上證380指數(shù)成份股;

　　(三)A+H股上市公司的本所上市A股。

　　在本所上市公司股票風險警示板交易的股票(即ST、﹡ST股票和退市整理股票)、以外幣報價交易的股票(即B股)和具有本所認定的其他特殊情形的股票，不納入滬股通股票。

　　經(jīng)監(jiān)管機構(gòu)批準，本所可以調(diào)整滬股通股票的范圍。

　　第十七條滬股通股票之外的本所上市股票因相關(guān)指數(shù)成份股調(diào)整等原因，導(dǎo)致屬于本辦法第十六條第一款規(guī)定范圍且不屬于第十六條第二款規(guī)定范圍的，調(diào)入滬股通股票。

　　H股上市公司在本所上市A股，或者A股在本所上市的公司在聯(lián)交所上市H股，或者公司同日在本所和聯(lián)交所上市A股和H股的，其A股在上市滿10個交易日且相應(yīng)H股價格穩(wěn)定期結(jié)束后調(diào)入滬股通股票。

　　第十八條滬股通股票因相關(guān)指數(shù)成份股調(diào)整等原因，導(dǎo)致不再屬于本辦法第十六條第一款規(guī)定范圍或者屬于第十六條第二款規(guī)定范圍的，調(diào)出滬股通股票。

　　第十九條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司通過其指定網(wǎng)站公布滬股通股票名單，相關(guān)股票調(diào)入或者調(diào)出滬股通股票的生效時間以聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司公布的時間為準。

　　第三節(jié) 交易特別事項

　　第二十條滬股通股票以人民幣報價和交易。

　　第二十一條滬股通交易日和交易時間由聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司在其指定網(wǎng)站公布。

　　第二十二條滬股通交易采用競價交易方式，本所另有規(guī)定的除外。

　　第二十三條滬股通交易申報采用限價申報，本所另有規(guī)定的除外。

　　滬股通限價申報指令應(yīng)當包括證券賬號、經(jīng)紀商代碼、證券代碼、買賣方向、數(shù)量、價格等內(nèi)容。

　　本所根據(jù)監(jiān)管需要，可以要求聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司提供其交易申報涉及的投資者信息。

　　第二十四條根據(jù)本辦法第十八條被調(diào)出滬股通股票且仍屬于本所上市股票的，不得通過滬股通買入，但可以賣出。

　　第二十五條滬股通股票保證金交易和擔保賣空的標的股票，應(yīng)當屬于本所市場融資融券交易的標的證券范圍。

　　第二十六條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當對屬于滬股通股票擔保賣空的交易申報予以特別標識。

　　擔保賣空的申報價格不得低于該股票的最新成交價;當天沒有成交的，申報價格不得低于其前收盤價。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當促使聯(lián)交所參與者要求其客戶，在未歸還為擔保賣空而借入的股票前賣出相同股票的委托價格應(yīng)當符合前款要求，但超出未歸還股票數(shù)量的部分除外。

　　第二十七條單個滬股通交易日的單只滬股通股票擔保賣空比例不得超過1%;連續(xù)10個滬股通交易日的單只滬股通股票擔保賣空比例累計不得超過5%。聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當根據(jù)前述比例要求進行前端控制。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當于每一滬股通交易日日終，通過其指定網(wǎng)站披露滬股通股票擔保賣空比例。

　　本所可以根據(jù)市場情況，調(diào)整本條第一款規(guī)定的擔保賣空比例限制，或者暫停接受滬股通股票擔保賣空申報。

　　第二十八條屬于滬股通股票的單只股票，在本所市場進行融資交易的融資監(jiān)控指標達到規(guī)定比例而被本所暫停融資買入的，本所可以要求聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司暫停提交該滬股通股票保證金交易申報。該股票的融資監(jiān)控指標降低至規(guī)定比例而被本所恢復(fù)融資買入的，本所可以通知聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司恢復(fù)提交該滬股通股票保證金交易申報。

　　屬于滬股通股票的單只股票，在本所市場的融券余量達到規(guī)定比例而被本所暫停融券賣出的，本所可以要求聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司暫停提交該滬股通股票擔保賣空交易申報。該股票的融券余量降低至規(guī)定比例而被本所恢復(fù)融券賣出的，本所可以通知聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司恢復(fù)提交該滬股通股票擔保賣空交易申報。

　　第二十九條除下列情形外，不得進行滬股通股票非交易過戶:

　　(一)為擔保賣空而進行的期限不超過一個月的滬股通股票借貸;

　　(二)在自身持券范圍內(nèi)為滿足持券檢查要求而進行的為期一日且不得展期的滬股通股票借貸;

　　(三)為處理錯誤交易而在聯(lián)交所參與者與其交易客戶之間進行的滬股通股票過戶;

　　(四)基金管理人通過統(tǒng)一賬戶買入滬股通股票后，分配至其管理的各基金賬戶;

　　(五)本所和中國證券登記結(jié)算有限責任公司(以下簡稱“中國結(jié)算”)規(guī)定的其他情形。

　　第三十條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當采取適當方式，要求聯(lián)交所參與者接受客戶滬股通賣出委托時須確保客戶賬戶內(nèi)有足額的證券，不得接受客戶無足額證券而直接在市場上賣出證券的委托。

　　第三十一條通過滬股通買入的股票，在交收前不得賣出。

　　第三十二條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司和聯(lián)交所參與者不得自行撮合投資者買賣滬股通股票的訂單，不得以其他任何形式在本所以外的場所提供滬股通股票轉(zhuǎn)讓服務(wù)，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

