同大股份9月28日晚公告稱，公司持股5%以上股東廣州穗富投資管理有限公司近日減持所持公司1.67%的股份，此舉違反了證監(jiān)會(huì)18號(hào)文的規(guī)定，并違背了其6個(gè)月內(nèi)不減持的承諾。

　　違規(guī)減持

　　根據(jù)公告，同大股份于2015年9月28日收到股東廣州穗富的書面減持股份告知函，告知其于2015年9月7日至9月25日之間累計(jì)減持公司流通股合計(jì)74.1777萬(wàn)股，減持比例合計(jì)1.67%，減持均價(jià)為48.77元。減持后，廣州穗富仍持有公司合計(jì)228.93萬(wàn)股，占總股本的比例為5.16%，仍為公司持股5%以上的股東。

　　公司表示，本次減持通過(guò)競(jìng)價(jià)交易方式，減持行為違反了中國(guó)證監(jiān)會(huì)18號(hào)文有關(guān)自2015年7月8日起6個(gè)月內(nèi)上市公司控股股東和持股5%以上股東及董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員不得通過(guò)二級(jí)市場(chǎng)減持本公司股份的規(guī)定。同時(shí)，本次減持的股東廣州穗富也違背了其在2015年7月10日曾經(jīng)做出的6個(gè)月內(nèi)不減持的承諾。

　　自證監(jiān)會(huì)18號(hào)文公布后，類似同大股份這樣“頂風(fēng)作案”的并不少見(jiàn)。8月21日，證監(jiān)會(huì)發(fā)言人張曉軍通報(bào)稱，近期，證監(jiān)會(huì)集中力量對(duì)上市公司持股5%以上的股東、一致行動(dòng)人及實(shí)際控制人違反法律規(guī)定減持的行為進(jìn)行依法處理。目前，立案稽查的52起案件中，有40起已經(jīng)進(jìn)入審理程序，其中首批20起該類案件已審理完畢并進(jìn)入事先告知程序。

　　另外，通過(guò)“轉(zhuǎn)讓”而不是“二級(jí)市場(chǎng)減持”等方式來(lái)規(guī)避18號(hào)文監(jiān)管紅線的也不少見(jiàn)。以皖江物流為例，公司9月10日晚公告稱，二股東飛尚港口向西部利得基金一號(hào)和二號(hào)資產(chǎn)管理計(jì)劃轉(zhuǎn)讓合計(jì)4.86億股股份，占總股本的16.83%。9月17日晚，公司再次公告稱，飛尚港口向自然人陳宇文轉(zhuǎn)讓1.44億股股份，占總股本的5%。通過(guò)上述兩次“轉(zhuǎn)讓”，飛尚港口不但從皖江物流全身而退，而且巧妙避開(kāi)了“二級(jí)市場(chǎng)減持”的紅線。

　　難逃處罰

　　同大股份此次違反規(guī)定和違背承諾的減持行為，將難逃證監(jiān)會(huì)的處罰。根據(jù)證監(jiān)會(huì)18號(hào)文的規(guī)定，上市公司大股東及董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員違反上述規(guī)定減持本公司股份的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)將給予嚴(yán)肅處理。

　　18號(hào)文發(fā)布后的7月31日，證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍在證監(jiān)會(huì)例行發(fā)布會(huì)上表示，為保護(hù)投資者合法權(quán)益，近期，我會(huì)集中處理了一批今年上半年發(fā)生的上市公司控股股東和持股5%以上股東及董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員違反規(guī)定和承諾減持本公司股份的行為。目前，我會(huì)己對(duì)涉嫌超比例減持未披露、短線交易以及窗口期減持、違反承諾減持等違法違規(guī)行為立案52起，采取行政監(jiān)管措施77項(xiàng)：證券交易所對(duì)上述行為采取自律監(jiān)管措施91項(xiàng)，采取限制交易措施34項(xiàng)。

　　對(duì)于違反規(guī)定和承諾的減持行為，證監(jiān)會(huì)表示：針對(duì)減持問(wèn)題，《公司法》、《證券法》、我會(huì)部門規(guī)章、規(guī)范性文件和交易所自律規(guī)則分別作出了明確規(guī)定。上市公司股東應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守相關(guān)法規(guī)和規(guī)則，不得違規(guī)減持。上市公司股東對(duì)股份減持作出相關(guān)承諾的，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守。對(duì)于違反規(guī)定和承諾的減持行為，我會(huì)將依法予以查處，證券交易所將依據(jù)自律規(guī)則予以處理，同時(shí)記入誠(chéng)信檔案。

　　當(dāng)然，對(duì)于違規(guī)減持的，通過(guò)增持進(jìn)行補(bǔ)救也許能獲得從輕處罰。證監(jiān)會(huì)近期也表示，實(shí)際增持達(dá)到一定比例的情況下，可予以從輕處罰，并按照當(dāng)事人實(shí)際增持的情況執(zhí)行統(tǒng)一的、有梯度的從輕處罰幅度。在證監(jiān)會(huì)披露的違規(guī)減持20起案例名單中的欣旺達(dá)便于9月18日晚公告稱，公司實(shí)際控制人王明旺于9月18日通過(guò)認(rèn)購(gòu)“互換(10)號(hào)”并與華泰證券開(kāi)展收益互換交易在二級(jí)市場(chǎng)交易系統(tǒng)增持公司股份136.07萬(wàn)股，占公司總股本的0.216%。