風險與創(chuàng)新之間的平衡點在哪里？

　　“最嚴監(jiān)管規(guī)定”之下

　　第三方支付行業(yè)將加劇兩極分化

　　近日央行發(fā)布《非銀行支付機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務管理辦法（征求意見稿）》，對第三方支付機構(gòu)的賬戶管理、客戶權(quán)益保護方面做出詳細規(guī)定。業(yè)內(nèi)人士認為，意見稿的初衷在于防范金融風險。隨著技術(shù)的發(fā)展、行業(yè)的成熟，監(jiān)管政策將與時俱進，在風險與創(chuàng)新之間取得新的平衡點。

　　央行指出，意見稿的出臺旨在規(guī)范非銀行支付機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務、防范支付風險、保護當事人合法權(quán)益。通觀意見稿全文，核心在于規(guī)范第三方支付的“類存款”業(yè)務，提高賬戶的安全性。

　　意見稿規(guī)定，支付機構(gòu)不得為金融機構(gòu)，以及從事信貸、融資、理財、擔保、貨幣兌換等金融業(yè)務的其他機構(gòu)開立支付賬戶。這意味著此前第三方支付爭搶的P2P網(wǎng)貸資金托管業(yè)務或被禁止。意見稿限制了個人賬戶轉(zhuǎn)賬金額和支付金額。擁有綜合類支付賬戶的個人，所有支付賬戶的余額付款交易年累計不得超過20萬元；擁有消費類支付賬戶的個人，所有支付賬戶的余額付款交易年累計不得超過10萬元。

　　互聯(lián)網(wǎng)咨詢機構(gòu)易觀國際分析師馬韜表示，意見稿對于賬戶管理做出的種種規(guī)定，實際上是強調(diào)第三方支付的“中介性”，淡化“吸存”“轉(zhuǎn)賬”功能，對百姓的支付體驗影響不大。大部分人仍將第三方支付作為小額支付工具，如金額過高，可通過網(wǎng)銀支付。

　　艾瑞咨詢分析師李超表示，意見稿客觀上有利于保障客戶資金安全，因為支付賬戶所記錄的資金余額相當于“預付款”，不受《存款保險條例》保護。近年來，第三方支付賬戶沉淀資金被盜取、挪用的事件時有發(fā)生。意見稿中對于第三方支付的功能限制，一定程度上避免了風險積聚。

　　同時，意見稿一旦實施，將對數(shù)萬億市場產(chǎn)生影響。艾瑞咨詢研究數(shù)據(jù)顯示，目前我國取得第三方支付牌照的公司約270家，2014年第三方互聯(lián)網(wǎng)支付交易規(guī)模超8萬億，同比增長50％。

　　拉卡拉副總裁唐凌表示，第三方支付市場經(jīng)歷多年的發(fā)展，出臺具體的監(jiān)管規(guī)定非常必要，有助于劃清支付的邊界。

　　易寶支付CEO唐彬則表示，支付業(yè)務本身微利，因此跨界融合、靠衍生業(yè)務獲利，是支付行業(yè)題中應有之意。意見稿延續(xù)了分業(yè)監(jiān)管思路，這將促使有實力的第三方支付平臺申請多類業(yè)務牌照，以獲得多元化業(yè)務的“準生證”。

　　業(yè)內(nèi)人士預見，新規(guī)之下，大公司仍將延續(xù)多元化經(jīng)營的路徑，而小公司可能因競爭壓力退出市場。零壹財經(jīng)分析師趙飛表示，未來大公司將開展對多家小公司的收購，提升支付通道規(guī)模。

　　據(jù)新華社