□ 李 鐵

　　近日，在線金融搜索平臺(tái)融360宣布，已經(jīng)同除深圳前海征信之外的7家征信機(jī)構(gòu)達(dá)成合作，進(jìn)行數(shù)據(jù)上的互補(bǔ)。同時(shí)，芝麻信用、騰訊征信、深圳前海征信等8家獲批的征信機(jī)構(gòu)也將于7月正式展開(kāi)個(gè)人征信業(yè)務(wù)。隨著信用社會(huì)的逐步建立，困擾中小微企業(yè)和個(gè)體工商戶的最大問(wèn)題——融資難也有望得到緩解。

　　征信系統(tǒng)不完善、信息不對(duì)稱(chēng)、契約精神缺乏，已經(jīng)成為阻礙我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的重要癥結(jié)。在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代，企業(yè)和個(gè)人的活動(dòng)范圍有限，雙方了解程度較高，信用風(fēng)險(xiǎn)自然就很低；隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，企業(yè)和個(gè)人開(kāi)始走出熟悉的圈子，與陌生的人打交道，市場(chǎng)主體的經(jīng)濟(jì)社會(huì)活動(dòng)相對(duì)獨(dú)立，使得信息獲取難度不斷增加。

　　信貸關(guān)系又恰恰最重視信息獲取，信息不對(duì)稱(chēng)造成了企業(yè)融資成本的提高，更重要的是卡住了大多數(shù)小微企業(yè)和個(gè)體工商戶的融資渠道，從銀行方面講，由于人力有限，并且中小微企業(yè)數(shù)量眾多，又缺乏完善的三表，在同樣的調(diào)查成本下，銀行自然會(huì)首選大企業(yè)。

　　當(dāng)前經(jīng)濟(jì)下行壓力增大，國(guó)家多方鼓勵(lì)銀行貸款向小微企業(yè)傾斜，卻收效甚微，問(wèn)題的癥結(jié)就在于銀行沒(méi)有充分的能力去了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況，有銀行工作人員告訴記者，銀行不愿放貸的主要原因就是無(wú)法考察到小企業(yè)主個(gè)人的民間借貸情況。

　　那么，基層的民間借貸情況究竟如何呢?相關(guān)人士告訴記者，某地半數(shù)以上企業(yè)與民間借貸有直接或間接關(guān)系。然而，由于征信系統(tǒng)不完善，這些信息卻被隱藏起來(lái)，成為引發(fā)地方金融風(fēng)險(xiǎn)的潛在威脅。顯然，民間借貸遲遲未能規(guī)范，最為重要的原因之一就是信息不對(duì)稱(chēng)。目前地方民間融資平臺(tái)大多數(shù)虧損，主要是因?yàn)槠脚_(tái)作為信息中介無(wú)法提供貸款方信服的借款人資料，而高利貸平臺(tái)則通過(guò)擔(dān)保的形式非法招徠客戶，吸收大量資金。

　　隨著P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的興起，這種風(fēng)險(xiǎn)還在擴(kuò)大。僅5月份，就出現(xiàn)56家問(wèn)題平臺(tái)，其中上線1個(gè)月左右的平臺(tái)高達(dá)18家，占比超過(guò)三成，而且問(wèn)題均為跑路，上線不到一周就關(guān)閉的平臺(tái)有5家，除平臺(tái)惡意撈錢(qián)走人外，風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控困難是主要原因。據(jù)了解，P2P平均壞賬率在8%左右，逾期率更是普遍超過(guò)20%以上，大量資金被有風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)和個(gè)人獲得。

　　據(jù)了解，截至2013年底，央行個(gè)人征信系統(tǒng)中收錄有信貸記錄的自然人約3.4億，還不到總?cè)丝跀?shù)的1/4，很多沒(méi)有信用卡或從未跟銀行發(fā)生借貸關(guān)系的人的數(shù)據(jù)沒(méi)有得到體現(xiàn)。全國(guó)企業(yè)信用信息公示系統(tǒng)可以查閱注冊(cè)登記、許可審批、年度報(bào)告、行政處罰、抽查結(jié)果、經(jīng)營(yíng)異常狀態(tài)等信息，但缺乏企業(yè)貸款等重要情況。

　　在美國(guó)，征信體系的覆蓋率已經(jīng)達(dá)到了85%，其中商業(yè)征信公司扮演著重要角色。目前我國(guó)在這方面才剛剛起步，今年1月，央行發(fā)布《關(guān)于做好個(gè)人征信業(yè)務(wù)準(zhǔn)備工作的通知》，芝麻信用等8家機(jī)構(gòu)才開(kāi)始做準(zhǔn)備工作。

　　目前，各家機(jī)構(gòu)信息采集各有側(cè)重，芝麻信用依托阿里電商系的交易數(shù)據(jù)獲取用戶的消費(fèi)數(shù)據(jù)，將廣大草根人群，例如自由職業(yè)者、個(gè)體戶、小微企業(yè)主、學(xué)生等人群的消費(fèi)信息納入其數(shù)據(jù)庫(kù)。銀行系的平安集團(tuán)從2013年開(kāi)始籌備征信事業(yè)部深圳前海征信，以銀行+保險(xiǎn)的模式獲取了大量金融服務(wù)的客戶數(shù)據(jù)。連最困難的民間借貸數(shù)據(jù)也有公司開(kāi)始涉足，據(jù)了解，其方式是通過(guò)用戶和用戶之間的分享和會(huì)員之間的推薦，重點(diǎn)關(guān)注一些經(jīng)常介入民間借貸的人群。

　　不過(guò)，最值得期待的當(dāng)屬多個(gè)征信系統(tǒng)的聯(lián)合，以數(shù)據(jù)共享的形式為客戶提供更全面入微的信息，一旦這項(xiàng)工作完成，具備良好信用的小微企業(yè)和個(gè)體工商戶就能夠輕松貸款，風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)降下來(lái)，融資成本自然也會(huì)降低。