歡瑞世紀(jì)遭問(wèn)詢：去年凈利降270% 新計(jì)提壞賬準(zhǔn)備2.9億

　　深圳證券交易所網(wǎng)站近日發(fā)布關(guān)于對(duì)歡瑞世紀(jì)聯(lián)合股份有限公司的年報(bào)問(wèn)詢函(公司部年報(bào)問(wèn)詢函〔2020〕第139號(hào))顯示，2020年4月30日，歡瑞世紀(jì)聯(lián)合股份有限公司(簡(jiǎn)稱“歡瑞世紀(jì)”，000892.SZ)發(fā)布2019年年度報(bào)告。

　　歡瑞世紀(jì)2019年實(shí)現(xiàn)營(yíng)收5.40億元，同比下滑59.35%；歸母凈利潤(rùn)-5.51億元，同比下滑269.79%；扣非凈利潤(rùn)-5.50億元，同比下滑298.78%；經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~-1019.63萬(wàn)元，同比下滑-98.43%。

　　歡瑞世紀(jì)2019年主要從業(yè)行業(yè)、主要產(chǎn)品業(yè)績(jī)都出現(xiàn)下滑。影視行業(yè)實(shí)現(xiàn)營(yíng)收5.40億元，同比下滑59.25%；毛利率-6.33%，同比下滑65.06%。主要產(chǎn)品影視劇及衍生品實(shí)現(xiàn)營(yíng)收4.18億元，同比下滑62.48%；毛利率-35.76%，同比下滑87.36%。藝人經(jīng)紀(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)收1.22億元，同比下滑42.17%；毛利率94.42%，同比下滑1.97%。

　　備注顯示，報(bào)告期內(nèi)，影視行業(yè)仍處于規(guī)范化調(diào)整期，播出環(huán)境及市場(chǎng)需求發(fā)生了新的變化，公司部分劇集的售賣受到一定程度的影響，公司對(duì)投資制作影視劇項(xiàng)目較為審慎。影視行業(yè)政策、規(guī)則及格局的優(yōu)化調(diào)整，短期內(nèi)對(duì)公司業(yè)績(jī)產(chǎn)生了一定的影響，營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)都有較大幅度的下滑。部分電視劇項(xiàng)目預(yù)計(jì)可實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入減少導(dǎo)致本報(bào)告期結(jié)轉(zhuǎn)的營(yíng)業(yè)成本增加。

　　歡瑞世紀(jì)2019年期末應(yīng)收賬款12.63億元，占總資產(chǎn)35.58%；2019年期初為21.14億元，占總資產(chǎn)44.76%。報(bào)告期期末較2019年初減少40.23%，占總資產(chǎn)比重下滑9.18個(gè)百分點(diǎn)，主要系應(yīng)收賬款總體賬齡增加造成壞賬準(zhǔn)備余額增加所致。

　　其中，2019年期末歡瑞世紀(jì)應(yīng)收賬款賬面余額合計(jì)19.78億元，壞賬準(zhǔn)備合計(jì)7.15億元，賬面價(jià)值12.63億元。壞賬準(zhǔn)備期初合計(jì)4.22億元，本期新計(jì)提壞賬準(zhǔn)備2.93億元。

　　歡瑞世紀(jì)稱，公司影視劇主要集中在每年下半年特別是四季度進(jìn)行發(fā)行，而下游客戶一般在影視劇播出完畢一段時(shí)間后才支付大部分款項(xiàng)，造成公司年末應(yīng)收賬款余額較大。影視劇發(fā)行和收款時(shí)點(diǎn)的時(shí)間差，會(huì)導(dǎo)致應(yīng)收賬款余額的波動(dòng)，使得公司資金管理的難度加大，資金短缺風(fēng)險(xiǎn)增加。

　　深圳證券交易所公司管理部在對(duì)歡瑞世紀(jì)2019年年度報(bào)告事后審查中關(guān)注如下事項(xiàng)：公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?nèi)嫦禄粦?yīng)收賬款余額下降；影視劇及衍生品業(yè)務(wù)的毛利率下降；銷售集中度較高；管理費(fèi)用增加；貨幣資金余額下降；預(yù)付款項(xiàng)的金額大幅增加。請(qǐng)歡瑞世紀(jì)就上述問(wèn)題做出書面說(shuō)明，涉及需披露的，請(qǐng)及時(shí)履行披露義務(wù)，并在6月10日前將有關(guān)說(shuō)明材料報(bào)送深圳證券交易所公司管理部，同時(shí)抄送派出機(jī)構(gòu)。

　　以下為原文：

　　關(guān)于對(duì)歡瑞世紀(jì)聯(lián)合股份有限公司的年報(bào)問(wèn)詢函

　　公司部年報(bào)問(wèn)詢函〔2020〕第139號(hào)

　　歡瑞世紀(jì)聯(lián)合股份有限公司董事會(huì) ：

　　我部在對(duì)你公司 2019 年年度報(bào)告(以下簡(jiǎn)稱“年報(bào)”)事后審查中關(guān)注如下事項(xiàng)：

　　1. 年報(bào)顯示，報(bào)告期內(nèi)你公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 5.40 億元，同比下滑 59.35%，實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)-5.51 億元，同比下滑269.79%，實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤(rùn)-5.50 億元，同比下滑 298.78%，公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?nèi)嫦禄?

