2014年10月16日起停牌的華業(yè)地產(chǎn)，今日（1月13日）披露重組方案，上市公司擬以支付現(xiàn)金的方式，用21.5億元收購重慶玖威醫(yī)療科技有限公司（以下簡稱玖威醫(yī)療）、李偉合計持有的重慶捷爾醫(yī)療設(shè)備有限公司 （以下簡稱捷爾醫(yī)療）100%股權(quán)。

　　記者注意到，此次待收標(biāo)的捷爾醫(yī)療于2014年10月16日華業(yè)地產(chǎn)停牌前后，突擊裝入兩處資產(chǎn)：首先，10月初通過司法拍賣途徑以5.59億元購得兩塊土地用于新建醫(yī)院投資；之后11月末完成對恒韻醫(yī)藥醫(yī)療設(shè)備、器械和耗材流通業(yè)務(wù)的收購。

　　擬收購捷爾醫(yī)療100%股權(quán)

　　今日，華業(yè)地產(chǎn)公告稱，擬以現(xiàn)金購買捷爾醫(yī)療100%股權(quán)。交易完成后，捷爾醫(yī)療將成華業(yè)地產(chǎn)全資子公司。從具體方案來看，公司擬向玖威醫(yī)療支付21.29億元現(xiàn)金，收購后者持有的捷爾醫(yī)療99%股權(quán)；向李偉支付2150萬元現(xiàn)金，收購其持有的捷爾醫(yī)療1%的股權(quán)。華業(yè)地產(chǎn)此次收購價款主要來源為自有資金，截至2014年第三季度，華業(yè)地產(chǎn)合并報表貨幣資金余額為26.86億元。

　　記者注意到，捷爾醫(yī)療主營業(yè)務(wù)包括醫(yī)藥（含藥品、設(shè)備、器械、耗材）商業(yè)業(yè)務(wù)和醫(yī)療服務(wù)業(yè)務(wù)。相關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，捷爾醫(yī)療2012年、2013年和2014年1～11月凈利潤分別為4586.67萬 元 、7079.83萬 元 和6343.17萬元，2013年凈利較2012年增速逾5成，主要系捷爾醫(yī)療與重慶大坪醫(yī)院、重慶武警總醫(yī)院合作的四家醫(yī)療中心進入成熟階段，利潤增加所致。

　　對于此次重組，華業(yè)地產(chǎn)表示，上市公司目前主要從事房地產(chǎn)開發(fā)和礦業(yè)投資，交易完成后，華業(yè)地產(chǎn)將進一步整合醫(yī)藥商業(yè)與醫(yī)療服務(wù)資源，開拓新興優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)，提高盈利能力，增強上市公司的持續(xù)經(jīng)營能力。

　　2014年四季度裝入兩資產(chǎn)

　　對于此次交易的定價，華業(yè)地產(chǎn)公告稱按收益法進行預(yù)評估，捷爾醫(yī)療100%股權(quán)在評估基準(zhǔn)日2014年11月末的預(yù)評估價值約為18.14億元，較賬面凈資產(chǎn)6.32億元增幅為187.19%。根據(jù)預(yù)估值，交易各方暫定交易價為21.5億元，交易價格較預(yù)估值溢價18.52%。

　　對于評估增值高的原因，公告表示，未來捷爾醫(yī)療主要盈利業(yè)務(wù)將新增圍繞重醫(yī)三院的供應(yīng)及管理所產(chǎn)生的收益，預(yù)計新增盈利比例較高，而新增業(yè)務(wù)投資尚未完成，未在目前凈資產(chǎn)中體現(xiàn)，因此收益法預(yù)估結(jié)果較凈資產(chǎn)增值較高。

　　記者注意到，華業(yè)地產(chǎn)2014年10月16日起停牌，在停牌前的10月8日和停牌后的11月30日，捷爾醫(yī)療突然拿下兩塊資產(chǎn)，而此次預(yù)評估基準(zhǔn)日恰好是2014年11月30日。

　　公告顯示，2014年10月8日，捷爾醫(yī)療通過司法拍賣途徑以5.59億元購得兩塊土地用于新建醫(yī)院投資；2014年11月30日，捷爾醫(yī)療與恒韻醫(yī)藥簽訂協(xié)議，捷爾醫(yī)療將恒韻醫(yī)藥目前所擁有的全部醫(yī)療器械、設(shè)備及耗材代理業(yè)務(wù)（包括但不限于相關(guān)代理業(yè)務(wù)之代理權(quán)、往來款）作價1.21億元轉(zhuǎn)移給捷爾醫(yī)療。