■ 來論

　　目前部分基層商業(yè)銀行人員對貸款發(fā)放的態(tài)度，就是與其因形成風險被嚴厲追責，還不如從嚴慎重操作。也就是說，中央銀行通過降低存款準備金“放水”，但商業(yè)銀行從防風險的角度并未將資金投放到實體經(jīng)濟。

　　中國人民銀行日前再次宣布降息降準。從去年11月至今，央行連續(xù)4次降準，釋放流動性達3萬億元；與此同時，商業(yè)銀行業(yè)績也出現(xiàn)迅速下滑。工行、農(nóng)行、中行3家銀行在8月28日前發(fā)布的2015年上半年財報顯示，凈利潤合計為3440億元，僅比上年同期增長0.7％，與2014年全年增長6.7％相比大幅下降。建行今年上半年凈利潤增速也大幅滑落，較上半年同期僅增長0.97%，增速位列四大行中第二。

　　在8月31日召開的建行中期業(yè)績發(fā)布會上，建行董事長王洪章解釋稱，上半年利潤大幅下滑主要受兩個因素影響：一是去年11月份以來央行多次降息，尤其是非對稱性降息導致銀行利差收窄；二是不良貸款今年暴露較多，動用收入沖抵不良資金。談及不良貸款問題，建行副行長章更生表示，今年以來不良貸款繼續(xù)增加，主要是因為經(jīng)濟環(huán)境不好，尤其是制造業(yè)領(lǐng)域面臨產(chǎn)能過剩和產(chǎn)業(yè)升級的轉(zhuǎn)型期。

　　商業(yè)銀行面臨不良貸款增加和業(yè)績下滑的壓力，正在進一步強化風險防控措施。有報道稱，商業(yè)銀行信貸審批權(quán)力普遍上收，增量貸款授信幾乎全部集中在省級分行，從而造成企業(yè)獲取新增貸款的難度加大，并延長了獲取貸款的時間。多數(shù)銀行還加大了責任追究力度，如對當年發(fā)放劣變貸款實行“零容忍”等。目前部分基層商業(yè)銀行人員對貸款發(fā)放的態(tài)度，就是與其因形成風險被嚴厲追責，還不如從嚴慎重操作。

　　造成這一現(xiàn)象的主要原因是銀行經(jīng)營是順周期性的，在經(jīng)濟下滑期，銀行不良率上升，風險偏好下降，傾向于安全性高的短端投資，惜貸情緒必然嚴重。也就是說，中央銀行通過降低存款準備金“放水”，但商業(yè)銀行從防風險的角度并未將資金投放到實體經(jīng)濟。

　　破解經(jīng)濟下行期商業(yè)銀行反而“蓄水”魔咒，首先需要相關(guān)監(jiān)管部門引導商業(yè)銀行完善風險防控機制，簡單地對信貸風險“零容忍”，無益于自身經(jīng)營和經(jīng)濟發(fā)展，應該適當提高中小企業(yè)不良貸款的容忍度，提高基層行信貸投放積極性。另外，相關(guān)監(jiān)管機構(gòu)應監(jiān)測降準資金流向流量等情況，督促商業(yè)銀行將資金用到國家政策要求支持的產(chǎn)業(yè)項目、領(lǐng)域上，并建立商業(yè)銀行資金流向流量考核體系機制，使降準等貨幣政策真正發(fā)揮效力。再就是，相關(guān)政府部門應進一步完善和落實稅收優(yōu)惠、融資擔保機制和風險補償基金等政策措施，盡可能打消商業(yè)銀行信貸投放的后顧之憂。

　　□孔曇（銀行職員）