航空和運(yùn)輸股最近可謂是春風(fēng)得意：國際油價(jià)屢創(chuàng)新低、上市公司業(yè)績頻頻報(bào)喜、上周BDI指數(shù)持續(xù)反彈。周一紐約油價(jià)再創(chuàng)2009年3月12日以來的盤中新低的消息，讓航運(yùn)板塊來了一次大爆發(fā)，中國國航、招商輪船等8只個(gè)股紛紛漲停。

　　金百臨咨詢秦洪表示，航空和運(yùn)輸板塊之所以受到資金的大力追捧，主要是消息面上題材較多。如原油價(jià)格大幅回落，使得航空和運(yùn)輸物流產(chǎn)業(yè)上市公司的成本迅速降低，盈利能力迅速提升。運(yùn)輸物流股則受益于“互聯(lián)網(wǎng)+”的題材熱，畢竟運(yùn)輸物流產(chǎn)業(yè)股大多是現(xiàn)金流量多，很容易向互聯(lián)網(wǎng)金融轉(zhuǎn)型，特別是供應(yīng)鏈金融。

　　中原證券方夏虹表示，航運(yùn)板塊中最有看點(diǎn)的就是航空股，在航空企業(yè)成本中，航油成本占比約為40%。油價(jià)大幅下行，航空類的上市公司業(yè)績也明顯改善。而且我國民航業(yè)未來仍能保證10%左右的增長速度，行業(yè)仍有拓展空間。從A股歷史走勢來看，在強(qiáng)勢市場中，處于業(yè)績回升期的航空板塊表現(xiàn)將強(qiáng)于市場整體水平。另外，上海迪士尼項(xiàng)目如有最新進(jìn)展也會(huì)刺激航空股走強(qiáng)。

　　港口航運(yùn)股同樣受益于油價(jià)大跌。據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前已預(yù)告2014年業(yè)績的航運(yùn)類上市公司中，中國遠(yuǎn)洋預(yù)增50%以上，中遠(yuǎn)航運(yùn)、海峽股份續(xù)盈，招商輪船、ST鳳凰、中海集運(yùn)、天津海運(yùn)、中海發(fā)展去年凈利均實(shí)現(xiàn)了扭虧。中遠(yuǎn)航運(yùn)的業(yè)績快報(bào)則顯示，其2014年凈利潤增長491%。

　　值得注意的是，上周BDI指數(shù)出現(xiàn)持續(xù)反彈，分析認(rèn)為，這主要是國際航運(yùn)市場上對船舶需求在轉(zhuǎn)強(qiáng)，這也是中昌海運(yùn)連續(xù)三個(gè)漲停的重要原因。因此，港口航運(yùn)股的反彈有望持續(xù)。

　　本月底，博鰲亞洲論壇上，中國可能發(fā)布“一帶一路”實(shí)施方案，消息一出，航運(yùn)板塊成了昨天市場上人氣最旺的地方。據(jù)大智慧數(shù)據(jù)顯示，昨天運(yùn)輸物流板塊凈流入16.91億元，凈流入最大個(gè)股為海南航空、中國國航、中海集運(yùn)。

　　昨天有報(bào)道稱，即將出臺(tái)的“一帶一路”規(guī)劃將包括一份詳細(xì)的重大工程項(xiàng)目清單。清單將規(guī)劃未來幾年將要簽約、開工的項(xiàng)目，涉及鐵路、公路、能源、信息、產(chǎn)業(yè)園區(qū)等總計(jì)幾百項(xiàng)重大工程。清單還將落實(shí)具體負(fù)責(zé)單位。清單集中在哈薩克斯坦、吉爾吉斯斯坦、塔吉克斯坦、巴基斯坦等周邊國家。參會(huì)各方將在此期間簽署重要經(jīng)濟(jì)合作協(xié)議。“一路”指的是21世紀(jì)海上絲綢之路，重點(diǎn)是發(fā)展航運(yùn)事業(yè)。因此航運(yùn)迎來歷史發(fā)展機(jī)遇。

　　秦洪認(rèn)為，運(yùn)輸物流產(chǎn)業(yè)股背后還有一個(gè)重大題材：國企改革的預(yù)期。國企改革是這輪行情中的核心驅(qū)動(dòng)力之一，改革的深入使得運(yùn)輸物流產(chǎn)業(yè)股的整合題材預(yù)期升溫。中國南車與中國北車成功合并，給央企的改革、整合指出了新方向，也給A股市場帶來了強(qiáng)大的賺錢效應(yīng)。他認(rèn)為，航空運(yùn)輸股、遠(yuǎn)洋運(yùn)輸股、鐵路運(yùn)輸股等產(chǎn)業(yè)股也面臨整合的可能性。他建議關(guān)注南方航空、東方航空、外運(yùn)發(fā)展、中海發(fā)展等品種。