　　(1)你公司報(bào)告期內(nèi)開(kāi)機(jī)拍攝的影視劇(含非執(zhí)行制片劇)3部約 166 集，2018 年你公司開(kāi)機(jī)拍攝劇目共 8 部約 326 集，請(qǐng)你公司結(jié)合行業(yè)政策情況、行業(yè)整體發(fā)展情況以及同行業(yè)可比公司情況，詳細(xì)說(shuō)明你公司2019年拍攝劇目及劇集數(shù)量較2018年大幅減少的原因，并進(jìn)一步分析說(shuō)明你公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力是否存在重大負(fù)面影響；

　　(2)報(bào)告期內(nèi)，你公司取得發(fā)行許可證的影視劇數(shù)量和實(shí)現(xiàn)全網(wǎng)首播的影視劇數(shù)量與2018年相比差異不大，但你公司報(bào)告期內(nèi)實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)均較 2018 年大幅下滑，請(qǐng)你公司說(shuō)明原因及合理性；

　　(3)你公司 2018 年年報(bào)顯示，公司預(yù)計(jì)在 2019 年有《盜墓筆記之云頂天空(下)》等多部影視劇陸續(xù)成片，請(qǐng)說(shuō)明你公司 2019 年影視劇播出的實(shí)際情況與 2018 年年報(bào)披露內(nèi)容是否存在重大差異，并說(shuō)明差異產(chǎn)生的原因；

　　(4)2018 年年報(bào)顯示，截至 2018 年末，你公司擁有《喜歡你》等 5 部劇本以及《盜墓筆記》《琉璃美人煞》等近 30 部小說(shuō)的影視劇改編權(quán)，但 2019 年年報(bào)顯示，截至 2019 年末，你公司擁有《喜歡你》等 7 部劇本和小說(shuō)的影視劇改編權(quán)，請(qǐng)你公司說(shuō)明產(chǎn)生上述差異的具體原因，你公司 IP 儲(chǔ)備數(shù)量是否大幅減少，如是，請(qǐng)說(shuō)明原因，并說(shuō)明該事項(xiàng)對(duì)你公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)是否產(chǎn)生重大影響，以及你公司是否存在相關(guān)訴訟事項(xiàng)；

　　(5)報(bào)告期內(nèi)，你公司藝人經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入下滑 42.17%，請(qǐng)你公司結(jié)合藝人經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)情況以及同行業(yè)可比公司情況，說(shuō)明藝人經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入大幅下滑的原因及合理性；

　　(6)你公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~已持續(xù)多年為負(fù)，請(qǐng)你公司結(jié)合行業(yè)經(jīng)營(yíng)模式、可比公司情況、公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況等分析原因及合理性，是否與行業(yè)整體趨勢(shì)一致，并進(jìn)一步說(shuō)明現(xiàn)金流持續(xù)為負(fù)對(duì)公司日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、長(zhǎng)短期償債能力和持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力是否會(huì)產(chǎn)生重大負(fù)面影響，以及公司近年來(lái)改善現(xiàn)金流采取的措施及實(shí)施效果。

　　2. 年報(bào)顯示，截至報(bào)告期末你公司應(yīng)收賬款余額為 12.63 億元，較期初下降 40.23%，主要原因?yàn)閼?yīng)收賬款總體賬齡增加造成壞賬準(zhǔn)備增加所致。

　　(1)你公司本期計(jì)提應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備 2.93 億元，其中“單項(xiàng)計(jì)提預(yù)期信用損失的應(yīng)收賬款”9,828.00 萬(wàn)元，應(yīng)收賬款對(duì)方為深圳市騰訊計(jì)算機(jī)系統(tǒng)有限公司，計(jì)提壞賬的主要原因?yàn)殡娨晞　斗馍裰靻ⅰ芬蛘咴?，售后無(wú)法播出導(dǎo)致，請(qǐng)你公司補(bǔ)充披露期后該事項(xiàng)的進(jìn)展情況，你公司是否存在違約風(fēng)險(xiǎn)，以及擬采取的應(yīng)對(duì)措施，并報(bào)備你公司與深圳市騰訊計(jì)算機(jī)系統(tǒng)有限公司簽訂的相關(guān)業(yè)務(wù)合同；

