21世紀經(jīng)濟報道記者獨家獲悉，前海金交所65%股權(quán)的受讓方已確定為中國平安集團?！坝捎谏钲诼?lián)交所和深圳產(chǎn)權(quán)拍賣公司都是深圳國資委控股的下屬企業(yè)，因此涉及國有股份轉(zhuǎn)讓，為防止國有資產(chǎn)流失，公開掛牌是必經(jīng)的流程。”日前，深圳國資委出具《關(guān)于深圳前海金融資產(chǎn)交易所股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜的復(fù)函》(深國資委函2015259號)，批準上述股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜。

　　中國平安在金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)和四板市場上的布局再下一城。

　　7月6日，深圳聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所(下稱“深圳聯(lián)交所”)掛出《深圳前海金融資產(chǎn)交易所有限公司65%股權(quán)轉(zhuǎn)讓公告》，深圳聯(lián)交所和深圳產(chǎn)權(quán)拍賣公司擬轉(zhuǎn)讓分別持有深圳前海金融資產(chǎn)交易所(下稱“前海金交所”)64.35%和0.65%的股權(quán)。掛牌截止日為2015年7月31日。

　　21世紀經(jīng)濟報道記者獨家獲悉，前海金交所65%股權(quán)的受讓方已確定為中國平安集團?！坝捎谏钲诼?lián)交所和深圳產(chǎn)權(quán)拍賣公司都是深圳國資委控股的下屬企業(yè)，因此涉及國有股份轉(zhuǎn)讓，為防止國有資產(chǎn)流失，公開掛牌是必經(jīng)的流程。”日前，深圳國資委出具《關(guān)于深圳前海金融資產(chǎn)交易所股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜的復(fù)函》(深國資委函2015259號)，批準上述股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜。

　　根據(jù)股權(quán)轉(zhuǎn)讓材料，經(jīng)相關(guān)評級機構(gòu)以2015年4月30日為評估基準日，前海金交所總估值為4.72億，轉(zhuǎn)讓標的(65%股權(quán))對應(yīng)評估值為3.07億。該估值已于2015年7月3日獲得深圳市國資委核準備案。中國平安將以3.07億的作價受讓前海金交所65%股權(quán)。

　　21世紀經(jīng)濟報道記者7月8日向平安集團核實上述股權(quán)收購事宜，平安集團官方表示“不予置評”。

　　據(jù)記者了解，平安集團旗下的平安信托作為主發(fā)起人已持有前海金交所剩余35%的股權(quán)，本次收購?fù)瓿珊?，前海金交所將成為中國平安旗下的全資子公司。

　　前海金交所4年估值4.72億

　　工商登記信息顯示，前海金交所于2011年3月29日由深圳聯(lián)交所、平安信托、深圳產(chǎn)權(quán)拍賣公司在深圳前海發(fā)起設(shè)立，注冊資本7692.3萬，上述發(fā)起人出資比例分別為64.35%、35%和0.65%。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓前，該持股比例一直未發(fā)生變化。

　　據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者了解，前海金交所是國務(wù)院2011年“38號文”清理整頓各類交易所后保留的5家金融資產(chǎn)交易所之一，其主要業(yè)務(wù)有三類。

　　一是金融資產(chǎn)交易，主要為金融企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)和金融機構(gòu)不良資產(chǎn)提供公開交易平臺，包括登記、托管、掛牌等全流程服務(wù)；二是金融產(chǎn)品交易，為金融市場金融產(chǎn)品流轉(zhuǎn)提供第三方非公開交易平臺，代表性業(yè)務(wù)包括2012年為建行深圳分行提供理財產(chǎn)品收益權(quán)轉(zhuǎn)讓、2014年推出的小貸資產(chǎn)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓、2015年推出的商業(yè)承兌匯票創(chuàng)新交易業(yè)務(wù)—“票達通”；三是投資銀行業(yè)務(wù)，包括融資、重組、并購業(yè)務(wù)等，如500萬以上的定向融資工具、收益權(quán)憑證或應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓融資、小微金融或消費貸款資產(chǎn)證券化等創(chuàng)新業(yè)務(wù)。

　　截至2014年6月末，前海金交所各項業(yè)務(wù)交易規(guī)模為1800億，成交規(guī)模373億。2014年，實現(xiàn)營業(yè)收入499萬，凈利潤為-386.71萬。

　　截至2015年4月30日，前海金交所資產(chǎn)總額為1.28億，負債總額7381.28萬，所有者權(quán)益為5373.68億。以本次轉(zhuǎn)讓4.72億的估值計算，對應(yīng)的市凈率為8.78倍。

