楊汛

　　銀監(jiān)會(huì)日前發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行存款偏離度管理有關(guān)事項(xiàng)的通知》，要求商業(yè)銀行不得違規(guī)吸收和虛假增加存款，加強(qiáng)存款穩(wěn)定性管理，月末存款偏離度不得超過3%，否則自下月起連續(xù)暫停準(zhǔn)入事項(xiàng)3個(gè)月以上；一年之內(nèi)兩次觸3%“紅線”的銀行，將被適當(dāng)降低年度監(jiān)管評(píng)級(jí)。

　　這一明顯針對(duì)“沖時(shí)點(diǎn)”行為的監(jiān)管政策一經(jīng)出臺(tái)，便引發(fā)了熱議。有消費(fèi)者擔(dān)心，原本銀行為了“沖時(shí)點(diǎn)”，總會(huì)在季末、半年末等時(shí)點(diǎn)提高理財(cái)產(chǎn)品收益率，今后是不是難以買到高收益理財(cái)產(chǎn)品？

　　實(shí)際上，從根源上約束存款“沖時(shí)點(diǎn)”對(duì)于消費(fèi)者而言同樣是利好消息。要知道，即便是消費(fèi)者在時(shí)點(diǎn)前購買到了高收益理財(cái)產(chǎn)品，可多數(shù)銀行理財(cái)產(chǎn)品的到期時(shí)間也都經(jīng)過精心設(shè)計(jì)，往往讓消費(fèi)者的資金很難“接續(xù)”投資到季末或月末，也無法產(chǎn)生持續(xù)的高收益，“買的永遠(yuǎn)沒有賣的精”。針對(duì)這種現(xiàn)象，銀監(jiān)會(huì)明確要求銀行不得將理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行和到期時(shí)間集中安排在每月下旬，于月末、季末等關(guān)鍵時(shí)點(diǎn)將理財(cái)資金轉(zhuǎn)為存款。

　　而在企業(yè)貸款方面，原本為了“沖時(shí)點(diǎn)”，企業(yè)進(jìn)行融資時(shí)，部分金融機(jī)構(gòu)設(shè)置“以貸轉(zhuǎn)存”的門檻。金融機(jī)構(gòu)不足額支付貸款資金，而是強(qiáng)制設(shè)定條款或協(xié)商約定將部分貸款轉(zhuǎn)為存款。這種做法加大了企業(yè)的融資成本，此次也被監(jiān)管部門明確叫停。

　　由此可見，無論是對(duì)消費(fèi)者還是企業(yè)，此次出臺(tái)的新規(guī)，都是利好消息。這樣一來，不僅將進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行經(jīng)營行為，緩解月末、季末存款等的大幅波動(dòng)，也有利于降低銀行的負(fù)債成本，從而降低企業(yè)的融資成本。