在利率市場化和互聯(lián)網(wǎng)金融的挑戰(zhàn)下，上市銀行高富帥的光環(huán)已經(jīng)逐漸褪色。截至昨晚，已有多家上市銀行發(fā)布了2014年年報，其中四大行中有3家披露業(yè)績，從過去一年的經(jīng)營數(shù)據(jù)來看，上市銀行已陷入利潤增速收窄、不良貸款大幅上升的困境。

　　凈利增長乏力

　　昨日晚間，工行和交行雙雙發(fā)布2014年年報。其中，工行實(shí)現(xiàn)凈利潤2758.11億元，比上年增長5.01%。如無意外，該行將繼續(xù)蟬聯(lián)最賺錢銀行寶座。交行實(shí)現(xiàn)凈利潤658.5億元，同比增長5.71%。本周發(fā)布去年業(yè)績的還有中行和農(nóng)行，中行去年的凈利潤為1696億元，同比增長8.08%，這個并不顯眼的增速或?qū)⒊蔀樗拇笮兄械氖孜弧＾r(nóng)行去年的凈利潤為1794.61億元，同比增長7.9%。值得注意的是，這也是中行和農(nóng)行上市以來凈利增速首次跌入個位數(shù)。

　　目前，四大行中僅建行還未公布年報。根據(jù)該行2014年三季報，去年1-9月建行歸屬于母公司股東的凈利潤為1902.98億元，同比增長7.83%。按照正常情況，該行2014年全年凈利潤增速仍會維持在10%以下。

　　國有大行由于基數(shù)龐大，在凈利潤增速上一直低于中小銀行。但今年，多家股份制銀行的業(yè)績增速也表現(xiàn)不佳，目前已經(jīng)發(fā)布年報的上市銀行中，除平安銀行、興業(yè)銀行之外，招行、民生銀行和中信銀行的凈利潤增速也落回個位數(shù)。其中，招行去年凈利潤增速為8.06%、民生銀行為5.36%、中信銀行為3.87%。

　　對于凈利潤增速下滑的問題，工行表示，2014年工行一年的凈利潤等于2000年以后八年凈利潤的總和，利潤規(guī)?；鶖?shù)龐大，不可能維持以前的高速增長。同時，利率市場化改革、互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也會影響銀行的經(jīng)營情況。

　　而更困難的時刻或許還未到來，交通銀行金融研究中心研究員徐博認(rèn)為，利率市場化對銀行營業(yè)收入最大的影響在于利差的縮小，央行3個月內(nèi)的兩次降息，將會壓縮銀行的盈利能力。廣發(fā)證券分析人士更表示，2014年的首次降息對銀行2015年一季度息差影響較大，而本次降息在3月初進(jìn)行，對年內(nèi)息差產(chǎn)生直接下行影響，預(yù)計(jì)2015年行業(yè)利潤增速將進(jìn)一步放緩至3%以下。

　　不良貸款壓力持續(xù)顯現(xiàn)

　　由于國內(nèi)經(jīng)濟(jì)增速放緩、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整、企業(yè)償債能力降低等影響，不良資產(chǎn)反彈是國內(nèi)同行業(yè)共同面臨的課題，如今不良貸款余額、不良率雙升成為主旋律。

　　從大型銀行的情況來看，截至2014年末，工行不良貸款率為1.13%，比上年末上升0.19個百分點(diǎn)；不良貸款余額1244.97億元，增幅32%；中行不良貸款余額1005億元，比上年末增幅約為37%；不良貸款率1.18%，較上年末上升0.22個百分點(diǎn)；交行不良貸款增長了25%至430.17億元，不良率增長0.2個百分點(diǎn)至1.25%。曾多年保持不良率下降趨勢的農(nóng)行，在2014年也出現(xiàn)了不良貸款的“雙升”。截至去年底，該行不良貸款余額1249.7億元，比上年末增加42%；不良貸款率1.54%，比上年末增加0.32個百分點(diǎn)。

　　工行行長易會滿表示，中國經(jīng)濟(jì)正處在三期疊加狀態(tài)，銀行業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量會有持續(xù)的壓力，不良貸款呈現(xiàn)溫和上升是正常表現(xiàn)。當(dāng)經(jīng)濟(jì)下行壓力逐步釋放之后，資產(chǎn)質(zhì)量將趨于穩(wěn)定，工行今年的不良率目標(biāo)將控制在1.45%以內(nèi)。中行高管在業(yè)績發(fā)布會上表示，制造業(yè)與批發(fā)零售業(yè)仍是不良貸款的集中行業(yè)。

　　為了緩解資產(chǎn)質(zhì)量的惡化，各家銀行也是加大處置力度。工行去年處置不良貸款1060億元，2/3是通過現(xiàn)金清收和貸款重組，另1/3是通過核銷。交行減退風(fēng)險貸款749億元，加固風(fēng)險貸款523億元，重組不良貸款62.5億元。

　　對此，中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國銀行業(yè)研究中心主任郭田勇表示，2015年銀行不良信貸仍在暴露，在核銷的同時各家商業(yè)銀行也將不斷加大對資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，尤其在不良貸款集中度較高的批發(fā)零售領(lǐng)域下功夫，主動退出一些行業(yè)。

　　瞄準(zhǔn)“一帶一路”戰(zhàn)略機(jī)會

　　隨著上市銀行黃金時代的遠(yuǎn)去，超級戰(zhàn)艦們該如何轉(zhuǎn)型，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健發(fā)展？從各家銀行高管的表態(tài)來看，“一帶一路”等國家戰(zhàn)略的實(shí)施會給大型銀行帶來新的發(fā)展機(jī)遇。

　　中行董事長田國立表示，中行始終堅(jiān)持大力發(fā)展海外業(yè)務(wù)，國家的“一帶一路”戰(zhàn)略也給了中行特別好的機(jī)會，中行將在2015年提供給“一帶一路”戰(zhàn)略相關(guān)授信支持不低于200億美元，未來三年達(dá)到1000億美元。

　　田國立指出，“一帶一路”涉及的沿線國家有65個，大多是發(fā)展中國家、新興市場國家，與我國在產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)上有非常強(qiáng)的互補(bǔ)性，中行將加強(qiáng)與亞投行、政策性銀行、絲路基金的合作，為沿線優(yōu)質(zhì)企業(yè)提供金融服務(wù)，大力推動人民幣的廣泛應(yīng)用。

　　農(nóng)行行長張?jiān)埔脖硎?，我國正在邁向國際化，當(dāng)中的金融需求顯而易見，該行會以“一帶一路”為重點(diǎn)，加大海外布局力度，強(qiáng)化企業(yè)“走出去”戰(zhàn)略的金融服務(wù)，大力發(fā)展跨境人民幣、貿(mào)易融資等重點(diǎn)業(yè)務(wù)。

　　在工行方面，工行已初步完成海外布局，41個國家和地區(qū)設(shè)立了331個機(jī)構(gòu)。據(jù)悉，工行已將境外“一帶一路”建設(shè)作為重點(diǎn)支持的領(lǐng)域，在總行專門成立了由十余個部門組成的領(lǐng)導(dǎo)小組，專門負(fù)責(zé)相關(guān)項(xiàng)目的推動實(shí)施。

　　除了“一帶一路”帶來的市場前景，互聯(lián)網(wǎng)金融也成為上市銀行的突圍點(diǎn)，工行日前發(fā)布了e-ICBC品牌，全方位發(fā)力互聯(lián)網(wǎng)金融。

　　北京商報記者 孟凡霞/文 李烝/制表