近期，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)發(fā)布了2015年第二季度我國(guó)銀行業(yè)運(yùn)行情況統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)總資產(chǎn)達(dá)到188.5萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)12.75%，較去年同期下降了3.14個(gè)百分點(diǎn)；商業(yè)銀行累計(jì)實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)8715萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)1.53%，其中第二季度實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)4279億元。平均資本利潤(rùn)率為17.26%，同比下降3.34個(gè)百分點(diǎn)；商業(yè)銀行不良貸款余額10919億元，較上季度增加1094億元，商業(yè)銀行不良貸款率達(dá)到1.5%，較年初上升0.11個(gè)百分點(diǎn)。盡管不良貸款和不良率雙升，但從季度環(huán)比增速看，不良貸款暴露有所趨穩(wěn)。

　　總體來(lái)看，我國(guó)銀行業(yè)保持了平穩(wěn)運(yùn)行態(tài)勢(shì)，資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模增長(zhǎng)穩(wěn)中趨緩，信用風(fēng)險(xiǎn)總體可控，整體撥備較充足，風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力保持穩(wěn)定，流動(dòng)性水平較為充裕。此外，在經(jīng)濟(jì)增速放緩銀行經(jīng)營(yíng)承壓的宏觀環(huán)境下，銀行業(yè)繼續(xù)充分履行社會(huì)責(zé)任，普惠金融力度不減，小微企業(yè)貸款持續(xù)快速增加。

　　資產(chǎn)和負(fù)債規(guī)模增長(zhǎng)穩(wěn)中趨緩 城商行增速最快

　　第二季度末，我國(guó)銀行業(yè)總資產(chǎn)(法人口徑，下同)達(dá)到188.5萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)12.75%，比上季度上升0.68個(gè)百分點(diǎn)，比去年同期下降了3.14個(gè)百分點(diǎn)。其中，大型銀行資產(chǎn)總額77.7萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)9.36%；全國(guó)性股份制銀行35萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)15.07%；城商行20.2萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)20.7%；農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)24.3萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)15.56%。

　　銀行業(yè)總負(fù)債為175.2萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)12.2%，比上季度上升0.72個(gè)百分點(diǎn)，比去年同期下降3.58個(gè)百分點(diǎn)。其中，大型銀行負(fù)債總額72.1萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)8.68%；股份制銀行32.9萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)14.66%；城商行18.8萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)20.52%；農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)22.6萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)15.18%。

　　不良貸款增速趨穩(wěn) 農(nóng)商行不良貸款率破2%

　　第二季度末，商業(yè)銀行不良貸款余額10919億元，較上季度增加1094億元，商業(yè)銀行不良貸款率達(dá)到1.5%，較年初上升0.11個(gè)百分點(diǎn)。關(guān)注類(lèi)貸款余額2.6萬(wàn)億元，比年初增加5480億元，比上季度增加1640億元。

　　分機(jī)構(gòu)看，大型銀行不良貸款6074億元，占比55.5%，不良率1.48%；全國(guó)性股份制銀行2118億元，不良率1.35%；城商行1120億元，不良率1.12%；農(nóng)商行1474億元，不良率2.2%；外資銀行133億元，不良率1.16%。

　　盡管不良貸款和不良率雙升，但從季度環(huán)比增速看，不良貸款暴露有所趨穩(wěn)。自2014年第一季度以來(lái)，不良貸款季度環(huán)比增速依次為7.4%、10.4%、9.8%、16.6%、11.1%，2015年第二季度環(huán)比增速5.5%，不良貸款季度環(huán)比增速有明顯下降。未來(lái)，由于經(jīng)濟(jì)增速放緩，企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難加大，銀行不良貸款仍將繼續(xù)攀升。但隨著穩(wěn)增長(zhǎng)相關(guān)政策持續(xù)發(fā)力，銀行業(yè)積極防范和化解不良貸款以及重點(diǎn)領(lǐng)域潛在風(fēng)險(xiǎn)措施的落實(shí)，不良貸款預(yù)計(jì)增速趨緩。

