從上周五開始，大盤一路震蕩下跌，滬指累計(jì)下跌逾3%，題材股多數(shù)偃旗息鼓，不過信息安全概念股算是例外，不少個(gè)股逆市大漲。盤后數(shù)據(jù)顯示，在本次信息安全概念股的行情中，機(jī)構(gòu)參與程度較高，兆日科技、梅泰諾等大漲的個(gè)股均獲機(jī)構(gòu)買入。

　　在本次信息安全概念股行情中，以兆日科技為炒作龍頭，其自上周四開始連續(xù)四個(gè)交易日漲停，昨日也逆市漲2.5%，最近六個(gè)交易日累計(jì)上漲近五成。另外，梅泰諾、美亞柏科也收出六連陽，累計(jì)漲幅分別為46%、36%；其他個(gè)股中，綠盟科技、東方通等近日也大漲。昨日信息安全概念股繼續(xù)大漲，但領(lǐng)漲個(gè)股切換至一些前期漲幅較少的標(biāo)的，其中，飛天誠信漲停，啟明星辰漲逾9%，藍(lán)盾股份漲逾8%。

　　消息面上，第二屆世界互聯(lián)網(wǎng)大會(huì)將于12月16日到18日在浙江烏鎮(zhèn)舉行，大會(huì)的主題是“互聯(lián)互通·共享共治——共建網(wǎng)絡(luò)空間命運(yùn)共同體”。中國政府對此次大會(huì)高度重視，中共中央總書記、中國國家主席習(xí)近平將出席大會(huì)，并發(fā)表主旨演講。本屆大會(huì)設(shè)置了10場論壇、22個(gè)議題，涉及互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新發(fā)展、數(shù)字經(jīng)濟(jì)合作、互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、互聯(lián)網(wǎng)治理等前沿?zé)狳c(diǎn)話題。

　　昨日的盤后數(shù)據(jù)中，飛天誠信與梅泰諾現(xiàn)身龍虎榜。飛天誠信昨日午后封漲停，其中游資為做多主力，華泰證券上海威寧路證券營業(yè)部買入5260萬元，占當(dāng)日成交金額的逾一成；中信證券中山中山四路證券營業(yè)部、海通證券北京中關(guān)村南大街證券營業(yè)部均買入超過2000萬元。賣出方面，華泰證券上海武定路證券營業(yè)部賣出金額最多，不過也僅為1013萬元。

　　梅泰諾近日股價(jià)大漲，前日漲停，昨日一度漲停最后收盤漲近4%。其最近三個(gè)交易日的盤后數(shù)據(jù)顯示，游資與機(jī)構(gòu)攜手搶籌，其中東方證券上海浦東新區(qū)銀城中路證券營業(yè)部買入金額最多，為8179萬元；光大證券寧波中山西路證券營業(yè)部、國信證券深圳泰然九路證券營業(yè)部均買入超過3000萬元；另外，兩家機(jī)構(gòu)合計(jì)買入超過8000萬元。

　　而龍頭股兆日科技此前幾個(gè)交易日的數(shù)據(jù)也顯示，機(jī)構(gòu)在大量買入該股。12月8日，兆日科技放量漲停，兩家機(jī)構(gòu)合計(jì)買入逾1億元；另外，活躍游資聚集的光大證券杭州慶春路證券營業(yè)部、華泰證券成都蜀金路證券營業(yè)部均買入超過4000萬元。而兆日科技12月7日漲停時(shí)，同樣有兩家機(jī)構(gòu)買入超過1億元，包攬當(dāng)日買入金額最大的前兩家席位。

　　針對近日股價(jià)的大漲，兆日科技在股票交易異常波動(dòng)公告中稱，公司不存在應(yīng)披露而未披露的重大事項(xiàng)。同時(shí)公司提醒投資者注意兩大風(fēng)險(xiǎn)：第一，公司“紙紋防偽產(chǎn)品”及“全新電子支付密碼系統(tǒng)”與公司現(xiàn)有產(chǎn)品差異較大，公司新產(chǎn)品將首先在渠道建設(shè)較為完善的銀行系統(tǒng)商用推廣，銀行客戶由于風(fēng)險(xiǎn)意識、內(nèi)部決策程序等因素的影響，在接受和采納新產(chǎn)品、新技術(shù)的過程中，存在一定的不確定性和反復(fù)性；第二，公司現(xiàn)有主營產(chǎn)品電子支付密碼系統(tǒng)在市場滲透率已經(jīng)達(dá)到一定規(guī)模的基礎(chǔ)上，市場競爭仍有進(jìn)一步加劇的風(fēng)險(xiǎn)。

　　而此前在10月底的機(jī)構(gòu)調(diào)研中，兆日科技的紙紋防偽產(chǎn)品受到機(jī)構(gòu)關(guān)注。兆日科技稱，紙紋防偽產(chǎn)品為公司獨(dú)創(chuàng)，根據(jù)其所掌握的信息，目前國內(nèi)外尚無其他商業(yè)機(jī)構(gòu)掌握該項(xiàng)技術(shù)。另外，紙紋防偽產(chǎn)品已達(dá)到商用標(biāo)準(zhǔn)，目前在商用階段，由于紙紋防偽產(chǎn)品是一項(xiàng)全新的防偽產(chǎn)品，公司在初期商用階段并不急于簽訂銷售合同并收取費(fèi)用，而是希望通過部分銀行在使用過后有了良好用戶體驗(yàn)的示范效應(yīng)之后再考慮規(guī)模推廣。

　　申萬宏源認(rèn)為，紙紋識別產(chǎn)品的國內(nèi)硬件銷售市場空間近百億元，未來衍生服務(wù)市場空間更加廣闊。兆日科技?xì)v經(jīng)八年研發(fā)出世界級首創(chuàng)的紙紋識別產(chǎn)品，基于真實(shí)票據(jù)的紙張紋理采樣比對技術(shù)實(shí)現(xiàn)真票鑒真和假票識假，2013年亮相全球金融展會(huì)便受到市場關(guān)注。近期經(jīng)過部分銀行的商業(yè)試用階段后，產(chǎn)品功能漸趨完備。據(jù)測算，預(yù)計(jì)該產(chǎn)品在國內(nèi)的硬件銷售空間為37.5億~75億元。

　　關(guān)于信息安全行業(yè)的投資機(jī)會(huì)，上海證券稱，目前信息安全市場增速快于IT整體增速，市場增速逐步加快，廠商集中度差，這些特征顯示信息安全市場正處于成長期。未來在政策刺激下，市場增長將以政府、軍隊(duì)和央企的需求為主導(dǎo)。隨著網(wǎng)絡(luò)安全法的出臺(tái)，預(yù)計(jì)一般企業(yè)的信息安全存在強(qiáng)烈的“補(bǔ)課”需求，有望在未來接力黨政軍的需求。

　　考慮到目前廠商集中度差，行業(yè)技術(shù)細(xì)分領(lǐng)域眾多，未來并購整合將成為企業(yè)進(jìn)入新領(lǐng)域的必經(jīng)之路。建議關(guān)注在增速較快領(lǐng)域和未來熱點(diǎn)領(lǐng)域有優(yōu)勢或有布局的上市公司，如啟明星辰、綠盟科技等。