　　第三十三條通過聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司進行的滬股通交易，證券交易公開信息中公布的名稱為“滬股通專用”。

　　第三十四條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司未經(jīng)本所同意，不得將本所許可其使用的交易信息提供給聯(lián)交所參與者及其交易客戶之外的其他機構(gòu)和個人使用或者予以傳播，也不得用于開發(fā)指數(shù)或者其他產(chǎn)品。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當采取適當方式，要求聯(lián)交所參與者并促使聯(lián)交所參與者要求其客戶遵守前款規(guī)定。

　　第三十五條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當按照本所市場收費標準交納滬股通交易經(jīng)手費等相關(guān)費用。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當與香港結(jié)算簽訂協(xié)議，委托香港結(jié)算就港股通交易進行清算交收、交納交易經(jīng)手費及其他相關(guān)費用。

　　第三十六條因滬股通股票權(quán)益分派、轉(zhuǎn)換、上市公司被收購等情形或者異常情況，所取得的滬股通股票以外的本所上市證券，可以通過滬股通賣出，但不得買入，本所另有規(guī)定的除外。

　　因滬股通股票權(quán)益分派、轉(zhuǎn)換或者上市公司被收購等所取得的非本所上市證券，不得通過滬股通買入或者賣出。

　　第三十七條本所可以根據(jù)市場需要，調(diào)整滬股通的交易方式、訂單類型、申報內(nèi)容及方式、業(yè)務(wù)范圍、交易限制等規(guī)定。

　　第四節(jié) 額度控制

　　第三十八條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司對滬股通交易每日額度的使用情況進行實時監(jiān)控，并在滬股通交易日日終對滬股通交易總額度的使用情況進行監(jiān)控。聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司于每日交易結(jié)束后在其指定網(wǎng)站公布額度使用情況。

　　第三十九條滬股通交易當日額度余額的計算公式為:當日額度余額=每日額度-買入申報金額+賣出成交金額+被撤銷和被本所拒絕接受的買入申報金額+買入成交價低于申報價的差額。

　　第四十條當日額度在本所開盤集合競價階段使用完畢的，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司暫停接受該時段后續(xù)的買入申報，但仍然接受賣出申報。此后在本所連續(xù)競價階段開始前，因買入申報被撤銷、被本所拒絕接受或者賣出申報成交等情形，導(dǎo)致當日額度余額大于零的，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司恢復(fù)接受后續(xù)的買入申報。

　　當日額度在本所連續(xù)競價階段使用完畢的，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司停止接受當日后續(xù)的買入申報，但仍然接受賣出申報。在上述時段停止接受買入申報的，當日不再恢復(fù)，本所另有規(guī)定的除外。

　　第四十一條滬股通總額度可用余額的計算公式為:總額度余額=總額度-買入成交總金額+賣出成交對應(yīng)的買入總金額。其中，賣出成交對應(yīng)的買入總金額是指對賣出成交的股票按其買入的平均價格計算的總金額。

　　本所可以根據(jù)市場需要對前款規(guī)定的計算方式進行調(diào)整。

　　第四十二條總額度余額少于一個每日額度的，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司自下一滬股通交易日起停止接受買入申報，但仍然接受賣出申報。

　　總額度余額達到一個每日額度時，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司自下一滬股通交易日起恢復(fù)接受買入申報。

　　第四十三條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當采取適當方式，要求聯(lián)交所參與者并促使聯(lián)交所參與者要求其客戶在參與滬股通交易時，不得通過低價大額買入申報等方式惡意占用額度，影響額度控制。

　　第五節(jié) 持股比例限制

　　第四十四條投資者參與滬股通交易，應(yīng)當遵守《滬港股票市場交易互聯(lián)互通機制試點若干規(guī)定》中的持股比例限制。

　　第四十五條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當采取適當方式，要求聯(lián)交所參與者在投資者買賣滬股通股票違反有關(guān)持股比例限制時拒絕接受其交易委托、實施平倉或者采取其他制止和糾正措施。

　　第四十六條投資者根據(jù)相關(guān)規(guī)定履行信息披露義務(wù)時，其通過滬股通交易與通過其他方式持有的同一上市公司的境內(nèi)、外上市股份應(yīng)當合并計算。

　　第四十七條當日交易結(jié)束后， 單個境外投資者通過滬股通與其他方式持有同一上市公司股票合并計算超過限定比例的，應(yīng)當在5個滬股通交易日內(nèi)對超出部分予以平倉，并按照有關(guān)規(guī)定及時履行信息披露義務(wù)。

　　第四十八條當日交易結(jié)束后，所有境外投資者通過滬股通與其他方式持有同一上市公司股票合并計算超過限定比例的，本所將按照后買先賣的原則，向聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司及其他境外投資者發(fā)出平倉通知。聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當及時通知聯(lián)交所參與者，并要求其通知投資者。投資者應(yīng)當自接到通知之日起的5個滬股通交易日內(nèi)，對超出部分予以平倉。

　　其他境外投資者在5個滬股通交易日內(nèi)自行減持導(dǎo)致上述持股總數(shù)降至限定比例以下的，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司可以主動或者根據(jù)被通知減持的滬股通投資者通過聯(lián)交所參與者向其提出的請求，向本所申請由原持有人繼續(xù)持有原股份。

