七大壽險(xiǎn)公司規(guī)模保費(fèi)下滑11.2個(gè)百分點(diǎn)，原保費(fèi)下滑6個(gè)百分點(diǎn)；3大財(cái)險(xiǎn)公司原保費(fèi)下滑0.3個(gè)百分點(diǎn) 

　　各路資本紛紛介入保險(xiǎn)的同時(shí)，原有保險(xiǎn)公司的競(jìng)爭(zhēng)也日趨激烈。

　　《證券日?qǐng)?bào)》記者最近統(tǒng)計(jì)顯示，今年以來(lái)中小壽險(xiǎn)公司新設(shè)分公司62家，中小財(cái)險(xiǎn)公司新設(shè)分公司52家。壽險(xiǎn)公司中，銀行系險(xiǎn)企新設(shè)分公司數(shù)量最多；財(cái)險(xiǎn)公司中，富德財(cái)險(xiǎn)與中華聯(lián)合財(cái)險(xiǎn)新設(shè)分公司最多。

　　從市場(chǎng)份額來(lái)看，今年前10月的數(shù)據(jù)顯示，較去年年底，7大壽險(xiǎn)公司規(guī)模保費(fèi)下滑11.2個(gè)百分點(diǎn)，原保費(fèi)下滑6個(gè)百分點(diǎn)；3大財(cái)險(xiǎn)公司原保費(fèi)下滑0.3個(gè)百分點(diǎn)。

　　中小險(xiǎn)企蠶食“巨頭”

　　目前，盡管整個(gè)中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)依然延續(xù)寡頭主導(dǎo)的格局，但隨著市場(chǎng)內(nèi)中小保險(xiǎn)公司近年來(lái)在產(chǎn)品發(fā)展戰(zhàn)略，資產(chǎn)規(guī)模、投資收益、管理效率、非傳統(tǒng)渠道等方面的進(jìn)步，原有保險(xiǎn)“巨頭”的市場(chǎng)份額也遭到中小保險(xiǎn)公司的一步步蠶食。

　　從壽險(xiǎn)公司來(lái)看，保監(jiān)會(huì)公布的最新數(shù)據(jù)顯示，去年七大保險(xiǎn)公司(中國(guó)人壽、平安人壽、太保壽險(xiǎn)、新華保險(xiǎn)、太平人壽、泰康人壽、人保壽險(xiǎn))，規(guī)模保費(fèi)占國(guó)內(nèi)壽險(xiǎn)公司的62.9%，原保險(xiǎn)保費(fèi)占72.9%。

　　而今年前10個(gè)月的數(shù)據(jù)則顯示，上述七大壽險(xiǎn)公司規(guī)模保費(fèi)占?jí)垭U(xiǎn)公司的51.7%，較去年下滑11.2個(gè)百分點(diǎn)；原保險(xiǎn)保費(fèi)收入占?jí)垭U(xiǎn)公司66.9%，較去年下滑6個(gè)百分點(diǎn)。

　　引人注意的是，今年前10個(gè)月，按照原保費(fèi)排名，富德生命人壽擠進(jìn)前七大壽險(xiǎn)公司之列；若按規(guī)模保費(fèi)排名，前七大壽險(xiǎn)公司依次分別為中國(guó)人壽、平安壽險(xiǎn)、富德生命人壽、華夏人壽、新華保險(xiǎn)、人保壽險(xiǎn)、泰康人壽。

　　從中小壽險(xiǎn)公司新設(shè)分公司的速度來(lái)看(各公司新增機(jī)構(gòu)圖詳見(jiàn)微信公眾號(hào)“證券日?qǐng)?bào)微保險(xiǎn)”)，年內(nèi)利安人壽增設(shè)分公司4家，為今年起來(lái)增設(shè)分公司最多的壽險(xiǎn)公司；農(nóng)銀人壽、建信人壽、東吳人壽、招商信諾等銀行系險(xiǎn)企也加速擴(kuò)張，年內(nèi)均新增3家分公司；東吳人壽、前海人壽、華泰人壽、吉祥人壽、德華安顧、大都會(huì)人壽、弘康人壽等險(xiǎn)企均增設(shè)2家分公司。

