封閉的金融業(yè)正走向透明與開(kāi)放，而這一切以數(shù)據(jù)先行—數(shù)據(jù)打破信息不對(duì)稱的隔膜，通過(guò)簡(jiǎn)單數(shù)據(jù)挖掘，不僅能讀懂金融各個(gè)領(lǐng)域的機(jī)遇與風(fēng)險(xiǎn)，更能看清變革的趨勢(shì)。從本期開(kāi)始，時(shí)代周報(bào)將嘗試通過(guò)一系列的數(shù)據(jù)挖掘，來(lái)深度解讀金融各個(gè)領(lǐng)域。本期，在保險(xiǎn)領(lǐng)域，我們發(fā)現(xiàn)了掌握著巨大資金流的險(xiǎn)企正從傳統(tǒng)業(yè)務(wù)向投資領(lǐng)域邁進(jìn)，規(guī)模保費(fèi)踏上了新的高度，然而，這個(gè)過(guò)程中也發(fā)現(xiàn)了不少合資險(xiǎn)企、銀行系險(xiǎn)企成了落魄者。

　　2014年，是不折不扣的“保險(xiǎn)年”。

　　1月26日，各家險(xiǎn)企2014年的保費(fèi)收入統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)報(bào)告如期公布。報(bào)告顯示，2014年全年，保險(xiǎn)行業(yè)原保險(xiǎn)保費(fèi)收入20234.81億元，同比增長(zhǎng)17.49%；賠款和給付支出7216.21億元，同比增長(zhǎng)16.15%。

　　數(shù)據(jù)公布當(dāng)日，中國(guó)保監(jiān)會(huì)黨委書(shū)記、主席項(xiàng)俊波表示，2014年是保險(xiǎn)業(yè)具有歷史性意義的一年。而在大局一片美好之下，是壽險(xiǎn)業(yè)日益緊縮的競(jìng)爭(zhēng)格局。

　　前十大壽險(xiǎn)公司市場(chǎng)份額去年下降4.76個(gè)百分點(diǎn)，與此同時(shí)，排名靠后的中小型壽險(xiǎn)公司總規(guī)模保費(fèi)紛紛實(shí)現(xiàn)井噴式增長(zhǎng)。

　　前十份額下滑

　　據(jù)保監(jiān)會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示，去年總保費(fèi)排名前十的公司分別是：國(guó)壽股份、平安人壽、新華保險(xiǎn)、太保壽險(xiǎn)、泰康人壽、人保壽險(xiǎn)、華夏人壽、富德生命人壽、太平人壽、安邦人壽。壽險(xiǎn)前十大公司的門(mén)檻提升至600億元，并仍由中資險(xiǎn)包辦。

　　看似穩(wěn)定的大險(xiǎn)企局面已出現(xiàn)改寫(xiě)趨勢(shì)，2013年，前十大壽險(xiǎn)公司的規(guī)模保費(fèi)占總體的79.66%，而2014年，該比例下降至74.90%，較同期回落4.76個(gè)百分點(diǎn)。這一微妙變化意味著中小型險(xiǎn)企在過(guò)去一年已開(kāi)始發(fā)力，且增長(zhǎng)勢(shì)頭良好。

　　此外，唯一的前十新面孔是安邦人壽，去年公司原保費(fèi)收入增幅高達(dá)37.66倍，增幅排名第一。

　　保監(jiān)會(huì)的數(shù)據(jù)同時(shí)顯示，截至去年底，保險(xiǎn)資金運(yùn)用余額9.33萬(wàn)億元，較年初增長(zhǎng)21.39%。

　　瑞銀證券非銀分析師潘洪文認(rèn)為，整個(gè)保險(xiǎn)業(yè)進(jìn)入了平穩(wěn)的恢復(fù)期，“理由主要是保險(xiǎn)資金投資收益率的強(qiáng)勢(shì)反彈。投資回報(bào)則明顯地超過(guò)預(yù)期”。

　　項(xiàng)俊波還透露，去年保險(xiǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整走向深入。與實(shí)體經(jīng)濟(jì)聯(lián)系緊密的保證保險(xiǎn)同比增長(zhǎng)66.1%，與民生保障關(guān)系密切的年金保險(xiǎn)同比增長(zhǎng)77.2%，保障性較強(qiáng)的健康保險(xiǎn)同比增長(zhǎng)41.3%；10年期以上新單期交占比同比提高5.9個(gè)百分點(diǎn)。

　　外資撤退潮

　　與中資險(xiǎn)企此消彼長(zhǎng)的輕微座次變動(dòng)相比，外資險(xiǎn)也貫徹著領(lǐng)頭者不變的趨勢(shì)。工銀安盛、友邦、信誠(chéng)人壽仍位列前三，但外資險(xiǎn)原保險(xiǎn)保費(fèi)收入總體占比也維持5%左右的低位。外資險(xiǎn)企在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的發(fā)展方式似乎還在探索中。

　　此外，2014年約有30家險(xiǎn)企發(fā)生股權(quán)變更，其中比較突出的是合資險(xiǎn)股東的退出。其中，中海油轉(zhuǎn)讓?？等藟?0%股權(quán)，由同方股份接盤(pán)；中荷人壽外方股東ING退出，由巴黎人壽接盤(pán)；東方航空將其所持有的國(guó)泰人壽50%股權(quán)轉(zhuǎn)讓予陸家嘴金融，公司更名為“陸家嘴國(guó)泰人壽”。

　　居外資險(xiǎn)企保費(fèi)榜首的工銀安盛，也是一家銀行系壽險(xiǎn)，由中國(guó)工商銀行、AXA安盛保險(xiǎn)集團(tuán)、全球500強(qiáng)央企中國(guó)五礦集團(tuán)聯(lián)合打造，也是外資銀行系壽險(xiǎn)中唯一一家總規(guī)模保費(fèi)超過(guò)100億的外資險(xiǎn)企。

　　其余5家中資銀行系分別是：光大永明人壽(313億)、中郵人壽(219億)、建信人壽(177億)、農(nóng)銀人壽 (113億)、信誠(chéng)人壽(110億)。

　　雖有銀行作為依托，上述險(xiǎn)企的保費(fèi)收入仍未沖入整體排行前列。原因中，業(yè)內(nèi)對(duì)“銀行在渠道上對(duì)自家險(xiǎn)企的無(wú)條件支持”存在頗多爭(zhēng)議，認(rèn)為這種單一的模式不利于長(zhǎng)期發(fā)展，不是長(zhǎng)久之計(jì)。工銀安盛人壽副總裁郭超1月17日在參加論壇時(shí)表示，現(xiàn)階段必須做大，沒(méi)有大就沒(méi)有強(qiáng)；規(guī)模做大才有客戶，才有品牌形象，然后再做強(qiáng)。

　　由此看來(lái)，借助銀行的力量迅速實(shí)現(xiàn)規(guī)模擴(kuò)張的大多數(shù)銀行系險(xiǎn)企，仍處在“賠本賺吆喝”的階段。十家銀行系壽險(xiǎn)公司中，中郵人壽是唯一一家負(fù)增長(zhǎng)的險(xiǎn)企。2013年，中郵人壽的保費(fèi)規(guī)模為230億，而2014年僅為219億，同比下滑了4.7%。

　　總體來(lái)看，整份榜單貫穿著強(qiáng)者恒強(qiáng)、“中小”后來(lái)者擠壓市場(chǎng)的格局，而外資、銀行系等有“特點(diǎn)”的壽險(xiǎn)反而在過(guò)去一年維持平穩(wěn)，少有撼動(dòng)“強(qiáng)者”的勢(shì)頭。