重組新規(guī)顯威力 3天11家上市公司調(diào)整重組方案

　　為進(jìn)一步規(guī)范上市公司重大資產(chǎn)重組行為，日前，證監(jiān)會(huì)就修訂《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》(下簡稱：《重組辦法》)公開征求意見，從實(shí)際控制人認(rèn)定、交易量化標(biāo)準(zhǔn)等方面對(duì)“借殼”提出更為嚴(yán)格的監(jiān)管要求，并進(jìn)一步完善配套募集資金、業(yè)績承諾等方面規(guī)定。

　　《重組辦法》公布已接近一周時(shí)間，而這一周時(shí)間中，有多家上市公司公告將調(diào)整重組方案，更有上市公司干脆宣布終止重組。據(jù)《證券日報(bào)》記者粗略統(tǒng)計(jì)，從6月17日《重組辦法》公布至今已，有11家公司公告調(diào)整重組方案或終止重組。

　　多家公司

　　調(diào)整重組方案

　　從公司公告的具體內(nèi)容來看，華聯(lián)礦業(yè)稱，因重大資產(chǎn)重組監(jiān)管政策出現(xiàn)重大調(diào)整，導(dǎo)致公司需要進(jìn)一步梳理6月7日披露的重大資產(chǎn)置換暨關(guān)聯(lián)交易草案中相關(guān)內(nèi)容，評(píng)估可行性，并決定取消原定于6月22日召開的臨時(shí)股東大會(huì)。同時(shí)，本次監(jiān)管政策的重大調(diào)整，可能導(dǎo)致本次重大資產(chǎn)重組方案被暫停、中止、調(diào)整或取消。

　　而*ST宇順則公告表示，此前公司擬召開股東大會(huì)審議變更業(yè)績承諾補(bǔ)償方案事宜，證監(jiān)會(huì)新規(guī)要求上市公司重大資產(chǎn)重組中，重組方應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照業(yè)績補(bǔ)償協(xié)議履行承諾，不得變更其作出的業(yè)績補(bǔ)償承諾。公司隨后公告重組進(jìn)展，擬出售公司全資子公司雅視科技的部分股權(quán)，并申請繼續(xù)停牌。

　　三毛派神公告稱，公司6月15日召開第一次臨時(shí)股東大會(huì)，審議通過了購買資產(chǎn)和募集配套資金相關(guān)議案，并于6月20日向證監(jiān)會(huì)相關(guān)部門報(bào)送了申請文件。公司表示，因部分材料需進(jìn)一步補(bǔ)充，致使無法在規(guī)定期限內(nèi)報(bào)送申請文件，因此申請延期，待補(bǔ)充材料齊備后及時(shí)向證監(jiān)會(huì)報(bào)送。

　　除上述幾家外，長高集團(tuán)則公告，撤回發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易申請文件的議案。公司表示，重大資產(chǎn)重組標(biāo)的之一鄭州金惠控股股東在關(guān)鍵條款上未能達(dá)成一致，因此需要撤回重組申請文件，調(diào)整后重新申報(bào)。同時(shí)，公司董事會(huì)決議調(diào)整原方案，交易標(biāo)的減少為華網(wǎng)電力。原方案中，長高集團(tuán)也是以實(shí)際控制權(quán)不變?yōu)橛?，不?gòu)成借殼上市。

　　另外，據(jù)記者了解，重慶路橋以及信雅達(dá)也發(fā)布公告稱將調(diào)整重組方案。

　　對(duì)于上述上市公司的舉動(dòng)，有不愿具名的分析人士表示，證監(jiān)會(huì)新規(guī)嚴(yán)格要求重組方按照業(yè)績補(bǔ)償協(xié)議履行承諾，且堵住了重組方以相關(guān)原因變更承諾的后路，意味著今后重大資產(chǎn)重組的交易對(duì)方在業(yè)績承諾的履行上將全面從嚴(yán)。

　　深大通、恒天海龍

　　終止重組

　　上述幾家公司發(fā)布公告，僅為了調(diào)整重組相關(guān)事宜，有些公司卻干脆終止了重組。

　　深大通6月21日晚間公告稱，公司股票將于6月22日開市起復(fù)牌。深圳大通實(shí)業(yè)股份有限公司于2015年12月21日發(fā)布了《關(guān)于籌劃重大事項(xiàng)停牌公告》，披露公司正在籌劃重大事項(xiàng)，公司股票自2015年12月22日開市起停牌。

　　公告顯示，根據(jù)公司的長期發(fā)展戰(zhàn)略，為了不斷拓展新的業(yè)務(wù)增長點(diǎn)，進(jìn)一步提升公司的發(fā)展?jié)摿?，公司籌劃了本次重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)，擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式收購標(biāo)的公司股權(quán)，同時(shí)募集配套資金。標(biāo)的公司所處行業(yè)為數(shù)字營銷及影視文化行業(yè)，符合公司的多元化發(fā)展戰(zhàn)略。

　　深大通表示，因近幾個(gè)月來，國內(nèi)資本市場環(huán)境變化較大，以及一級(jí)市場資產(chǎn)估值的趨勢均存在不確定性，原有重組方案已不適應(yīng)新形勢的要求。公司經(jīng)過充分調(diào)查論證，經(jīng)審慎研究，決定終止本次重大資產(chǎn)重組，并申請公司股票于2016年6月22日開市起復(fù)牌。本次重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)的終止，對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)不會(huì)造成不利影響。

　　同日晚間，恒天海龍也公告，終止此前籌劃的重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)。今年1月27日，恒天海龍?jiān)l(fā)布了一份修訂后的重組預(yù)案。公司擬通過發(fā)行股份和支付現(xiàn)金相結(jié)合的方式購買妙聚網(wǎng)絡(luò)100%股權(quán)和靈娛網(wǎng)絡(luò)100%股權(quán)，兩家標(biāo)的資產(chǎn)合計(jì)作價(jià)約33億元。同時(shí)，公司還將通過非公開發(fā)行股票募集配套資金約10.8億元，分別用于支付重組交易的現(xiàn)金對(duì)價(jià)、動(dòng)漫游戲平臺(tái)建設(shè)項(xiàng)目等。實(shí)際上，恒天海龍?jiān)酒谕柚敬沃亟M增厚公司業(yè)績。按照此前重組方案中交易對(duì)方所做的業(yè)績承諾，妙聚網(wǎng)絡(luò)2016年至2018年預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)凈利潤分別不低于1.19億元、1.58億元和1.94億元，而靈娛網(wǎng)絡(luò)2016年至2018年分別預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)的凈利潤數(shù)額不低于1.14億元、1.52億元和1.85億元。

　　恒天海龍公告中對(duì)終止重組的解釋為：自2016年5月23日停牌以來，各方為加快項(xiàng)目進(jìn)度，擬對(duì)重組方案進(jìn)行調(diào)整，即擬將發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買方式調(diào)整為全部以現(xiàn)金方式支付相關(guān)股權(quán)對(duì)價(jià)，但各方對(duì)于現(xiàn)金收購的支付進(jìn)度以及分階段的收購比例最終無法達(dá)成一致。

　　另外，廣博股份、青海春天和光正集團(tuán)分別在6月18日和6月20日發(fā)布了終止重組的相關(guān)公告。