　　股權(quán)轉(zhuǎn)讓公告對受讓方也提出了多項要求：受讓方必須是從事銀行、證券、保險、信托、基金、創(chuàng)投、互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)之一的企業(yè)法人，注冊資本不低于1億元人民幣；受讓方總部須注冊于深圳市，受讓后三年內(nèi)不得對外轉(zhuǎn)讓，且須提出三年發(fā)展規(guī)劃；受讓方凈資產(chǎn)不低于1億元，負債率不高于70%，且三年凈利潤累計總額不低于3000萬、累計納稅不低于1000萬。位于深圳的平安集團均符合上述條件。

　　據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者了解，由于平安集團通過平安信托一直持有前海金交所35%的股權(quán)，作為戰(zhàn)略投資人，平安集團與前海金交所在創(chuàng)新業(yè)務(wù)上一直有良性的協(xié)同合作效應(yīng)，前海金交所相關(guān)業(yè)務(wù)甚至與深圳金融資產(chǎn)及大宗商品交易中心等平安集團旗下的創(chuàng)新業(yè)務(wù)為“一個團隊，兩塊牌子”。

　　平安創(chuàng)新業(yè)務(wù)棋局

　　平安集團早期以保險業(yè)務(wù)為起點，經(jīng)過三十多年的發(fā)展，最終形成保險、銀行、投資等全牌照綜合性金融集團。綜合金融也是市場給平安貼上的標簽，近年來隨著新一輪金融改革和互聯(lián)網(wǎng)金融的大潮來臨，平安集團在創(chuàng)新金融業(yè)務(wù)和互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)上開始布局，目前已形成一定的格局。本次全資控股前海金交所也是其完善創(chuàng)新業(yè)務(wù)舉措的重要一步。

　　除了注入互聯(lián)網(wǎng)基因，平安集團的創(chuàng)新業(yè)務(wù)主要以連接要素市場為主。平安集團總經(jīng)理任匯川曾表示，中國平安的創(chuàng)新業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)主要是圍繞現(xiàn)代科技，打造四個入口，包括交易所、車輛及房屋交易市場、支付業(yè)務(wù)、醫(yī)療健康。

　　作為開放式的平臺，交易所的接口既能延伸出無限的想象力，又能在平安原有的綜合金融業(yè)務(wù)優(yōu)勢上腳踏實地。以交易所為載體的創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式的核心是“沒有金融牌照，卻能做所有金融牌照的業(yè)務(wù)”，順應(yīng)自貿(mào)區(qū)、深圳前海等行業(yè)及區(qū)域金融改革和創(chuàng)新的大潮，突破原有金融體系的牌照限制和監(jiān)管管制，通過第三方交易平臺，把原有金融市場的資產(chǎn)端、資金端等要素重新組合，并引入擔(dān)保、增信、登記托管、支付結(jié)算等功能，創(chuàng)造新的平臺業(yè)務(wù)模式。

　　平安集團最知名的交易所模式創(chuàng)新業(yè)務(wù)，非陸金所莫屬。2011年9月成立于上海的陸金所，以網(wǎng)絡(luò)借貸業(yè)務(wù)起步，逐漸形成各類金融資產(chǎn)、衍生金融資產(chǎn)交易以及金融產(chǎn)品轉(zhuǎn)讓的綜合金融交易平臺。4年后，陸金所的估值已達到100億美元。

　　此外，平安集團2011年在云南成立了西雙版納商品交易所(簡稱“平安交易所”)，主要為經(jīng)紀會員、交易商、實體企業(yè)提供大宗商品現(xiàn)貨交易服務(wù)，包括交易、清算、結(jié)算、倉儲物流，以及倉單質(zhì)押融資、場外清算等服務(wù)。

　　2014年，平安集團在深圳前海發(fā)起設(shè)立深圳金融資產(chǎn)及大宗商品交易中心(簡稱“深商所”)，主要業(yè)務(wù)為有色金屬等大宗商品現(xiàn)貨交易及金融資產(chǎn)等金融產(chǎn)品的登記、托管、掛牌、鑒證、轉(zhuǎn)讓、過戶、結(jié)算。2015年，平安在深圳前海再發(fā)起設(shè)立深圳前海惠普眾籌交易公司(簡稱“平安前海眾籌”)，專注互聯(lián)網(wǎng)股權(quán)眾籌融資業(yè)務(wù)。

　　加上本次全資控股前海金交所，平安集團通過陸金所、平安交易所、深商所、平安前海眾籌等交易所創(chuàng)新金融模式已經(jīng)在金融債權(quán)融資、綜合金融資產(chǎn)交易、大宗商品交易、有色金屬商品交易、互聯(lián)網(wǎng)眾籌以及金融資產(chǎn)(產(chǎn)品)轉(zhuǎn)讓等要素市場完成布局。