　　第四十九條滬股通投資者未按規(guī)定對超過限定比例的股份進行處理的，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當要求相關(guān)聯(lián)交所參與者實施平倉。

　　第三章 港股通交易

　　第一節(jié) 本所會員參與港股通業(yè)務(wù)

　　第五十條本所會員參與港股通業(yè)務(wù)，應(yīng)當符合本所證券交易服務(wù)公司規(guī)定的技術(shù)標準及其他要求。

　　第五十一條本所會員參與港股通業(yè)務(wù)，應(yīng)當與本所證券交易服務(wù)公司簽訂港股通服務(wù)合同，約定雙方的權(quán)利和義務(wù)。

　　第五十二條本所會員參與港股通業(yè)務(wù)，適用本所有關(guān)會員對客戶交易行為管理的規(guī)定。

　　第五十三條本所會員應(yīng)當向客戶充分揭示港股通投資風險，督促客戶遵守內(nèi)地和香港相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和業(yè)務(wù)規(guī)則，接受本所監(jiān)管。

　　第五十四條本所會員可以按照約定與本所證券交易服務(wù)公司終止港股通服務(wù)合同，但應(yīng)當對其客戶作出妥善安排。

　　第五十五條本所證券交易服務(wù)公司可以與本所會員約定，發(fā)生下列情形之一的，本所證券交易服務(wù)公司有權(quán)暫停提供港股通服務(wù)或者終止港股通服務(wù)合同:

　　(一)會員違反相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和業(yè)務(wù)規(guī)則;

　　(二)會員不配合本所對港股通交易行為的調(diào)查、取證和其他監(jiān)管行為;

　　(三)會員相關(guān)業(yè)務(wù)、技術(shù)系統(tǒng)出現(xiàn)重大故障，無法為客戶提供港股通交易服務(wù);

　　(四)合同約定的其他情形。

　　第五十六條本所證券交易服務(wù)公司可以委托本所代為履行本辦法規(guī)定的相關(guān)職責，但仍應(yīng)承擔相關(guān)職責未充分、適當履行的責任。

　　第二節(jié) 港股通股票

　　第五十七條港股通股票包括以下范圍內(nèi)的股票:

　　(一)恒生綜合大型股指數(shù)的成份股;

　　(二)恒生綜合中型股指數(shù)的成份股;

　　(三)A+H股上市公司的H股。

　　本所上市A股為風險警示板股票的A+H股上市公司的相應(yīng)H股、同時有股票在本所以外的內(nèi)地證券交易所上市的發(fā)行人的股票、在聯(lián)交所以港幣以外貨幣報價交易的股票和具有本所認定的其他特殊情形的股票，不納入港股通股票。

　　經(jīng)監(jiān)管機構(gòu)批準，本所可以調(diào)整港股通股票的范圍。

　　第五十八條港股通股票之外的股票因相關(guān)指數(shù)成份股調(diào)整等原因，導(dǎo)致屬于本辦法第五十七條第一款規(guī)定范圍且不屬于第五十七條第二款規(guī)定范圍的，調(diào)入港股通股票。

　　A股在本所上市的公司在聯(lián)交所上市H股，或者H股上市公司在本所上市A股，或者公司同日在本所和聯(lián)交所上市A股和H股的，其H股在價格穩(wěn)定期結(jié)束且相應(yīng)A股上市滿10個交易日后調(diào)入港股通股票。

　　第五十九條港股通股票因相關(guān)指數(shù)成份股調(diào)整等原因，導(dǎo)致不再屬于本辦法第五十七條第一款規(guī)定范圍或者屬于第五十七條第二款規(guī)定范圍的，調(diào)出港股通股票。

　　第六十條本所證券交易服務(wù)公司通過其指定網(wǎng)站公布港股通股票名單，相關(guān)股票調(diào)入或者調(diào)出港股通股票的生效時間以本所證券交易服務(wù)公司公布的時間為準。

　　第三節(jié) 交易特別事項

　　第六十一條投資者應(yīng)當通過滬市人民幣普通股票賬戶進行港股通交易。

　　第六十二條港股通交易以港幣報價，投資者以人民幣交收。

　　第六十三條港股通交易日和交易時間由本所證券交易服務(wù)公司在其指定網(wǎng)站公布。每個港股通交易日的交易時間包括開市前時段和持續(xù)交易時段，具體按聯(lián)交所的規(guī)定執(zhí)行。

　　發(fā)生本所證券交易服務(wù)公司認定的特殊情形，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致港股通交易無法正常進行的，本所證券交易服務(wù)公司可以調(diào)整港股通交易日、交易時間并向市場公布。

　　第六十四條港股通交易通過聯(lián)交所自動對盤系統(tǒng)進行，但投資者持有的碎股只能通過聯(lián)交所半自動對盤碎股交易系統(tǒng)賣出。

　　投資者參與聯(lián)交所自動對盤系統(tǒng)交易，在聯(lián)交所開市前時段應(yīng)當采用競價限價盤委托，在聯(lián)交所持續(xù)交易時段應(yīng)當采用增強限價盤委托。

　　第六十五條港股通交易申報數(shù)量應(yīng)當為該只證券的一個買賣單位或其整數(shù)倍，但賣出碎股的除外。

　　第六十六條根據(jù)本辦法第五十九條規(guī)定被調(diào)出港股通股票且仍屬于聯(lián)交所上市股票的，不得通過港股通買入，但可以賣出。

　　第六十七條投資者當日買入的港股通股票，經(jīng)確認成交后，在交收前即可賣出。

　　第六十八條港股通實行全面指定交易制度，適用本所關(guān)于指定交易的相關(guān)規(guī)定。

　　投資者新辦理或者變更指定交易的，自下一港股通交易日起方可進行港股通交易。

　　第六十九條港股通實行客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度，參照A股交易相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