　　從區(qū)位來(lái)看，“北上廣”依然是中小壽險(xiǎn)公司優(yōu)先布局的重點(diǎn)城市。其中，有6家險(xiǎn)企選擇布局上海，有5家險(xiǎn)企選擇布局北京，3家險(xiǎn)企選擇布局廣東。另外，在江蘇、湖北、四川布局的險(xiǎn)企各3家，其他省市布局的險(xiǎn)企1-2家不等。

　　從財(cái)險(xiǎn)公司來(lái)看，去年老三家(人保、平安、太保)原保費(fèi)收入占所有財(cái)險(xiǎn)公司保費(fèi)收入的64.7%，而今年前10個(gè)月老三家的原保費(fèi)收入占所有財(cái)險(xiǎn)公司的64.4%，較去年下滑0.3個(gè)百分點(diǎn)，下滑幅度雖小于壽險(xiǎn)公司，但也呈下滑態(tài)勢(shì)。

　　在中小財(cái)險(xiǎn)公司方面，富德財(cái)險(xiǎn)增設(shè)5家分公司，新增數(shù)量位列財(cái)險(xiǎn)公司之首，中華聯(lián)合財(cái)險(xiǎn)新增4家分公司次之。另外，眾誠(chéng)財(cái)險(xiǎn)、中意財(cái)險(xiǎn)、中煤財(cái)險(xiǎn)、長(zhǎng)安責(zé)任、永誠(chéng)財(cái)險(xiǎn)、華泰財(cái)險(xiǎn)、安誠(chéng)財(cái)險(xiǎn)等險(xiǎn)企均增設(shè)2家分公司。

　　中國(guó)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，今年來(lái)中小保險(xiǎn)公司資產(chǎn)規(guī)模保持快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，在行業(yè)中占比不斷提升。盈利能力持續(xù)改善，整體進(jìn)入盈利周期，部分中小險(xiǎn)企開(kāi)始扭虧為盈。中小險(xiǎn)企的業(yè)務(wù)規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)，行業(yè)地位持續(xù)攀升，并積極與互聯(lián)網(wǎng)對(duì)接，拓展銷(xiāo)售渠道。管理也逐漸規(guī)范化，綜合成本持續(xù)下降，接近行業(yè)平均水平。

　　16家新險(xiǎn)企籌建、開(kāi)業(yè)

　　在原有中小保險(xiǎn)公司迅速擴(kuò)張業(yè)務(wù)版圖的同時(shí)，各路資本也在覬覦保險(xiǎn)牌照，今年以來(lái)新進(jìn)入者更是絡(luò)繹不絕。

　　根據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》記者的統(tǒng)計(jì)，今年以來(lái)保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)了16家新保險(xiǎn)公司的開(kāi)業(yè)、籌建，其中壽險(xiǎn)公司3家，財(cái)險(xiǎn)公司13家。

　　獲得保監(jiān)會(huì)開(kāi)業(yè)許可的3家壽險(xiǎn)公司，分別為上海人壽、國(guó)聯(lián)人壽、中華聯(lián)合人壽。至此，國(guó)內(nèi)壽險(xiǎn)公司達(dá)到家76家。

　　財(cái)險(xiǎn)市場(chǎng)，今年新進(jìn)入13家保險(xiǎn)公司， 其中6家已經(jīng)獲得保監(jiān)會(huì)的開(kāi)業(yè)批準(zhǔn)，7家獲得籌建批準(zhǔn)。至此，國(guó)內(nèi)財(cái)險(xiǎn)公司共有73家。

