預(yù)案顯示，募集資金的4.39億元將投于醫(yī)藥電子商務(wù)項(xiàng)目，公司將建立醫(yī)藥電商平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)公司產(chǎn)品的線上運(yùn)營。該項(xiàng)目周期為5年（含建設(shè)期），預(yù)計(jì)項(xiàng)目周期內(nèi)銷售收入合計(jì)17.9億元，合計(jì)利潤總額4.75億元。

　　募資的3.24億元將投入到現(xiàn)代中藥產(chǎn)業(yè)升級(jí)項(xiàng)目。此項(xiàng)目總投資額為3.8億元，建設(shè)期為2年，達(dá)產(chǎn)期3年，預(yù)計(jì)達(dá)產(chǎn)后正常年份可實(shí)現(xiàn)銷售收入21億元，利潤總額1.9億元。

　　黃山天目產(chǎn)業(yè)升級(jí)改造項(xiàng)目將投資1.98億元進(jìn)行產(chǎn)業(yè)升級(jí)，包括引進(jìn)國家新藥，對(duì)生產(chǎn)線進(jìn)行技術(shù)改造，國家級(jí)工程技術(shù)研究中心（藥物研究中心）建設(shè)。鐵皮石斛健康產(chǎn)業(yè)園項(xiàng)目則將投資1.8億元，項(xiàng)目建成達(dá)產(chǎn)后，預(yù)計(jì)年銷售收入為7.5億元，凈利潤8156萬元。薄荷腦/油擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目則將使用募資 1.69億元，項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)后，預(yù)計(jì)可實(shí)現(xiàn)年均銷售收入為7.3億元，凈利潤5074.93萬元。剩余5.3億元將用于償還銀行貸款及補(bǔ)充流動(dòng)資金，主要用于公司主營業(yè)務(wù)。

　　本次發(fā)行完成后，公司原主要產(chǎn)品生產(chǎn)銷售規(guī)模將進(jìn)一步擴(kuò)大，而醫(yī)藥電商業(yè)務(wù)、新藥及保健品等業(yè)務(wù)收入比重將會(huì)提高。

　　 宋曉明地位“下降”

　　值得一提的是，此次的增發(fā)方案推出的一個(gè)背景，是在“情系”天目藥業(yè)的宋曉明二度舉牌之后。今年1月，由宋曉明操盤的私募基金“長城匯理”通過長城匯理1號(hào)資產(chǎn)管理計(jì)劃出手增持公司104.045萬股，加上增持前所持有的749.96萬股，增持后，其持股比例上升至7.01%。加之其一致行動(dòng)人融通資本長城匯理并購1號(hào)專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃所持有的2.9873%，二者總共持股達(dá)到10%，觸發(fā)二度舉牌。而就在1月20日上述權(quán)益變動(dòng)報(bào)告書發(fā)布當(dāng)日，天目藥業(yè)同時(shí)停牌稱籌劃重大事項(xiàng)。

　　當(dāng)時(shí)，對(duì)于舉牌的原因，宋曉明很快在微博中做出解釋。1月20日，他也在微博中寫道：“今天許多朋友詢問我們再度舉牌天目藥業(yè)的原因，在此做正式解答：2013年5月我們團(tuán)隊(duì)離開天目時(shí)，對(duì)上市公司全體中小股東和職工欠缺一個(gè)交代，我們有義務(wù)踐行承諾，通過有效方式推動(dòng)天目藥業(yè)實(shí)現(xiàn)質(zhì)的飛躍！”

　　不過，若此次定增獲得通過并最終實(shí)施，現(xiàn)任實(shí)際控制人楊宗昌的持股比例將明顯上升。同時(shí)，漢森制藥實(shí)際控制人劉令安持股比例將為12.83%，超越宋曉明目前已經(jīng)披露的籌碼數(shù)，同時(shí)，另兩家資產(chǎn)管理計(jì)劃背后認(rèn)購人如何“站隊(duì)”，也值得關(guān)注。隨著楊宗昌通過增發(fā)加強(qiáng)對(duì)天目藥業(yè)的控制力，被宋曉明二次舉牌后的天目藥業(yè)股權(quán)格局將變得更加微妙。（吳綺玥）