在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展日新月異的同時，產(chǎn)品同質(zhì)化問題也越發(fā)嚴重，而風險控制將成為互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)長久發(fā)展的保障。

　　投資美國互聯(lián)網(wǎng)金融公司ZestFinance、公開宣布申請征信牌照——今年以來京東金融對風控建設的布局備受業(yè)內(nèi)關注。昨日，京東消費金融事業(yè)部總經(jīng)理許凌接受證券時報記者采訪，闡述了京東對風控和征信的理解。

　　六成人力成本

　　投入風控團隊

　　“互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品形態(tài)很容易復制，大家實際上真正拼的是底層的風控體系?！痹S凌表示，在過去兩年，京東消費金融打造了一整套底層風控系統(tǒng)，60%的人力成本投入風控團隊建設，而風控團隊人數(shù)只占整個團隊總人數(shù)的1/3。

　　此外，底層風控系統(tǒng)資金投入也是顯而易見的，今年6月份，京東投資美國互聯(lián)網(wǎng)金融公司ZestFinance，且成立名為JD-ZestFinanceGaia的合資公司，以將后者的信用模型應用于京東的消費金融體系。

　　“京東和ZestFinance互派員工工作一個月，在共同開發(fā)新模型之后，在國內(nèi)真實環(huán)境中又測試了一個月?！痹S凌說，從2014年4月至今，京東的“司南”風險控制模型已經(jīng)迭代了五個版本，9月份剛剛發(fā)布的5.0版本已經(jīng)包含6個子模型，每個模型里都有1000多個變量，覆蓋了一個億級別的信用評分用戶。

　　風控已成為互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)能否長久發(fā)展的“命脈”。無獨有偶，國內(nèi)首家P2P企業(yè)拍拍貸也花費重金，利用8年積累的數(shù)據(jù)打造“魔鏡”風控系統(tǒng)，以此構建風控模型，實現(xiàn)差異化風險定價。

　　征信業(yè)務

　　短期回報有限

　　首批8家個人征信牌照試點至今尚未正式頒發(fā)牌照，據(jù)媒體報道，可能有部分企業(yè)錯失牌照。京東此前已公開宣布未來將向監(jiān)管層申請征信牌照，許凌表示，做征信業(yè)務既要有能力也有要意愿。

　　“征信業(yè)務短期內(nèi)回報非常有限，但投入?yún)s非常巨大?！痹S凌說，征信一直就是金融業(yè)的基礎設施，回報期非常長，比如美國征信體系中，至今也只有三家企業(yè)在從事這項工作。

　　據(jù)了解，京東的大數(shù)據(jù)生態(tài)模型體系在內(nèi)部被命名為“四大發(fā)明”，其中包括風險控制模型體系“司南”，量化運營模型體系“火藥”，用戶洞察模型體系“活字”以及大數(shù)據(jù)征信體系“造紙”。

　　最底層的“造紙”大數(shù)據(jù)征信模型體系，目前已經(jīng)完成了超過1億數(shù)量的用戶評分，未來白熱度將從身份特征畫像、個人用戶評估、履約歷史評價、關系網(wǎng)絡評估、網(wǎng)絡行為偏好及信用風險預測六個維度刻畫用戶，為用戶進行風險評估時提供更多有價值的參考，也增強了風險管理模式的有效性和可控性。

　　許凌認為，征信需要三個要素，即數(shù)據(jù)、科技和實踐，而企業(yè)做征信要看三個方面，第一，是否掌握數(shù)據(jù)。第二，能不能獲得數(shù)據(jù)。第三，能不能使用好數(shù)據(jù)。

　　據(jù)許凌透露，除了個人征信牌照，京東未來也會切入企業(yè)征信市場，“京東有那么多供應商，關聯(lián)企業(yè)，包括我們投資的像金蝶這樣做ERP（企業(yè)資源計劃）的，未來在企業(yè)征信上都會有機會?！?/p>