核心提示

　　伴隨著股市震蕩、“寶寶類”產(chǎn)品收益下降、銀行理財(cái)產(chǎn)品收益降低、P2P互聯(lián)網(wǎng)金融高收益，很快就來(lái)到了今年最后一個(gè)季度。剩余不到3個(gè)月的時(shí)間，該如何看好“腰包”，合理理財(cái)？

　　收益率下滑 理財(cái)遭遇“資產(chǎn)荒”

　　不少機(jī)構(gòu)分析指出，從目前經(jīng)濟(jì)增速持續(xù)放緩情況看，理財(cái)市場(chǎng)或?qū)⑦M(jìn)入低利率時(shí)代，投資人不妨提早做好應(yīng)對(duì)。收益率下滑，信用風(fēng)險(xiǎn)上升、優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)減少，銀行下半年以來(lái)有效資產(chǎn)銳減，直接影響理財(cái)資管市場(chǎng)可投資資產(chǎn)標(biāo)的的數(shù)量和收益率，不少理財(cái)產(chǎn)品直接面臨“資產(chǎn)荒”。

　　央行發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，社會(huì)融資規(guī)模增量前三季度為11.94萬(wàn)億元，較去年同期少增5786億元，經(jīng)濟(jì)下行壓力較大已經(jīng)影響到實(shí)體經(jīng)濟(jì)前三季度融資總體需求，銀行資產(chǎn)端收緊，間接導(dǎo)致理財(cái)市場(chǎng)負(fù)債端項(xiàng)目“僧多粥少”。

　　據(jù)銀率網(wǎng)最新報(bào)告顯示，9月份161家商業(yè)銀行共發(fā)行4634款銀行理財(cái)產(chǎn)品，環(huán)比減少2.17%。銀率網(wǎng)分析指出，三季度以來(lái)，理財(cái)產(chǎn)品整體發(fā)行量持續(xù)縮水，尤其是國(guó)有銀行和股份制銀行的發(fā)行量縮減明顯。

　　同時(shí)，市場(chǎng)利率也不斷下滑。全國(guó)銀行間同業(yè)拆借中心數(shù)據(jù)顯示，8月份，2個(gè)月以內(nèi)的質(zhì)押式回購(gòu)平均利率都在2.9%以下。9月份雖有所回升，但整體貨幣市場(chǎng)收益率水平仍然較低。9月份，3個(gè)月質(zhì)押回購(gòu)平均利率僅為3.1621%，同業(yè)拆借利率也僅為3.1442%。

　　選擇可靠平臺(tái)

　　靈活配置資產(chǎn)

　　一般情況，一到年底銀行便會(huì)上演“攬儲(chǔ)”大戰(zhàn)，當(dāng)然會(huì)推出各種高收益理財(cái)產(chǎn)品來(lái)吸引投資者。因此，理財(cái)師認(rèn)為投資者可以在此季度把握好機(jī)會(huì)，配置中長(zhǎng)期理財(cái)產(chǎn)品，提前鎖定高收益。理財(cái)專家分析，今年市場(chǎng)資金面持續(xù)保持寬松，年底資金面可能依然保持相對(duì)寬松的局面，銀行理財(cái)產(chǎn)品的平均預(yù)期收益率可能會(huì)繼續(xù)保持在5%左右上下浮動(dòng)。年底資金相對(duì)緊張的節(jié)點(diǎn)，理財(cái)收益有望小幅走高。因此，建議投資者，如果對(duì)資金流動(dòng)性要求較低，宜盡量選擇投資期限較長(zhǎng)的高收益率產(chǎn)品。

　　而對(duì)于“寶迷”們而言，“寶寶類”如今已經(jīng)成了一些投資者眼中的“雞肋”。目前余額寶收益已經(jīng)破“3”，與6.763%的歷史紀(jì)錄而言，已經(jīng)“腰斬”。其實(shí)，“隨存隨取”穩(wěn)健靈活的“寶寶類”產(chǎn)品，比較適合一些小額資金理財(cái)，對(duì)于“寶寶類”產(chǎn)品的選擇，建議不要只看收益，應(yīng)更看重靈活支取資金的優(yōu)勢(shì)，投資者在四季度的一些“活錢”，可選擇放在寶寶類產(chǎn)品里也是不錯(cuò)的。

　　近年來(lái)，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)吸引了非常多的中小投資者，一些理財(cái)機(jī)構(gòu)在第四季度將推出高收益P2P固定收益類產(chǎn)品。投資者不妨把握這類投資機(jī)會(huì)，爭(zhēng)取獲得更大的收益。雖然P2P理財(cái)產(chǎn)品以高收益受到投資者的追捧，但另一事實(shí)是，發(fā)展迅猛的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)，屢爆出現(xiàn)倒閉、跑路、提現(xiàn)困難。因此，理財(cái)師建議，投資者如果有意入市，應(yīng)選擇有正規(guī)資質(zhì)、規(guī)模較大、信譽(yù)好的公司辦理業(yè)務(wù)。相對(duì)而言，這樣對(duì)資金安全和理財(cái)收益更有保障一些。

　　如何判斷選擇可靠的網(wǎng)貸平臺(tái)？專家建議，可從以下幾方面入手關(guān)注：平臺(tái)成立時(shí)間年限及背景，資產(chǎn)量級(jí)水平；平臺(tái)投融資目的，通俗理解即為拿投資人的錢去做什么項(xiàng)目；投資項(xiàng)目收益率范圍；平臺(tái)風(fēng)控水平說(shuō)明；平臺(tái)設(shè)計(jì)水平，風(fēng)格明顯且語(yǔ)言文字描述全面；平臺(tái)公布的企業(yè)信息、管理層人員信息等是否完整真實(shí)；用戶體驗(yàn)是否滿意，例如交易便捷、提現(xiàn)快速、客戶服務(wù)完善等；資產(chǎn)是否有第三方托管，第三方是否可靠且有據(jù)可證等。

　　（綜合人民網(wǎng)、《南方日?qǐng)?bào)》《山西日?qǐng)?bào)》報(bào)道）