破解小微企業(yè)融資“難且貴”是一個系統(tǒng)工程。小微企業(yè)要修煉內(nèi)功，銀行應創(chuàng)新管理機制，政府相關(guān)部門則需一方面發(fā)揮財政杠桿作用，與金融機構(gòu)共擔風險，一方面借助“無形之手”，引導、培養(yǎng)有潛力的小微企業(yè)走上現(xiàn)代公司治理之路。多股力量應如何形成合力？為此，《經(jīng)濟日報》記者近日赴湖北省進行了調(diào)研采訪。

　　有效抵押不足——

　　風險敞口推升融資“隱性成本”

　　據(jù)湖北省經(jīng)信委統(tǒng)計，在2013年全省小微企業(yè)融資成本中，僅銀行綜合成本一項就已達13%。

　　小微企業(yè)融資“貴”是融資“難”的必然結(jié)果。記者調(diào)研發(fā)現(xiàn)，有效抵押物不足仍是當前小微企業(yè)“融資難”的主要原因。抵押品不足增加了金融機構(gòu)的小微業(yè)務風險敞口，為了覆蓋風險與成本，部分商業(yè)銀行會上浮利率或開具承兌匯票，擔保公司則會提高擔保費率、收取自保金，各種“隱性成本”由此悄然上升。

　　經(jīng)營著一家電控企業(yè)的李紅櫻告訴記者，因為抵押品不足，她曾選擇當?shù)啬臣页巧绦泻蛽９緦で?00萬元融資，卻付出了高昂成本。

　　“擔保公司門檻比銀行低，但擔保費率高達2.5%。”李紅櫻說，此外，擔保公司還收取貸款額度的20%即140萬元作為自保金，實際只拿到560萬元。

　　李紅櫻算了一筆賬：地方城商行的一年期流動性貸款利率為9.5%，比國有四大銀行高，加上擔保公司2.5%費率，僅僅這兩項成本就已高達12%。

　　然而，李紅櫻還要再付出部分“隱性成本”：在這家城商行700萬元貸款中，包括300萬元銀行承兌匯票，貼現(xiàn)率為7%。

　　記者調(diào)研發(fā)現(xiàn)，目前仍有很多小微企業(yè)受制于自身條件開不到擔保函，不得已轉(zhuǎn)向小貸公司，往往要支付高達30%的年利率。

　　“融資”+“融智”——

　　銀政企合作求解“融資難”

　　破解小微融資難題如何發(fā)力？在與地方財政、科研院所的合作下，湖北省銀行業(yè)金融機構(gòu)正在探索一條為小微企業(yè)“融資+融智”的“兩條腿走路”模式。

　　中國工商銀行“智力支持+政銀集合貸”是這一模式的先行者，在工行湖北省分行的支持下，工行孝感分行成為第一家試點。

　　針對抵押品不足、信息不對稱，工行孝感分行與該市經(jīng)信委、工信部電子第五研究所合作，后兩者對申請貸款的小微企業(yè)開展貸前分析，與工行貸前審批并行。審核通過的企業(yè)只需提供30%的抵質(zhì)押物和10%的保證金，就可獲取貸款。

　　“孝感市財政拿出6000萬元作為風險補償金，通過杠桿效應撬動約8億元小微企業(yè)融資，解決了過去政府以6000萬元財政周轉(zhuǎn)金支持小微企業(yè)量小、面窄的缺點，擴大了小微企業(yè)的受惠面?！毙⒏惺薪?jīng)信委副主任陳國生說。

　　由于風險共擔，銀行有了“定心丸”，因此在利率設定上門檻也更低?！罢y集合貸”要求利率上限為7.8%，即在一年期流動貸款基準利率6%的基礎上最多上浮30%。

　　截至目前，孝感市共有252家小微企業(yè)向工行提出“政銀集合貸”申請，204家獲經(jīng)信委調(diào)查通過，其中48家小微企業(yè)已獲得貸款總計3.12億元。預計今年全年可對全市100家以上小微企業(yè)放款8億元左右。

　　在信貸資金支持之外，小微企業(yè)還有著智力支持的訴求。據(jù)介紹，孝感市小微企業(yè)普遍存在起步晚、欠缺現(xiàn)代公司治理模式等問題?！耙虼耍覀儚墓ば挪侩娮拥谖逖芯克徺I了企業(yè)評估技術(shù)，與工行合作在審批過程中為貸款企業(yè)開‘智力藥方’?！毙⒏惺薪?jīng)信委主任王洪波說。

　　“為小微企業(yè)購買智力服務是政府的擔當?！毙⒏惺懈笔虚L史芳斌認為，在多方合力中，政府一應發(fā)揮財政杠桿作用，二應引導、培養(yǎng)有潛力的企業(yè)走上現(xiàn)代公司治理之路，可以增強企業(yè)經(jīng)營透明度和發(fā)展后勁，從而有效提升其本身的融資能力。