在金融領(lǐng)域叱咤風(fēng)云，利潤規(guī)模最高的商業(yè)銀行在互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)P2P領(lǐng)域卻成了邊緣人。不僅包商銀行小馬bank半年多以來沒有一例新標(biāo)上線，招商銀行小企業(yè)e家也暫緩了新標(biāo)發(fā)行工作。曾被認(rèn)為是“背靠銀行大樹”而備受關(guān)注的銀行系P2P平臺淪為了銀行試水互聯(lián)網(wǎng)金融的失敗之作。體制僵化、各部門利益難以平衡是銀行系P2P水土不服的關(guān)鍵因素，而在寬松貨幣政策下，銀行體系流動性越發(fā)充裕，早已不需要借助委托貸款模式騰挪資產(chǎn)，銀行系P2P的沒落命運似乎早已注定。

　　招行暫停小企業(yè)e家新標(biāo)發(fā)行

　　首個殺入P2P領(lǐng)域的招商銀行低調(diào)地暫停了小企業(yè)e家的新標(biāo)發(fā)行工作。今年6月，該行發(fā)布公告表示，小企業(yè)e家近期將對e+穩(wěn)盈融資項目進(jìn)行優(yōu)化，6月15日起e+穩(wěn)盈融資系列項目將暫緩發(fā)布。

　　在小企業(yè)e家官網(wǎng)上看出，自6月中旬后，該平臺沒有新融資項目發(fā)布，最新的投資記錄時間也定格在6月17日。對此，北京商報記者采訪招商銀行總行人士，希望獲得更多信息，該人士表示，此公告不是辦公室發(fā)布，需要詢問相關(guān)業(yè)務(wù)人員。隨后，北京商報記者向相關(guān)人士發(fā)送采訪提綱，截至發(fā)稿時，該行尚無回應(yīng)。

　　小企業(yè)e家是銀行首次靠攏P2P的嘗試，該平臺在2013年9月試運行，其業(yè)務(wù)模式與融合投資方、融資方的P2P平臺類似。但在2013年11月，小企業(yè)e家突然停止投融資項目運行，被“叫?！钡恼f法甚囂塵上。招行人士稱，并非叫停，而是正常業(yè)務(wù)優(yōu)化調(diào)整。在2014年初，小企業(yè)e家恢復(fù)了交易，更多的新項目上線，雖然投資預(yù)期年化收益率比其他P2P平臺要低得多，只有5.25%-6.4%，但銀行的隱形信用背書依然讓投資者樂意買單。

　　但這次新標(biāo)暫緩似乎與此前的“優(yōu)化、再上線”有所不同。北京商報記者發(fā)現(xiàn)，登錄小企業(yè)e家官網(wǎng)選擇“個人”頁面后，網(wǎng)頁會彈出一個理財App的二維碼，掃描下載后發(fā)現(xiàn)，是一個名為錢端的互聯(lián)網(wǎng)理財軟件，同樣以P2P為主要業(yè)務(wù)。據(jù)錢端官方網(wǎng)站提供的信息，錢端所有在線提供的交易項目來自合作銀行，風(fēng)險由銀行把控，項目由銀行審批。也就是說，小企業(yè)e家的投融資項目如今已由錢端進(jìn)行分銷。而小企業(yè)e家的四款企業(yè)理財產(chǎn)品中，e+企業(yè)定期存款、CBS智能投資兩款產(chǎn)品同樣交給了錢端，企業(yè)客戶想要投資這兩款產(chǎn)品，需要下載錢端機(jī)構(gòu)版客戶端。招商銀行小企業(yè)e家是否放棄了投融資、e+企業(yè)定期存款、CBS智能投資業(yè)務(wù)，投融資項目是否會重新上線？由于招商銀行人士沒有回復(fù)采訪函，北京商報記者將繼續(xù)關(guān)注。

　　短命的銀行系P2P平臺

　　除了招商銀行以分銷代替自營，包商銀行在P2P業(yè)務(wù)的嘗試上也遭遇重挫。

　　北京商報記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，包商銀行小馬bank存在項目進(jìn)展更新之后、新標(biāo)停擺的問題。多款本已到期兌付的項目狀態(tài)顯示正在回款中，新標(biāo)更是從去年10月之后就長期斷檔。就連充值也一直顯示“系統(tǒng)維護(hù)，暫停充值”，小馬bank似乎已經(jīng)成為了包商銀行的棄子。