　　獲得開(kāi)業(yè)批準(zhǔn)的分別為合眾財(cái)險(xiǎn)、泰康在線、中原農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、中國(guó)鐵路自保、恒邦財(cái)險(xiǎn)、中路財(cái)險(xiǎn)；獲得籌建批準(zhǔn)的分別為東海航運(yùn)保險(xiǎn)、久隆財(cái)險(xiǎn)、易安財(cái)險(xiǎn)、安心財(cái)險(xiǎn)、珠峰財(cái)險(xiǎn)、海峽金橋財(cái)險(xiǎn)、新疆前海聯(lián)合財(cái)險(xiǎn)。

　　不僅如此，今年以來(lái)，上市公司進(jìn)入保險(xiǎn)業(yè)的意愿也比較強(qiáng)烈，統(tǒng)計(jì)顯示，今年以來(lái)有27家上市公司擬設(shè)立保險(xiǎn)公司，這些上市公司包括房地產(chǎn)、醫(yī)療制藥等行業(yè)。比如奧馬電器12月7日發(fā)布公告稱(chēng)，公司擬與建新礦業(yè)等共同投資設(shè)立巨安財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司，注冊(cè)資本擬定為10億元。

　　中小險(xiǎn)企的六大困境

　　盡管中小險(xiǎn)企近年來(lái)取得了不錯(cuò)的成績(jī)，業(yè)務(wù)規(guī)?？焖僭鲩L(zhǎng)，如2004年與2014年相比，中小壽險(xiǎn)公司的市場(chǎng)份額從3.4%上升到了24%。但就整體而言，中小險(xiǎn)企的發(fā)展依然步履艱難，中國(guó)保險(xiǎn)協(xié)會(huì)前不久發(fā)布的《中國(guó)保險(xiǎn)人力白皮書(shū)》顯示，目前國(guó)內(nèi)的中小保險(xiǎn)公司主要面臨六大困境。

　　一是品牌認(rèn)知度不高，專(zhuān)業(yè)人才匱乏。中小保險(xiǎn)公司進(jìn)入市場(chǎng)上時(shí)間短、規(guī)模小，處于業(yè)務(wù)拓展期，且公司競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)尚未確立，對(duì)優(yōu)秀管理人才與績(jī)優(yōu)銷(xiāo)售人才的吸引力不足。

　　二是業(yè)務(wù)發(fā)展受限，抗風(fēng)險(xiǎn)能力不強(qiáng)。中小保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)來(lái)源單一，業(yè)務(wù)區(qū)域集中，機(jī)構(gòu)覆蓋率低。險(xiǎn)種結(jié)構(gòu)較為單一，選擇話語(yǔ)權(quán)較弱，缺乏保費(fèi)的增長(zhǎng)點(diǎn)，經(jīng)營(yíng)中存在明顯的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

　　三是投資渠道窄，投資盈利水平不高。在投資渠道方面，監(jiān)管尚未向中小保險(xiǎn)公司放開(kāi)一級(jí)市場(chǎng)配售、基礎(chǔ)建設(shè)投資、產(chǎn)業(yè)基金投資等渠道，在投資范圍和投資工具的選擇上限制較多，難以提升投資效益。

　　四是迫于生存壓力，在保費(fèi)規(guī)模與公司效益之間往往先增量，再考慮效益。中小公司規(guī)模擴(kuò)展迅速，但由于成本控制，盈利能力，綜合競(jìng)爭(zhēng)力不足等因素，綜合成本率較高。

　　五是融資渠道單一，償付能力改善任重道遠(yuǎn)。與大公司上市公司相比，中小保險(xiǎn)公司基本依靠股東注資，過(guò)多注重股東短期收益導(dǎo)向，忽視資金回收期較長(zhǎng)的特點(diǎn)，企業(yè)戰(zhàn)略制定缺乏前瞻性。

　　六是治理結(jié)構(gòu)不合理，基礎(chǔ)管理相對(duì)滯后。近年來(lái)，一些中小保險(xiǎn)公司存在股東行為不規(guī)范，控股股東或?qū)嶋H控制人濫用權(quán)力，損害其他利益相關(guān)者合法權(quán)益的行為；部分高管獨(dú)斷專(zhuān)行，管理層與股東之間矛盾重重。