　　第七十條會員接受客戶港股通交易委托，應(yīng)當確?？蛻粲凶泐~可用的人民幣資金或者證券。會員不得接受客戶無足額可用的資金、證券而直接在市場上買入、賣出證券的委托。

　　第七十一條本所證券交易服務(wù)公司和本所會員不得自行撮合投資者買賣港股通股票的訂單，不得以其他任何形式在聯(lián)交所以外的場所提供港股通股票轉(zhuǎn)讓服務(wù)，中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外。

　　第七十二條港股通訂單已經(jīng)申報的，不得更改申報價格或者申報數(shù)量，但在聯(lián)交所允許撤銷申報的時段內(nèi)，未成交申報可以撤銷。

　　第七十三條會員參與港股通業(yè)務(wù)，應(yīng)當通過本所證券交易服務(wù)公司向聯(lián)交所提交申報指令。

　　本所證券交易服務(wù)公司接收聯(lián)交所發(fā)送的交易結(jié)果及其他交易記錄后發(fā)送給會員，并由會員發(fā)送給其客戶。

　　第七十四條港股通業(yè)務(wù)中股票的即時行情等信息，由聯(lián)交所發(fā)布。

　　會員及本所認可的其他機構(gòu)未經(jīng)聯(lián)交所同意，不得將聯(lián)交所許可其使用的交易信息提供給其客戶之外的其他機構(gòu)和個人使用或者予以傳播，也不得用于開發(fā)指數(shù)或者其他產(chǎn)品。

　　第七十五條會員應(yīng)當按照有關(guān)規(guī)定妥善保存委托和申報記錄等資料。

　　第七十六條投資者進行港股通交易，應(yīng)當按規(guī)定向其委托的會員交納傭金，并按照聯(lián)交所市場收費標準交納交易費、交易系統(tǒng)使用費和其他費用。

　　第七十七條因港股通股票權(quán)益分派、轉(zhuǎn)換、上市公司被收購等情形或者異常情況，所取得的港股通股票以外的聯(lián)交所上市證券，可以通過港股通賣出，但不得買入，本所另有規(guī)定的除外。

　　因港股通股票發(fā)行人供股、港股通股票權(quán)益分派或者轉(zhuǎn)換等所取得的聯(lián)交所上市股票的認購權(quán)利憑證在聯(lián)交所上市的，可以通過港股通賣出，其行權(quán)等事宜按照中國證監(jiān)會、中國結(jié)算的相關(guān)規(guī)定處理。

　　因港股通股票權(quán)益分派、轉(zhuǎn)換或者上市公司被收購等所取得的非聯(lián)交所上市證券，不得通過港股通買入或者賣出。

　　第七十八條本所可以根據(jù)市場需要，調(diào)整港股通的交易方式、訂單類型、業(yè)務(wù)范圍、交易限制等規(guī)定。

　　第四節(jié) 額度控制

　　第七十九條本所證券交易服務(wù)公司對港股通交易每日額度的使用情況進行實時監(jiān)控，并在港股通交易日日終對港股通交易總額度的使用情況進行監(jiān)控。本所證券交易服務(wù)公司于每日交易結(jié)束后在其指定網(wǎng)站公布額度使用情況。

　　第八十條港股通交易當日額度余額的計算公式為:

　　當日額度余額=每日額度-買入申報金額+賣出成交金額+被撤銷和被聯(lián)交所拒絕接受的買入申報金額+買入成交價低于申報價的差額。

　　前款規(guī)定的買入申報金額、賣出成交金額、被撤銷和被聯(lián)交所拒絕接受的買入申報金額、買入成交價低于申報價的差額，按照中國結(jié)算每日交易開始前提供的當日交易參考匯率，由港幣轉(zhuǎn)換為人民幣計算。

　　第八十一條當日額度在聯(lián)交所開市前時段使用完畢的，本所證券交易服務(wù)公司暫停接受該時段后續(xù)的買入申報，且在該時段結(jié)束前不再恢復(fù)，但仍然接受賣出申報。

　　當日額度在聯(lián)交所持續(xù)交易時段使用完畢的，本所證券交易服務(wù)公司停止接受當日后續(xù)的買入申報，但仍然接受賣出申報。在上述時段停止接受買入申報的，當日不再恢復(fù)，本所另有規(guī)定的除外。

　　第八十二條港股通總額度可用余額的計算公式為:總額度余額=總額度-買入成交總金額+賣出成交對應(yīng)的買入總金額。

　　前款規(guī)定的買入成交總金額、賣出成交對應(yīng)的買入總金額，按照中國結(jié)算每日交易結(jié)束后提供的當日交易結(jié)算匯率，由港幣轉(zhuǎn)換為人民幣計算。其中，賣出成交對應(yīng)的買入總金額是指對賣出成交的股票按其買入的平均價格計算的總金額。