　　而其他一些銀行的P2P平臺也進(jìn)展緩慢?，F(xiàn)有的銀行系P2P平臺還有民生銀行的民生易貸、蘭州銀行的E融E貸、江蘇銀行的融e信、寧波銀行的投融資平臺，以及齊商銀行的齊樂融融E平臺等。除了相對比較有名的民生易貸外，其他銀行P2P平日都鮮有動作。

　　不過，北京商報記者登錄民生易貸網(wǎng)站發(fā)現(xiàn)，其已經(jīng)“喬遷”回歸民生電商，如果點擊打開投資一欄，才可以看到民生易貸發(fā)布的產(chǎn)品。據(jù)公開消息顯示，民生易貸自5月中旬起關(guān)閉了獨立頁面，在搜索網(wǎng)站搜索民生易貸，將被直接接入民生電商的投資入口。但民生易貸仍在正常發(fā)行標(biāo)的，同時發(fā)行頻率正常。

　　齊商銀行的齊樂融融E平臺雖然官方公告在持續(xù)更新，但是投資項目已經(jīng)久未上新，目前部分項目處于回款中，而最后一款是2015年1月8日售完的“齊速通小微貸04150108002號”。北京商報記者注冊后注意到，在推薦投資項目中，所有項目都是正在回款中或者已經(jīng)完結(jié)的項目。

　　目前市面上的銀行系P2P平臺大概10家左右，但是不少推出P2P平臺的銀行多為城商行。不同于民營系P2P平臺，銀行系P2P平臺更具有直銷銀行的性質(zhì)。此外，銀行系P2P的注冊門檻較民間P2P平臺略高，而收益率卻在6%-7%左右，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于民間P2P平臺。

　　網(wǎng)貸之家首席研究員馬駿告訴北京商報記者，其實銀行系P2P平臺不少都是由外包公司打理，而非銀行自己的部門。

　　資金成本高積極性低

　　銀行雖然以強(qiáng)大背景和行業(yè)資源進(jìn)入市場化程度較高的網(wǎng)貸行業(yè)，但它們的決策機(jī)制、對人才的保留和吸引還保留了些從前傳統(tǒng)壟斷機(jī)構(gòu)的風(fēng)格，未能像民營系P2P那樣市場化，這恐怕也是目前銀行系P2P雖然有資源卻難以做大做強(qiáng)的原因。

　　投之家CEO黃詩樵直言：“銀行系P2P和銀行存款等表內(nèi)業(yè)務(wù)有沖突?！?網(wǎng)貸之家首席運營官石鵬峰說：“銀行P2P業(yè)務(wù)和自身理財產(chǎn)品業(yè)務(wù)的客戶群有重合，很多自己內(nèi)部就造成了內(nèi)耗。此前就有銀行系P2P和自家理財產(chǎn)品銷售中心出現(xiàn)過搶客戶的現(xiàn)象?！?/p>

　　銀行系P2P其實處于尷尬的境地。“平常銀行獲得資金的成本很低，但是如果要做P2P，需要支付更高額的資金成本和獲客成本。”一位銀行業(yè)內(nèi)部人士直言。銀率網(wǎng)相關(guān)分析師認(rèn)為，銀行對P2P的關(guān)注和危機(jī)感，是銀行介入P2P的根本原因。

　　金信網(wǎng)首席運營官安丹方在接受北京商報記者采訪時直言，銀行系P2P的優(yōu)勢是背景強(qiáng)、有品牌優(yōu)勢，劣勢是起點高、收益低，更吸引風(fēng)險厭惡型的投資人。銀行系P2P作為傳統(tǒng)銀行的分支機(jī)構(gòu)，其血液中還保留有大機(jī)構(gòu)的一些作風(fēng)，例如：雖然管理上更為正規(guī)，但手續(xù)復(fù)雜、人才激勵機(jī)制(股權(quán))不夠，因此在市場推廣上靈活度不高，不如互聯(lián)網(wǎng)化的P2P平臺創(chuàng)新多，而管理層也受到更多監(jiān)管的壓力。

　　石鵬峰同樣認(rèn)為：“目前銀行系P2P還是沒有太多的創(chuàng)新，它們做的還是原有成熟業(yè)務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)化，只是把互聯(lián)網(wǎng)當(dāng)成一個工具、售賣渠道。它們也不需要做太多深入的變革，更多的銀行系P2P只是個直銷銀行的概念，這和P2P本身就有差別。”

　　安丹方認(rèn)為，在互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)上，銀行有很多可以切入的領(lǐng)域，目前很多銀行都已經(jīng)意識到，與其在P2P領(lǐng)域和大家爭搶面包，不如在P2P存管和托管上發(fā)力更為實際。