記者 李素平

　　典型案例

　　我看到《長(zhǎng)沙晚報(bào)》財(cái)經(jīng)版的相約金牌理財(cái)師欄目，覺(jué)得很感興趣，想請(qǐng)理財(cái)師為我家的情況做個(gè)分析并提供建議。我家的基本情況是，三口之家，丈夫以前開(kāi)店，現(xiàn)在沒(méi)有做了，暫時(shí)沒(méi)有經(jīng)濟(jì)來(lái)源。我收入約2000元/月。小孩5歲?，F(xiàn)有定期存款50萬(wàn)元，有一套房子、一輛車。每月開(kāi)銷大約5000元。我買了一份商業(yè)保險(xiǎn)，每年保費(fèi)3000元。我想投資股票和基金，但并不在行。我希望通過(guò)合適的投資理財(cái)計(jì)劃，能夠獲得年收益率約10%。 （讀者文女士）

　　財(cái)務(wù)分析

　　針對(duì)文女士的疑問(wèn)，記者采訪了中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行長(zhǎng)沙東方支行理財(cái)經(jīng)理方沐晗，她對(duì)文女士的家庭財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行了分析，并提出了建議。

　　A.財(cái)務(wù)診斷：入不敷出建議理財(cái)偏保守

　　文女士家庭理財(cái)規(guī)劃的目的是平衡現(xiàn)在和未來(lái)的收支，使家庭經(jīng)常處于“收入大于支出”的狀態(tài)，避免家庭財(cái)務(wù)危機(jī)的出現(xiàn)，影響家庭生活幸福。從她目前的家庭資產(chǎn)情況和收入情況來(lái)看，雖然暫時(shí)沒(méi)有負(fù)債，但家庭年收入僅為24000元，而家庭年支出達(dá)到了63000元。收入支出差約4萬(wàn)元，顯然入不敷出。這種情況下，我們建議現(xiàn)階段家庭的理財(cái)規(guī)劃應(yīng)該偏“保守”一些，以免未來(lái)陷入財(cái)務(wù)困境。同時(shí)，應(yīng)該加大對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)和危機(jī)的應(yīng)對(duì)措施，把財(cái)務(wù)安全放第一位。并且，文女士家庭目前的理財(cái)只有銀行存款，結(jié)構(gòu)過(guò)于單一。

　　從資產(chǎn)配置角度，首先我們建議文女士先預(yù)留3至6個(gè)月的生活支出作為活期儲(chǔ)蓄，主要用于家庭的應(yīng)急支出。文女士也可以辦一張信用卡，以防家庭臨時(shí)性大額支出。

　　B.理財(cái)建議：

　　1.按比例配置，不適合大量資金入股市

　　基于前述的財(cái)務(wù)診斷，分析文女士的家庭財(cái)務(wù)情況以及溝通投資風(fēng)險(xiǎn)承受能力的情況，我為其設(shè)計(jì)了一個(gè)較為合理的家庭理財(cái)比例供參考——30%存款+30%股票+40%銀行理財(cái)產(chǎn)品。但由于文女士缺乏相關(guān)的股票投資經(jīng)驗(yàn)，不建議她一次性投入較多的資金進(jìn)入股市，而可以選擇銀行偏股型基金替代股票。當(dāng)積累一定的投資經(jīng)驗(yàn)后，可以再適當(dāng)進(jìn)行股票投資。具體說(shuō)來(lái)，文女士可繼續(xù)存15萬(wàn)定期存款，作為家庭資產(chǎn)配置的儲(chǔ)備型基礎(chǔ)資產(chǎn)，為家庭長(zhǎng)期的理財(cái)目標(biāo)作資金儲(chǔ)備。目前，銀行存款可上浮幅度還會(huì)進(jìn)一步擴(kuò)大到基準(zhǔn)的1.2倍。

　　2.購(gòu)理財(cái)產(chǎn)品需了解投向和風(fēng)險(xiǎn)，可多比較

　　目前銀行理財(cái)產(chǎn)品繁多，我們也提醒文女士，篩選理財(cái)產(chǎn)品時(shí)要擦亮眼睛。在購(gòu)買時(shí)務(wù)必仔細(xì)閱讀理財(cái)產(chǎn)品的投資方向和風(fēng)險(xiǎn)提示，此外，還要比較一下銀行間理財(cái)產(chǎn)品的到期收益的吻合度，選擇吻合度較高的銀行理財(cái)產(chǎn)品。目前市場(chǎng)上起點(diǎn)金額在10萬(wàn)元以上的理財(cái)產(chǎn)品年化收益率在5%至6%之間，收益較為可觀。

　　3.年收益率逾20%基金選擇多，可適時(shí)調(diào)倉(cāng)

　　文女士資產(chǎn)配置的基金投資部分，需注意到，相比股票，基金對(duì)于投資者的投資經(jīng)驗(yàn)要求較低，且風(fēng)險(xiǎn)波動(dòng)相對(duì)股票較小。根據(jù)今年前三季度基金市場(chǎng)的表現(xiàn)數(shù)據(jù)來(lái)看，今年基金整體賺錢效應(yīng)不錯(cuò)。股票型基金的平均收益在12%左右，收益率超過(guò)20%的基金產(chǎn)品有很多可以選擇。單只基金產(chǎn)品的選擇可通過(guò)比較基金的晨星評(píng)級(jí)，以及過(guò)去三年的歷史業(yè)績(jī)來(lái)綜合選擇。此外農(nóng)行理財(cái)經(jīng)理也會(huì)根據(jù)股市的行情波動(dòng)，不定期地聯(lián)系客戶調(diào)整投資倉(cāng)位。

　　通過(guò)定存、銀行理財(cái)和基金投資，綜合下來(lái)可以獲得的投資收益率空間在7.5%至15%之間，基本可以滿足文女士10%的投資回報(bào)率。

　　4.建議盡早著手教育儲(chǔ)蓄，增加收入

　　考慮到文女士家庭有一個(gè)5歲的小孩，馬上面臨升學(xué)等問(wèn)題，因此建議她應(yīng)著手準(zhǔn)備小孩的教育儲(chǔ)蓄，也可以選擇基金定投的方式或者是教育保險(xiǎn)。動(dòng)手越早，花費(fèi)越少。如果是選擇教育保險(xiǎn)的方式，這部分支出可以在設(shè)定的定期存款中按比例支出。

　　最后，財(cái)富的積累歸根到底就是要開(kāi)源節(jié)流。在“開(kāi)源”方面，我們建議三口之家的丈夫趕快找一份工作，為家庭資產(chǎn)的積累作出貢獻(xiàn)。也歡迎文女士一家隨時(shí)到銀行咨詢專業(yè)的理財(cái)經(jīng)理，定期調(diào)整家庭的理財(cái)規(guī)劃方案。