　　本所可以根據(jù)市場需要，對前兩款規(guī)定的計算方式進行調(diào)整。

　　第八十三條總額度余額少于一個每日額度的，本所證券交易服務(wù)公司自下一港股通交易日起停止接受買入申報，但仍然接受賣出申報。

　　總額度余額達到一個每日額度時，本所證券交易服務(wù)公司自下一港股通交易日起恢復(fù)接受買入申報。

　　第八十四條投資者參與港股通交易，不得通過低價大額買入申報等方式惡意占用額度，影響額度控制。

　　第五節(jié) 投資者適當性管理

　　第八十五條機構(gòu)投資者參與港股通交易，應(yīng)當符合法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件及業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定。

　　第八十六條個人投資者參與港股通交易，至少應(yīng)當符合下列條件:

　　(一)證券賬戶及資金賬戶資產(chǎn)合計不低于人民幣50萬元;

　　(二)不存在嚴重不良誠信記錄;

　　(三)不存在法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的禁止或者限制參與港股通交易的情形。

　　本所可以根據(jù)市場情況，調(diào)整前款規(guī)定的條件。

　　第八十七條投資者進行港股通交易，應(yīng)當熟悉香港證券市場相關(guān)規(guī)定，了解港股通交易的業(yè)務(wù)規(guī)則與流程，結(jié)合自身風險偏好確定投資目標，客觀評估自身風險承受能力。

　　第八十八條本所會員應(yīng)當制定港股通業(yè)務(wù)投資者適當性管理的標準、程序、方法以及執(zhí)行投資者適當性制度的保障措施。會員制定的投資者適當性管理標準應(yīng)當包括投資者的資產(chǎn)狀況、知識水平、風險承受能力等方面。

　　第八十九條本所會員應(yīng)當向客戶全面客觀介紹香港證券市場法律法規(guī)、市場特點和港股通業(yè)務(wù)規(guī)則、流程。

　　第九十條本所會員應(yīng)當與參與港股通交易的客戶簽訂委托協(xié)議，約定雙方的權(quán)利和義務(wù)。

　　會員與客戶簽訂委托協(xié)議前，應(yīng)當向客戶充分揭示港股通交易風險，并要求客戶簽署風險揭示書。

　　委托協(xié)議、風險揭示書的必備條款，由本所另行規(guī)定。

　　第四章 交易異常情況處理

　　第九十一條發(fā)生本所認定的交易異常情況，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致部分或者全部滬股通交易不能正常進行的，本所可以決定采取對相關(guān)滬股通股票停牌、暫停接受部分或者全部滬股通交易申報、對本所市場臨時停市等措施，并予以公告。

　　發(fā)生本所證券交易服務(wù)公司認定的交易異常情況，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致部分或者全部港股通交易不能正常進行的，本所證券交易服務(wù)公司可以決定暫停提供部分或者全部港股通服務(wù)并予以公告。

　　本所停牌、停市及本所證券交易服務(wù)公司暫停提供港股通服務(wù)的原因消失后，本所可以決定恢復(fù)相關(guān)滬股通交易、本所市場交易并予以公告，本所證券交易服務(wù)公司可以決定恢復(fù)港股通服務(wù)并予以公告。

　　第九十二條滬股通交易短時間內(nèi)買入或者賣出超過一定金額，構(gòu)成本所業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的交易異常情況的，本所可以按照規(guī)定采取相應(yīng)處置措施。

　　第九十三條發(fā)生聯(lián)交所認定的交易異常情況，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致部分或者全部港股通交易不能正常進行的，聯(lián)交所決定對聯(lián)交所市場臨時停市及后續(xù)恢復(fù)交易或者采取其他措施的，本所將在接到聯(lián)交所通知后對其相關(guān)公告予以轉(zhuǎn)發(fā)。

　　發(fā)生聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司認定的交易異常情況，導(dǎo)致或者可能導(dǎo)致部分或者滬股通交易不能正常進行的，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司可以決定暫停提供滬股通服務(wù)并予以公告。相關(guān)交易異常情況消失后，聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司可以決定恢復(fù)滬股通服務(wù)并予以公告。

　　第九十四條因交易異常情況及本所、本所證券交易服務(wù)公司采取的相應(yīng)措施造成的損失，本所、本所證券交易服務(wù)公司不承擔責任。

　　第五章 自律管理

　　第九十五條本所與聯(lián)交所通過跨境監(jiān)管合作加強對滬港通交易及相關(guān)信息披露行為的監(jiān)督管理。

　　第九十六條本所根據(jù)《交易規(guī)則》等業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定，對滬股通交易中的異常交易行為予以重點監(jiān)控。

　　第九十七條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司發(fā)現(xiàn)滬股通交易中存在或者可能存在本所《交易規(guī)則》等業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的異常交易行為之一的，應(yīng)當及時報告本所，提醒聯(lián)交所參與者并要求聯(lián)交所參與者提醒其客戶，并視情況采取拒絕為聯(lián)交所參與者提供滬股通服務(wù)等措施。

　　聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司應(yīng)當采取適當方式，要求聯(lián)交所參與者對于在滬股通交易中存在或者可能存在本所《交易規(guī)則》等業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的異常交易行為的客戶予以提醒，并視情況拒絕接受其后續(xù)的滬股通交易委托。

　　第九十八條滬股通交易中出現(xiàn)違反本辦法或者本所其他相關(guān)規(guī)定的行為，或者滬股通投資者違反或可能違反《上海證券交易所股票上市規(guī)則》等業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的信息披露等要求的，本所可以進行調(diào)查，要求聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司提供相關(guān)資料;本所還可以提請聯(lián)交所對相關(guān)聯(lián)交所參與者采取適當?shù)恼{(diào)查措施。