　　(2)截至 2018 年末，你公司賬齡 1 至 2 年的應(yīng)收賬款占比較2017 年末顯著提升；截至 2019 年末，你公司賬齡 2 年以上的應(yīng)收賬款金額較 2018 年末顯著增加，請(qǐng)你公司結(jié)合公司報(bào)告期內(nèi)的經(jīng)營(yíng)情況、業(yè)務(wù)模式和同行業(yè)可比公司應(yīng)收賬款賬齡情況，補(bǔ)充披露截至2019 年末應(yīng)收賬款賬齡 2 年以上余額前十名欠款方的名稱、賬齡、金額、交易背景、與你公司及董監(jiān)高是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，并結(jié)合欠款方歷史回款情況、償付能力等說(shuō)明應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計(jì)提金額是否充分；

　　(3)截至報(bào)告期末，你公司應(yīng)收賬款余額占報(bào)告期營(yíng)業(yè)收入的233.89%，占公司總資產(chǎn)的 35.58%，請(qǐng)你公司結(jié)合公司業(yè)務(wù)模式以及同行業(yè)可比公司情況，詳細(xì)說(shuō)明公司應(yīng)收賬款規(guī)模較大且占公司總資產(chǎn)比例較高的原因，并及時(shí)揭示潛在的風(fēng)險(xiǎn)；

　　(4)你公司 2019 年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率下降至 0.30，較 2018 年的0.66 大幅下降，請(qǐng)你公司結(jié)合同行業(yè)上市公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率情況、公司信用政策變動(dòng)情況等，詳細(xì)說(shuō)明公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率較低且逐年下降的原因及合理性；

　　(5)請(qǐng)你公司結(jié)合壞賬準(zhǔn)備計(jì)提政策以及期后回款情況，對(duì)比分析同行業(yè)公司壞賬計(jì)提政策，并分析說(shuō)明報(bào)告期末你公司應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計(jì)提的充分性；

　　(6)請(qǐng)你公司說(shuō)明你公司主要客戶是否存在信用狀態(tài)顯著惡化的情形；

　　(7)年報(bào)顯示，截至報(bào)告期末，《天下長(zhǎng)安》應(yīng)收賬款余額4.41壞賬準(zhǔn)備期末余額為1.82億元(其中本期計(jì)提 0.96 億元)，請(qǐng)你公司補(bǔ)充說(shuō)明該應(yīng)收賬款的壞賬計(jì)提是否充分，壞賬計(jì)提是否反映該筆應(yīng)收賬款整體質(zhì)量、期后的回款情況，并請(qǐng)年審會(huì)計(jì)師對(duì)該筆交易的真實(shí)性核查所實(shí)施的審計(jì)程序以及獲取的審計(jì)證據(jù)；

　　(8)請(qǐng)年審會(huì)計(jì)師對(duì)上述問(wèn)題進(jìn)行核查并發(fā)表明確意見(jiàn)。

　　3. 年報(bào)顯示，你公司報(bào)告期內(nèi)影視劇及衍生品業(yè)務(wù)的毛利率為-35.76%，同比下降 87.36 個(gè)百分點(diǎn)。請(qǐng)你公司：

　　(1)補(bǔ)充說(shuō)明你公司影視劇及衍生品業(yè)務(wù)收入大幅下滑的同時(shí)，成本小幅增加的原因，影視劇及衍生品業(yè)務(wù)成本中，拍攝制作費(fèi)用同比增加 19.29%，請(qǐng)?jiān)敿?xì)說(shuō)明拍攝制作費(fèi)用金額大幅增加的原因；

　　(2)結(jié)合公司的業(yè)務(wù)模式、核心競(jìng)爭(zhēng)力、業(yè)務(wù)開(kāi)展情況以及同行業(yè)可比公司相應(yīng)業(yè)務(wù)的毛利率情況，詳細(xì)說(shuō)明公司報(bào)告期內(nèi)毛利率下降的合理性；

　　(3)補(bǔ)充說(shuō)明影視劇及衍生品成本中“其他”項(xiàng)下的主要內(nèi)容。

　　4. 年報(bào)顯示，你公司前五大客戶合計(jì)銷售金額 4.74 億元，占年度銷售總額比例 82.76%，銷售集中度較高。請(qǐng)你公司：

　　(1)補(bǔ)充報(bào)備你公司前五大客戶的明細(xì)情況；

　　(2)結(jié)合你公司的業(yè)務(wù)模式、主要內(nèi)容、結(jié)算安排以及同行業(yè)可比公司情況等，詳細(xì)說(shuō)明你公司銷售集中度較高的原因，以及你公司的應(yīng)對(duì)措施；