　　利潤(rùn)增長(zhǎng)逐步放緩 盈利模式積極轉(zhuǎn)型

　　前兩季度，商業(yè)銀行累計(jì)實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)8715萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)1.53%。商業(yè)銀行平均資產(chǎn)利潤(rùn)率為1.23%，同比下降0.14個(gè)百分點(diǎn)；平均資本利潤(rùn)率為17.26%，同比下降3.34個(gè)百分點(diǎn)。

　　從盈利結(jié)構(gòu)看，凈息差明顯收窄，非利息收入占比持續(xù)上升。第二季度末凈息差2.51%，較去年同期下降0.11個(gè)百分點(diǎn)，為2012年以來(lái)最低水平。非利息收入占比24.61%，較上季度末上升0.01個(gè)百分點(diǎn)，較去年同期上升3.98個(gè)百分點(diǎn)。當(dāng)前非利息收入水平為2011年以來(lái)最高水平。

　　利潤(rùn)增速放緩及利潤(rùn)增長(zhǎng)結(jié)構(gòu)的變化主要?dú)w因于兩個(gè)層面：從貨幣政策層面看，央行多次下調(diào)存貸款基準(zhǔn)利率，存款利率浮動(dòng)區(qū)間持續(xù)擴(kuò)大，存款保險(xiǎn)制度建立等，導(dǎo)致銀行負(fù)債端成本持續(xù)攀升，凈息差收窄，倒逼銀行開(kāi)拓創(chuàng)新綜合性金融服務(wù)，提升綜合經(jīng)營(yíng)能力。從宏觀層面看，盡管結(jié)構(gòu)調(diào)整積極推進(jìn)，經(jīng)濟(jì)活力有所增強(qiáng)，但是經(jīng)濟(jì)增速放緩趨勢(shì)未變，企業(yè)盈利能力下降，致使信貸需求不足，制約銀行貸款定價(jià)能力，導(dǎo)致利息收入占比明顯下降。未來(lái)，隨著利率市場(chǎng)化進(jìn)一步推進(jìn)，銀行盈利模式將繼續(xù)積極向中間業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，通過(guò)創(chuàng)新金融產(chǎn)品，提供綜合性金融服務(wù)，推進(jìn)多元化經(jīng)營(yíng)，培育新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。

　　商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)抵御能力保持穩(wěn)定資本充足率維持高位

　　第二季度末，商業(yè)銀行貸款損失準(zhǔn)備金為21662億元，較上季度末增加835億元；撥備覆蓋率為198.4%，較上季度末下降13.59個(gè)百分點(diǎn)；貸款撥備率為2.98%，較上季度末上升0.02個(gè)百分點(diǎn)。商業(yè)銀行撥備覆蓋率和貸款撥備率遠(yuǎn)超150%和2.5%的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。

　　資本充足率穩(wěn)中有降，但維持在較高水平。第二季度末，商業(yè)銀行(不含外國(guó)銀行分行)核心一級(jí)資本充足率和一級(jí)資本充足率分別為10.48%和10.79%，較上季度末下降0.18個(gè)百分點(diǎn)和0.15個(gè)百分點(diǎn)；平均資本充足率為12.95%，比上季度末下降0.18個(gè)百分點(diǎn)。

　　資本充足率有所下降主要源于二級(jí)資本增加有限。上半年核心一級(jí)資本凈額9.7萬(wàn)億元，比上季度增加1606億元，同比僅多增41億元。一級(jí)資本補(bǔ)充力度未見(jiàn)大幅度增加，與上半年利潤(rùn)增長(zhǎng)放緩密切相關(guān)。二級(jí)資本凈額1.99萬(wàn)億元，較上季度增加420億元，同比少增1149億元，主要是由于上半年不良貸款暴露較快，銀行撥備壓力較大，可以計(jì)入二級(jí)資本的超額貸款損失準(zhǔn)備減少。此外，從分母看，作為商業(yè)銀行面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)，信用風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)較上季度末增速依次為3.81%、5.37%，增速均遠(yuǎn)快于資本凈額的增速。