　　第九十九條滬股通交易中出現(xiàn)違反本辦法或者本所其他相關(guān)規(guī)定的行為，情節(jié)嚴重的，本所可以提請聯(lián)交所對其參與者實施相關(guān)監(jiān)管措施、紀律處分，或者提請聯(lián)交所要求其參與者對投資者進行口頭警示、書面警示、拒絕接受其滬股通交易委托。

　　第一百條滬股通交易中出現(xiàn)異常交易行為，嚴重擾亂本所市場秩序的，本所可以暫停或者限制聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司交易權(quán)限，或者不予接受聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司提交的涉及相關(guān)投資者的交易申報。

　　異常交易行為影響消除后，本所可以決定恢復(fù)聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司交易權(quán)限或者恢復(fù)接受相關(guān)交易申報。

　　第一百零一條滬股通投資者買賣滬股通股票，違反《上海證券交易所股票上市規(guī)則》等業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定的信息披露要求的，本所可以根據(jù)相關(guān)規(guī)則對其實施監(jiān)管措施或者紀律處分。

　　第一百零二條港股通投資者、本所會員參與港股通交易，不得違反本辦法的規(guī)定，不得從事市場失當行為。

　　第一百零三條本所會員發(fā)現(xiàn)投資者的港股通交易存在或者可能存在市場失當行為，應(yīng)當予以提醒，并可以拒絕接受其委托。會員應(yīng)當將相關(guān)情況及時向本所報告。

　　第一百零四條應(yīng)聯(lián)交所提請或者在本所認為必要時，本所可以對會員及其客戶在港股通交易中出現(xiàn)的市場失當行為或者其他違規(guī)行為采取非現(xiàn)場調(diào)查和現(xiàn)場調(diào)查措施，要求相關(guān)會員及其客戶提供相關(guān)資料，并可向聯(lián)交所提供相關(guān)信息。

　　第一百零五條本所會員及其客戶在港股通交易中出現(xiàn)市場失當行為，情節(jié)嚴重的，本所應(yīng)聯(lián)交所提請，可以實施相應(yīng)的監(jiān)管措施或者紀律處分。

　　第一百零六條本所可以根據(jù)需要，對聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司的風險管理措施、技術(shù)系統(tǒng)的安全運行狀況及對本所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則的執(zhí)行情況等進行檢查。

　　第一百零七條聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司違反本辦法和本所其他相關(guān)規(guī)定的，本所可以實施口頭警示、書面警示、監(jiān)管談話、通報批評、公開譴責等監(jiān)管措施或者紀律處分。

　　第一百零八條本所會員及其客戶違反本辦法和本所其他相關(guān)規(guī)定的，本所可以實施口頭警示、書面警示、監(jiān)管談話、通報批評、公開譴責等監(jiān)管措施或者紀律處分。

　　第一百零九條滬股通投資者、港股通投資者、聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司、本所會員參與滬港通交易，違反相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件及業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定，情節(jié)嚴重的，本所可以報中國證監(jiān)會查處。

　　第一百一十條根據(jù)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、業(yè)務(wù)規(guī)則的規(guī)定或者監(jiān)管機構(gòu)的要求，本所可以暫停全部或者部分滬港通交易。

　　第一百一十一條因本所制定、修改業(yè)務(wù)規(guī)則或者根據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)則履行自律監(jiān)管職責等造成的損失，本所不承擔責任。

　　本所會員、港股通投資者應(yīng)當知曉并認可聯(lián)交所業(yè)務(wù)規(guī)則中關(guān)于聯(lián)交所責任豁免的相關(guān)規(guī)定。

　　第六章 附則

　　第一百一十二條本辦法下列用語含義:

　　(一)滬港通:即滬港股票市場交易互聯(lián)互通機制，指兩地投資者委托本所會員或者聯(lián)交所參與者，通過本所或者聯(lián)交所在對方所在地設(shè)立的證券交易服務(wù)公司，買賣規(guī)定范圍內(nèi)的對方交易所上市股票。滬港通包括滬股通和港股通兩部分。

　　(二)滬股通:指投資者委托聯(lián)交所參與者，通過聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司，向本所進行申報，買賣規(guī)定范圍內(nèi)的本所上市股票。

　　(三)港股通:指投資者委托本所會員，通過本所證券交易服務(wù)公司，向聯(lián)交所進行申報，買賣規(guī)定范圍內(nèi)的聯(lián)交所上市股票。

　　(四)滬股通股票:指投資者可以通過滬股通買賣的規(guī)定范圍內(nèi)的在本所上市的股票。

　　(五)港股通股票:指投資者可以通過港股通買賣的規(guī)定范圍內(nèi)的在聯(lián)交所上市的股票。

　　(六)滬股通投資者:指委托聯(lián)交所參與者或者直接通過滬股通買賣滬股通股票的投資者。

　　(七)港股通投資者:指委托本所會員或者直接通過港股通買賣港股通股票的投資者。

　　(八)交易日:指本所市場的交易日。

　　(九)滬股通交易日:指聯(lián)交所證券交易服務(wù)公司公布的滬股通交易日。

　　(十)港股通交易日:指本所證券交易服務(wù)公司公布的港股通交易日。

　　(十一)會員:指取得本所普通會員資格的證券公司。

　　(十二)聯(lián)交所參與者:指符合聯(lián)交所《交易所規(guī)則》定義的交易所參與者。

　　(十三)A股:指在本所上市的人民幣普通股票。

　　(十四)H股:指境內(nèi)注冊的公司發(fā)行并在聯(lián)交所上市的股票。

　　(十五)A+H股上市公司:指在境內(nèi)注冊、其股票同時在本所和聯(lián)交所上市的公司。

　　(十六)退市整理股票:指被本所作出終止上市決定但處于退市整理期尚未摘牌的股票。

　　(十七)競價限價盤:指聯(lián)交所《交易所規(guī)則》規(guī)定的一種適用于聯(lián)交所開市前時段的可以指定價格或者更優(yōu)價格成交的買賣盤。

