證監(jiān)會(huì)對(duì)上市公司的監(jiān)管以及違法違規(guī)的處罰力度在持續(xù)加大，統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示今年以來(lái)已有60家上市公司收到證監(jiān)會(huì)等監(jiān)管機(jī)構(gòu)發(fā)出的罰單，未及時(shí)披露重大事項(xiàng)、未依法履行職責(zé)以及信息披露虛假或嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述成為上市公司受罰的三大主因。

　　航天通信于上周六發(fā)布公告稱，公司已收到浙江證監(jiān)局下發(fā)的《行政監(jiān)管措施決定書》，披露公司存在業(yè)務(wù)交易虛假和代理業(yè)務(wù)確認(rèn)收入有誤的問(wèn)題，浙江證監(jiān)局為此責(zé)令公司對(duì)2012年和2013年年度報(bào)告進(jìn)行更正并披露，按照要求向其書面報(bào)告整改落實(shí)情況。

　　實(shí)際上，今年吃到監(jiān)管部門罰單的A股上市公司并非只有航天通信1家，據(jù)統(tǒng)計(jì)，今年以來(lái)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)、上交所、深交所針對(duì)A股上市公司已發(fā)出71份處罰通知，涉及珠江控股、中興商業(yè)等60家上市公司。2013年全年，監(jiān)管機(jī)構(gòu)針對(duì)A股上市公司發(fā)出的處罰通知也不過(guò)62份，“中槍”公司也只有北新路橋等54家。

　　從監(jiān)管機(jī)構(gòu)的處罰手段看，由滬深交易所發(fā)出的“公開(kāi)批評(píng)”最為常見(jiàn)，在總計(jì)71份罰單中，“公開(kāi)批評(píng)”就占到39份，由證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)發(fā)出的“公開(kāi)處罰”則有17次，可能導(dǎo)致上市公司退市的“公開(kāi)譴責(zé)”亦達(dá)到14次。

　　據(jù)了解，導(dǎo)致A股上市公司在今年頻頻領(lǐng)受罰單的原因主要集中在未及時(shí)披露重大事項(xiàng)、未依法履行職責(zé)以及信息披露虛假或嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述三方面。

　　其中因“未及時(shí)披露重大事項(xiàng)”而“中槍”的上市公司最為常見(jiàn)，在71份罰單中有47份的處罰原因涉及上市公司“未及時(shí)披露重大事項(xiàng)”。以茂華石化為例，“2013年度公司經(jīng)股東大會(huì)審議批準(zhǔn)的日常關(guān)聯(lián)交易金額為32.54億元，實(shí)際發(fā)生日常關(guān)聯(lián)交易36.29億元，超出3.75億元，但公司未能就超出部分履行相應(yīng)的審議程序和信息披露義務(wù)”，深交所據(jù)此予以公司“公開(kāi)批評(píng)”的處罰。

　　除了“未及時(shí)披露重大事項(xiàng)”，“信息披露虛假或嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述”也是引發(fā)監(jiān)管機(jī)構(gòu)出手“教訓(xùn)”上市公司的重要原因。比如三峽新材在2011年度、2012年度均出現(xiàn)重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)，加之公司2013年年度業(yè)績(jī)預(yù)告與實(shí)際業(yè)績(jī)差異較大，結(jié)果遭到上交所公開(kāi)譴責(zé)。值得注意的是，監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)上市公司“信息披露虛假或嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述”的處罰相對(duì)較重，在今年已經(jīng)發(fā)出的17次“公開(kāi)處罰”中，有13次涉及上市公司“信息披露虛假或嚴(yán)重誤導(dǎo)性陳述”；在14次“公開(kāi)譴責(zé)”中亦有6次針對(duì)這一問(wèn)題。

　　此外，還有部分上市公司受罰則是受累于“未依法履行職責(zé)”，其中比較典型的案例來(lái)自恒邦股份。由于公司大股東恒邦集團(tuán)在恒邦股份2013年業(yè)績(jī)快報(bào)披露前10日內(nèi)通過(guò)大宗交易方式減持恒邦股份股票1600萬(wàn)股，違背了上市公司在財(cái)報(bào)披露前10日內(nèi)不得交易自家股票的規(guī)定，故而被深交所予以公開(kāi)批評(píng)。據(jù)《重慶商報(bào)》