　　(3)詳細(xì)說(shuō)明前五大客戶的應(yīng)收賬款和回款情況，并說(shuō)明前五大客戶與上一年度是否存在重大差異；

　　(4)詳細(xì)說(shuō)明前五大客戶與你公司是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，如是，

　　請(qǐng)說(shuō)明是否履行審議程序和披露義務(wù)；

　　(5)報(bào)告期內(nèi)，電視劇《琉璃美人煞》的銷售收入占你公司 2019年度營(yíng)業(yè)收入的 48.80%，收入集中度較高，詳細(xì)說(shuō)明《琉璃美人煞》的播出情況，應(yīng)收賬款的回款情況，并進(jìn)一步說(shuō)明你公司營(yíng)業(yè)收入是否具備可持續(xù)性，并詳細(xì)論述你公司是否具備持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。

　　5. 年報(bào)顯示，你公司報(bào)告期內(nèi)管理費(fèi)用 7,007.07 萬(wàn)元，同比增加 5.64%，請(qǐng)你公司說(shuō)明在營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)大幅減少的情況下，管理費(fèi)用增加的原因及合理性。

　　6. 年報(bào)顯示，你公司實(shí)際控制人及其一致行動(dòng)人共計(jì)持有公司股份 289,815,273 股，占比 29.54%，控股股東共質(zhì)押其所持本公司股份數(shù)為 229,064,656 股，占其共同所持本公司股份的 79.04%，占本公司總股份的 23.35%。請(qǐng)你公司補(bǔ)充披露控股股東被質(zhì)押的股份是否存在被平倉(cāng)的風(fēng)險(xiǎn)；如發(fā)生違約處置風(fēng)險(xiǎn)，你公司實(shí)際控制人擬采取的補(bǔ)救措施。

　　7. 年報(bào)顯示，截至報(bào)告期末，你公司貨幣資金余額 3.74 億元，較期初下降 24.27%，請(qǐng)你公司：

　　(1)詳細(xì)說(shuō)明貨幣資金減少的原因，資金的具體用途和流向，以及對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和流動(dòng)性的影響；

　　(2)詳細(xì)說(shuō)明公司貨幣資金中被凍結(jié)或被限制的原因；

　　(3)請(qǐng)你公司年審會(huì)計(jì)師說(shuō)明對(duì)貨幣資金的真實(shí)性執(zhí)行的審計(jì)程序及結(jié)論，是否發(fā)現(xiàn)存放及收支異常、使用受限或被第三方使用或歸集的情形。

　　8. 年報(bào)顯示，截至報(bào)告期末你公司預(yù)付款項(xiàng)余額 3.75 億元，較期初增加 122.15%，按預(yù)付對(duì)象歸集的期末預(yù)付款余額前五名中，東陽(yáng)華恒影視傳媒有限公司(以下簡(jiǎn)稱“東陽(yáng)華恒”)、北京名赫影視文化發(fā)展有限公司(以下簡(jiǎn)稱“名赫影視”)、霍爾果斯悅亨影視傳媒有限公司(以下簡(jiǎn)稱“悅亨影視”)注冊(cè)資本均僅 300 萬(wàn)元，請(qǐng)你公司：

　　(1)詳細(xì)說(shuō)明你公司報(bào)告期預(yù)付款項(xiàng)的金額大幅增加的原因；

　　(2)補(bǔ)充披露你公司與預(yù)付對(duì)象歸集的期末預(yù)付款余額前五名公司的交易內(nèi)容、付款時(shí)間、截至目前的進(jìn)展情況、關(guān)聯(lián)關(guān)系情況、支付模式、會(huì)計(jì)處理合規(guī)性等；

　　(3)前述預(yù)付賬款是否構(gòu)成財(cái)務(wù)資助并說(shuō)明判斷依據(jù)或控股股東非經(jīng)營(yíng)性占用公司資金，如是，請(qǐng)自查是否履行規(guī)定的審議程序和信息披露義務(wù)；

　　(4)請(qǐng)你公司年審會(huì)計(jì)師對(duì)上述問(wèn)題進(jìn)行核查并發(fā)表明確意見(jiàn)。

　　請(qǐng)你公司就上述問(wèn)題做出書面說(shuō)明，涉及需披露的，請(qǐng)及時(shí)履行披露義務(wù)，并在 6 月 10 日前將有關(guān)說(shuō)明材料報(bào)送我部，同時(shí)抄送派出機(jī)構(gòu)。

　　特此函告

　　深圳證券交易所

　　公司管理部

　　2020年6月2日