新聞源 財富源

2025年04月24日 星期四

財經(jīng) > 證券 > 正文

字號：大 中 小

廣發(fā)對沖套利基金限期開放

  • 發(fā)布時間：2016-02-16 00:56:31  來源：中國證券報  作者：佚名  責任編輯：羅伯特

　　□本報記者 常仙鶴

　　作為定期開放產(chǎn)品，廣發(fā)對沖套利混合于2月5日至2月18日期間接受申購。

　　Wind統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，1月1日至2月5日，477只偏股型基金凈值平均跌幅為21.65%。值得注意的是，當股票市場出現(xiàn)巨震，追求絕對收益的量化對沖基金凈值巋然挺立，14只量化對沖基金同期平均跌幅僅為-0.85%，部分基金凈值更是逆市收紅。

　　廣發(fā)對沖套利的投資采用市場中性策略，即一邊做多股票現(xiàn)貨市場，買入一籃子股票；另一邊做空期指，進行套期保值。在基金期貨市值與股票市值匹配的基礎上，基金凈值幾乎可以不受大盤漲跌的影響。

　　Wind統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至2月5日，廣發(fā)對沖套利基金單位凈值1.131元，自2015年2月6日成立以來收益率為13.10%，在14只同類基金同期漲幅中排名第2；年化波動率為5.36%，最大回撤僅為-1.62%，在同類基金中均處于較低水平。記者注意到，廣發(fā)對沖套利的波動率和回撤幅度均遠遠小于上證指數(shù)的波動幅度和回落幅度，體現(xiàn)其低風險、低波動、低回撤的特點。其中，2015年6月15日至8月31日的兩輪股災期間，廣發(fā)對沖套利累計收益率為2.93%，在同類基金中名列第2位。

　　其基金經(jīng)理鐘偉介紹，廣發(fā)對沖套利產(chǎn)品的盈利主要依靠對沖套利的投資策略，基金通過自主研發(fā)的量化多因素選股模型，選取具備投資價值的股票構(gòu)建投資組合，并做空股指期貨進行對沖操作，有效地規(guī)避了市場漲跌的系統(tǒng)性風險，獲取選股的超額收益。此外，廣發(fā)對沖套利在投資中加入新股申購策略，積極把握新股發(fā)行帶來的無風險收益。

熱圖一覽

證券

  • 股票名稱 最新價 漲跌幅