　　(十八)增強限價盤:指聯(lián)交所《交易所規(guī)則》規(guī)定的一種適用于聯(lián)交所持續(xù)交易時段的可以指定價格或者更優(yōu)價格成交的買賣盤。

　　(十九)碎股:指不足一個買賣單位的證券。

　　(二十)價格穩(wěn)定期:指在招股文件中載明的適用于該股票的穩(wěn)定價格期間。

　　(二十一)滬股通股票保證金交易:指滬股通投資者在香港市場通過證券保證金融資獲得資金買入滬股通股票。

　　(二十二)滬股通股票擔保賣空:指滬股通投資者在香港市場通過股票借貸借入滬股通股票后，通過滬股通將其賣出。

　　(二十三)滬股通股票借貸:指在香港市場，聯(lián)交所參與者向其交易客戶或者其他聯(lián)交所參與者出借滬股通股票，或者符合條件的機構(gòu)向聯(lián)交所參與者出借滬股通股票的行為。

　　(二十四)滬股通股票擔保賣空比例:指單個滬股通交易日單只滬股通股票的擔保賣空量，占前一滬股通交易日香港結(jié)算作為名義持有人持有的該只滬股通股票總量的比例。

　　(二十五)滬股通股票非交易過戶:指在本所市場交易之外，對滬股通股票的實際權(quán)益擁有人進行變更。

　　(二十六)供股:指聯(lián)交所上市公司向現(xiàn)有股票持有人作出供股要約，使其可以按持有股票的比例認購該公司股票，且認購權(quán)利憑證可以通過二級市場進行轉(zhuǎn)讓。

　　(二十七)公開配售:指聯(lián)交所上市公司向現(xiàn)有股票持有人作出要約，使其可以認購該公司股票，但公開配售權(quán)益不能轉(zhuǎn)讓。

　　(二十八)市場失當行為:指香港地區(qū)法律及香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會、聯(lián)交所等規(guī)定的內(nèi)幕交易、虛假交易、操控價格、披露關(guān)于受禁交易的資料、披露虛假或具誤導(dǎo)性的資料以誘使進行交易、操縱證券市場及其他市場失當行為。

　　第一百一十三條向本所會員租用本所參與者交易業(yè)務(wù)單元的機構(gòu)參與港股通交易，應(yīng)當與本所證券交易服務(wù)公司簽訂港股通服務(wù)合同，并適用本所會員參與港股通業(yè)務(wù)的相關(guān)規(guī)定，但涉及本所會員經(jīng)紀業(yè)務(wù)的規(guī)定除外。

　　會員自營、資產(chǎn)管理等非經(jīng)紀業(yè)務(wù)參與港股通交易，以及前款規(guī)定的機構(gòu)參與港股通交易，應(yīng)當符合相關(guān)監(jiān)管機構(gòu)的規(guī)定。

　　第一百一十四條滬股通股票、港股通股票發(fā)行人及相關(guān)信息披露義務(wù)人的信息披露等行為監(jiān)管，由股票上市地的證券交易所負責監(jiān)管，適用股票上市地的法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件和證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則。

　　第一百一十五條香港結(jié)算作為名義持有人持有的滬股通股票變動達到上市公司股份權(quán)益變動標準的，不適用本所有關(guān)上市公司股份權(quán)益變動信息披露的規(guī)定。

　　第一百一十六條滬股通投資者可以通過本所網(wǎng)站以及中國證監(jiān)會指定的其他信息披露媒體，查詢滬股通股票發(fā)行人及相關(guān)信息披露義務(wù)人披露的信息。

　　第一百一十七條港股通投資者可以通過聯(lián)交所“披露易”網(wǎng)站和相關(guān)發(fā)行人網(wǎng)站，查詢港股通股票發(fā)行人及相關(guān)信息披露義務(wù)人披露的信息。

　　第一百一十八條香港結(jié)算應(yīng)當以自己的名義，按照滬股通投資者的意見行使對滬股通股票發(fā)行人的權(quán)利。

　　香港結(jié)算作為名義持有人參與本所上市公司股東大會網(wǎng)絡(luò)投票的具體事項，由本所另行規(guī)定。

　　第一百一十九條本所上市公司經(jīng)監(jiān)管機構(gòu)批準向滬股通投資者進行配股的，由香港結(jié)算作為名義持有人參與認購，具體事宜適用本所有關(guān)股份發(fā)行認購的規(guī)定。

　　聯(lián)交所上市公司經(jīng)監(jiān)管機構(gòu)批準向港股通投資者進行供股、公開配售的，港股通投資者參與認購的具體事宜按照中國證監(jiān)會、中國結(jié)算的相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

