在保險(xiǎn)行業(yè)整體規(guī)模迅速擴(kuò)張的背景下，中小公司正加速搶灘市場(chǎng)份額?！督?jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者初步統(tǒng)計(jì)，僅今年下半年以來，保監(jiān)會(huì)就公布了96項(xiàng)保險(xiǎn)公司設(shè)立或籌建分支機(jī)構(gòu)的行政審批，其中超過90項(xiàng)是關(guān)于除是7大壽險(xiǎn)公司和3大財(cái)險(xiǎn)公司以外的中小險(xiǎn)企。

　　中小險(xiǎn)企加速設(shè)立分支機(jī)構(gòu)

　　一向占據(jù)較大份額的大型險(xiǎn)企，正面臨中小險(xiǎn)企激烈的競(jìng)爭(zhēng)。保監(jiān)會(huì)公布的最新數(shù)據(jù)顯示，去年七大壽險(xiǎn)公司（中國人壽、平安人壽、太保壽險(xiǎn)、新華保險(xiǎn)、太平人壽、泰康人壽、人保壽險(xiǎn)），規(guī)模保費(fèi)占?jí)垭U(xiǎn)公司的51.7%，較去年下滑11.2個(gè)百分點(diǎn)；原保險(xiǎn)保費(fèi)收入占?jí)垭U(xiǎn)公司66.9%，較去年下滑6個(gè)百分點(diǎn)。

　　從財(cái)險(xiǎn)公司來看，去年老三家（人保、平安、太保）原保費(fèi)收入占所有財(cái)險(xiǎn)公司保費(fèi)收入的64.7%，而今年前10個(gè)月老三家的原保費(fèi)收入占所有財(cái)險(xiǎn)公司的64.4%，較去年下滑0.3個(gè)百分點(diǎn)，下滑幅度雖小于壽險(xiǎn)公司，但也呈下滑態(tài)勢(shì)。

　　在此背景下，中小險(xiǎn)企紛紛加速鋪設(shè)分支機(jī)構(gòu)?！督?jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者初步統(tǒng)計(jì)，華泰財(cái)險(xiǎn)下半年連續(xù)設(shè)立了吉林、寧夏兩個(gè)分公司。華泰人壽設(shè)立吉林、寧夏分公司。前海人壽設(shè)立四川、湖北分公司。農(nóng)銀人壽設(shè)立廣西、江西分公司。建信人壽設(shè)立浙江分公司。招商信諾設(shè)立河南分公司。弘康人壽設(shè)立江蘇分公司。在中小財(cái)險(xiǎn)公司方面，富德財(cái)險(xiǎn)僅在今年下半年就增設(shè)了河南、河北、遼寧和江蘇四家分公司，中華聯(lián)合財(cái)險(xiǎn)新增吉林、廣西、黑龍江三家分公司次之。

　　中國人壽副總裁此前表示，排名前七的壽險(xiǎn)企業(yè)加起來所占市場(chǎng)份額從2013年的80%下滑至2014年的73%，種格局仍會(huì)一定程度延續(xù)，大保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)調(diào)整力度會(huì)進(jìn)一步加大，時(shí)間拉長(zhǎng)。中小公司也會(huì)盡量維持去年業(yè)務(wù)規(guī)模水平，進(jìn)一步搶占市場(chǎng)份額。

　　不僅如此，今年以來，上市公司進(jìn)入保險(xiǎn)業(yè)的意愿也比較強(qiáng)烈，統(tǒng)計(jì)顯示，今年以來有27家上市公司擬設(shè)立保險(xiǎn)公司，這些上市公司包括房地產(chǎn)、醫(yī)療制藥等行業(yè)。

　　行業(yè)地位持續(xù)攀升

　　中國保險(xiǎn)協(xié)會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，今年來中小保險(xiǎn)公司資產(chǎn)規(guī)模保持快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，在行業(yè)中占比不斷提升。盈利能力持續(xù)改善，整體進(jìn)入盈利周期，部分中小險(xiǎn)企開始扭虧為盈。中小險(xiǎn)企的業(yè)務(wù)規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)，行業(yè)地位持續(xù)攀升，并積極與互聯(lián)網(wǎng)對(duì)接，拓展銷售渠道。管理也逐漸規(guī)范化，綜合成本持續(xù)下降，接近行業(yè)平均水平。