　　存貸比調(diào)整為監(jiān)測(cè)指標(biāo) 中小金融機(jī)構(gòu)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)值得關(guān)注

　　第二季度末，商業(yè)銀行流動(dòng)性水平總體比較充裕。流動(dòng)性比例為46.18%，較上季度下降1.28個(gè)百分點(diǎn)，比去年同期提高1.34個(gè)百分點(diǎn)。人民幣超額備付金率2.91%，高于上季度0.31個(gè)百分點(diǎn)。存貸比為65.8%，較上季度末上升0.13個(gè)百分點(diǎn)。需要注意的是，存貸比為2014年以來(lái)較高水平。

　　未來(lái)需要密切關(guān)注存貸比變?yōu)楸O(jiān)測(cè)指標(biāo)后，對(duì)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控和管理。銀監(jiān)會(huì)擬將存貸比由監(jiān)管指標(biāo)調(diào)整為監(jiān)測(cè)指標(biāo)，這一舉措有利于提高銀行信貸投放能力，優(yōu)化信貸資源配置，減少銀行為規(guī)避存貸比要求而產(chǎn)生的通道或出表業(yè)務(wù)，降低資金成本，減輕機(jī)構(gòu)攬儲(chǔ)壓力，更有效地支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。此外，由于居民理財(cái)意識(shí)的增強(qiáng)以及金融改革深化，銀行特別是中小金融機(jī)構(gòu)存款占比下降將是長(zhǎng)期趨勢(shì)，對(duì)理財(cái)產(chǎn)品、同業(yè)融入等依賴程度將上升，導(dǎo)致中小銀行資金配置成本快速上升。存貸比取消后，中小金融機(jī)構(gòu)可能更加依賴批發(fā)資金來(lái)源，負(fù)債穩(wěn)定性下降，在融資能力有限而融資沖動(dòng)釋放后，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題可能更加突出，值得密切關(guān)注。

　　普惠金融政策持續(xù)發(fā)力

　　城商行和農(nóng)商行增速最快

　　第二季度末，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)用于小微企業(yè)的貸款余額22萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)15.5%，較上季度增長(zhǎng)2.97%。商業(yè)銀行合計(jì)16.4萬(wàn)億元，較上季度增長(zhǎng)3.2%。其中，大型銀行較上季度增長(zhǎng)2.3%；全國(guó)性股份制銀行基本持平；城商行增長(zhǎng)6.2%；農(nóng)商行增長(zhǎng)5.7%。城商行和農(nóng)商行支持小微企業(yè)貸款增速最快。

　　分銀行結(jié)構(gòu)看，城商行和農(nóng)商行小微企業(yè)貸款占比明顯上升。大型銀行小微企業(yè)貸款5.7萬(wàn)億元，占比34.7%，較上季度下降0.3個(gè)百分點(diǎn)；全國(guó)性股份制銀行3.6萬(wàn)億元，占比22.2%，下降0.6個(gè)百分點(diǎn)；城商行3.4萬(wàn)億元，占比20.7%，上升0.6個(gè)百分點(diǎn)；農(nóng)商行3.5萬(wàn)億元，占比21.3%，上升0.5個(gè)百分點(diǎn)。

　　上半年以來(lái)，央行多次采用定向降準(zhǔn)，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)特別是農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)和城市商業(yè)銀行加大對(duì)小微企業(yè)的信貸支持；銀監(jiān)會(huì)明確小微金融服務(wù)“三個(gè)不低于”目標(biāo)，出臺(tái)小微企業(yè)金融服務(wù)指導(dǎo)意見(jiàn)，落實(shí)小微企業(yè)金融服務(wù)監(jiān)管政策。在政策組合拳綜合作用下，小微企業(yè)貸款穩(wěn)步增長(zhǎng)，城商行和農(nóng)商行對(duì)小微企業(yè)支持力度明顯加大。本文原載于《中國(guó)銀行業(yè)》雜志2015年第8期。