　　第一百二十條本所會員為港股通交易提供融資融券服務(wù)的相關(guān)事宜，由本所另行規(guī)定。

　　第一百二十一條根據(jù)本辦法只能通過滬港通賣出而不能買入的證券，其交易、持股比例限制、股東權(quán)益行使、信息披露等事項參照適用本辦法關(guān)于滬股通股票、港股通股票的規(guī)定。

　　第一百二十二條本辦法經(jīng)本所理事會通過，報中國證監(jiān)會批準后生效，修改時亦同。

　　第一百二十三條本辦法由本所負責解釋。

　　第一百二十四條本辦法自2014年9月26日起施行。

　　附件2

　　上海證券交易所

　　港股通投資者適當性管理指引

　　第一條為規(guī)范港股通投資者適當性管理工作，保護投資者合法權(quán)益，根據(jù)中國證監(jiān)會《滬港股票市場交易互聯(lián)互通機制試點若干規(guī)定》、《上海證券交易所滬港通試點辦法》(以下簡稱“《試點辦法》”)及其他相關(guān)規(guī)定，制定本指引。

　　第二條會員對委托其參與港股通交易的投資者進行適當性管理，適用本指引。

　　第三條投資者應(yīng)當根據(jù)港股通投資者適當性條件及自身的風險承受能力，審慎決定是否參與港股通交易。

　　投資者應(yīng)當遵循買者自負原則，不得以不符合投資者適當性條件為由拒絕承擔港股通交易及交收責任。

　　第四條會員應(yīng)當根據(jù)《試點辦法》、本指引及上海證券交易所(以下簡稱“本所”)其他相關(guān)規(guī)定，制定港股通投資者適當性管理的操作指引和相關(guān)工作制度，包括標準、程序、方法以及執(zhí)行投資者適當性制度的保障措施等內(nèi)容，并報送本所。

　　第五條個人投資者參與港股通交易，應(yīng)當符合《試點辦法》和本指引規(guī)定的投資者適當性條件。

　　會員與個人投資者簽署港股通交易委托協(xié)議前，應(yīng)當對個人投資者是否符合投資者適當性條件進行核查，對個人投資者的資產(chǎn)狀況、知識水平、風險承受能力和誠信狀況等進行綜合評估。

　　投資者應(yīng)當配合提供有關(guān)評估的證明材料，并對其真實性、合法性負責。

　　第六條會員對個人投資者資產(chǎn)狀況進行評估時，應(yīng)當確認以該投資者名義開立的證券賬戶及資金賬戶內(nèi)的資產(chǎn)不低于人民幣50萬元，其中不包括該投資者通過融資融券交易融入的資金和證券。

　　第七條會員應(yīng)當評估個人投資者是否了解港股通交易的業(yè)務(wù)規(guī)則與流程，以及是否充分知曉港股通投資風險。

　　第八條會員應(yīng)當通過評估問卷等方式，對個人投資者的風險承受能力進行評估，并向個人投資者明確告知評估結(jié)果、留存評估記錄。

　　第九條會員接受個人投資者港股通交易委托，應(yīng)當確認其不存在嚴重不良誠信記錄，也不存在法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、業(yè)務(wù)規(guī)則等規(guī)定的禁止或限制從事港股通交易的情形。

　　會員接受機構(gòu)投資者港股通交易委托，應(yīng)當確認其不存在法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、業(yè)務(wù)規(guī)則等規(guī)定的禁止或限制從事港股通交易的情形。

　　第十條會員應(yīng)當向投資者充分告知參與港股通交易的主要風險，提示其審慎參與港股通交易，并要求其簽署港股通交易風險揭示書。風險揭示書應(yīng)當包括本所規(guī)定的必備條款。

　　第十一條會員應(yīng)當妥善保存投資者提供的證明文件及相關(guān)材料、風險承受能力評估材料以及風險揭示書等資料。

　　第十二條會員應(yīng)當動態(tài)跟蹤和持續(xù)了解個人投資者交易情況，至少每兩年進行一次風險承受能力的后續(xù)評估，并對評估結(jié)果予以記錄留存。

　　第十三條會員應(yīng)當建立港股通投資者教育工作制度，根據(jù)投資者的不同需求和特點，對港股通業(yè)務(wù)投資者教育工作的形式和內(nèi)容作出具體安排。

　　第十四條會員應(yīng)當通過公司網(wǎng)站及營業(yè)部現(xiàn)場投資者教育專欄等方式，向投資者全面介紹香港證券市場法律法規(guī)、市場特點和港股通相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則，充分揭示港股通交易風險，并提示投資者關(guān)注香港聯(lián)合交易所有限公司發(fā)布的與港股通投資相關(guān)的市場通知、風險提示等重要信息。

　　第十五條會員應(yīng)當為投資者提供合理的投訴渠道，告知投資者投訴的方法和程序，妥善處理糾紛，引導(dǎo)其依法維護自身權(quán)益。

　　第十六條會員應(yīng)當督促投資者遵守與港股通交易相關(guān)的法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件及本所、證券登記結(jié)算機構(gòu)的業(yè)務(wù)規(guī)則，切實加強對港股通投資者交易、結(jié)算行為的合法合規(guī)管理。

　　第十七條本所可以對會員落實港股通投資者適當性管理相關(guān)要求的情況進行監(jiān)督檢查。會員應(yīng)當予以配合，根據(jù)要求如實提供投資者開戶材料、資金賬戶情況等資料，不得隱瞞、阻礙或拒絕。

　　第十八條本指引由本所負責解釋。

　　第十九條本指引自發(fā)布之日起施行。