　　事實(shí)上，中小險(xiǎn)企的高速擴(kuò)張與此前風(fēng)光一時(shí)的高現(xiàn)價(jià)產(chǎn)品不無關(guān)系?！案攥F(xiàn)價(jià)產(chǎn)品意味著較高的預(yù)期收益率和比較激進(jìn)的投資端，在銷售時(shí)，高現(xiàn)價(jià)產(chǎn)品往往比其他壽險(xiǎn)產(chǎn)品更好賣。中小保險(xiǎn)公司這幾年利用這種產(chǎn)品迅速做大規(guī)模?！币晃槐ｋU(xiǎn)公司高層表示，這種產(chǎn)品往往帶來的后果是，持續(xù)高企的退保率，而且，短錢長(zhǎng)配的問題突出。網(wǎng)絡(luò)銷售的高收益類理財(cái)保險(xiǎn)產(chǎn)品停售后，對(duì)保險(xiǎn)公司的流動(dòng)性管理、資產(chǎn)負(fù)債匹配與風(fēng)險(xiǎn)管理都提出極高的要求。

　　不過，保險(xiǎn)市場(chǎng)幾家獨(dú)大的市場(chǎng)環(huán)境改變對(duì)消費(fèi)者而言未必不是好事。友邦中國首席執(zhí)行官蔡強(qiáng)認(rèn)為，一個(gè)市場(chǎng)的發(fā)展程度，其實(shí)跟市場(chǎng)的充分競(jìng)爭(zhēng)是相關(guān)的。不太發(fā)達(dá)的競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)下，實(shí)際上市場(chǎng)的集中度非常高，這對(duì)消費(fèi)者而言，實(shí)際上是不公平的，產(chǎn)品相對(duì)的競(jìng)爭(zhēng)力也會(huì)削弱：“像美國這么大的市場(chǎng)，有2000多家保險(xiǎn)公司，10000多個(gè)銀行，是服務(wù)于不同的客戶群，然后客戶的分層是充分的競(jìng)爭(zhēng)，而中國就是要引進(jìn)更多的競(jìng)爭(zhēng)，而最終讓消費(fèi)者得到好處?！?/p>

　　抗風(fēng)險(xiǎn)能力不強(qiáng)等局限性仍存

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，相較于大型險(xiǎn)企，中小保險(xiǎn)公司還面臨業(yè)務(wù)發(fā)展受限，抗風(fēng)險(xiǎn)能力不強(qiáng)等一系列困難。

　　長(zhǎng)期以來，迫于生存壓力，中小險(xiǎn)企在保費(fèi)規(guī)模與公司效益之間往往先增量，再考慮效益。在規(guī)模擴(kuò)展迅速的同時(shí)，但由于成本控制，盈利能力，綜合競(jìng)爭(zhēng)力不足等因素，綜合成本率較高。在投資渠道方面，由于監(jiān)管尚未向中小保險(xiǎn)公司放開一級(jí)市場(chǎng)配售、基礎(chǔ)建設(shè)投資、產(chǎn)業(yè)基金投資等渠道，在投資范圍和投資工具的選擇上限制較多，難以提升投資效益。

　　償付能力改善更是任重道遠(yuǎn)。與大公司上市公司相比，中小保險(xiǎn)公司基本依靠股東注資，過多注重股東短期收益導(dǎo)向，忽視資金回收期較長(zhǎng)的特點(diǎn)，企業(yè)戰(zhàn)略制定缺乏前瞻性。

　　“未來實(shí)施了償二代之后，險(xiǎn)企的股票投資也許不會(huì)像現(xiàn)在這么張揚(yáng)?！币晃槐ｋU(xiǎn)業(yè)內(nèi)人士稱，償二代后中小型的保險(xiǎn)公司將面臨更大的資本壓力。新的體系亦要求對(duì)股票等高風(fēng)險(xiǎn)投資需要更高的資本金，這將對(duì)規(guī)模較小的保險(xiǎn)企業(yè)造成不利影響。而這也意味著，新規(guī)則的出臺(tái)將倒逼中小型保險(xiǎn)公司在產(chǎn)品調(diào)整、資產(chǎn)配置和資本補(bǔ)充等方面做足做好功課，從而贏得更多的市場(chǎng)發(fā)展機(jī)會(huì)。