歷時七年多的調(diào)查，證監(jiān)會近日披露了對北生藥業(yè)涉嫌證券違法違規(guī)一事的調(diào)查結(jié)果，并正式對該公司出示了行政處罰。

　　據(jù)北生藥業(yè)的公告，證監(jiān)會認定北生藥業(yè)存在未披露大股東抽逃配股出資并占用上市公司資金事項；未披露關(guān)聯(lián)方占用上市公司資金事項；未披露關(guān)聯(lián)方關(guān)系；未披露對外擔保事項等八項違規(guī)事實。

　　對于北生藥業(yè)存在的違規(guī)行為，證監(jiān)會決定給予北生藥業(yè)警告，并處以60萬元罰款；此外，相關(guān)涉案人員也予以處罰。值得一提的是，北生藥業(yè)前責任人何玉良已經(jīng)于2008年4月份死亡，目前由其女兒何京云獨撐大局。

　　在證監(jiān)會開出罰單之后，北生藥業(yè)或面臨投資者的索賠。上海杰賽律師事務(wù)所王智斌律師在接受本報采訪時表示，索賠的金額要根據(jù)符合索賠條件的投資者買入的股票計算。

　　北生藥業(yè)“罪中有罪”

　　2007年7月30日，因涉嫌證券違法違規(guī)一事，北生藥業(yè)接到證監(jiān)會的立案調(diào)查通知書，公司被立案調(diào)查。

　　七年過去，證監(jiān)會于近日公布了此事的調(diào)查結(jié)果，歷數(shù)北生藥業(yè)存在的“八宗罪”。

　　其一，未披露大股東抽逃配股出資并占用上市公司資金事項。其二，未披露關(guān)聯(lián)方占用上市公司資金事項。其三，未披露關(guān)聯(lián)方關(guān)系。其四，未披露對外擔保事項。其五，未披露銀行貸款事項。其六，未披露重大訴訟、仲裁、逾期貸款事項。其七，虛假記載主營業(yè)務(wù)收入。其八，虛假記載在建工程。

　　值得注意的是，除了上述違規(guī)行為外，有投資者認為，北生藥業(yè)還存在其他兩條未被認定的違規(guī)事項。據(jù)北生藥業(yè)當年的公告，證監(jiān)會于2007年7月30日向公司下達了立案調(diào)查通知書，但公司8月8日才正式向外披露，這存在信息披露違規(guī)。

　　此外，從北生藥業(yè)11月17日發(fā)布的公告中發(fā)現(xiàn)，在被證監(jiān)會立案調(diào)查之后，公司仍繼續(xù)出現(xiàn)違規(guī)行為。

　　例如，據(jù)證監(jiān)會調(diào)查，2007年9月6日起，北生藥業(yè)關(guān)聯(lián)方北京華陽新康科技開發(fā)有限公司占用北生藥業(yè)資金700萬元，這些事項北生藥業(yè)未如實披露。

　　2007年，北生藥業(yè)未按規(guī)定披露訴訟及仲裁2項，涉及金額5800萬元，占北生藥業(yè)2007年末經(jīng)審計凈資產(chǎn)的12.5%；未按規(guī)定披露逾期貸款4筆，涉及本金12500萬元；未按規(guī)定披露2007年末逾期貸款余額43395萬元。而對上述事實，北生藥業(yè)未以臨時公告形式及時披露，也未在2007年年度報告中予以披露。據(jù)了解，北生藥業(yè)2007年年報的披露日為2008年4月30日。

　　“這意味著公司在被證監(jiān)會立案調(diào)查之后，仍存在虛假陳述的行為?！?王智斌律師表示。

　　投資者可索賠

　　對于北生藥業(yè)及相關(guān)人員的違規(guī)行為，證監(jiān)會也開出了罰單：對北生藥業(yè)給予警告，并處以60萬元罰款；對劉俊奕給予警告，并處以30萬元罰款；對姚全、劉惠民、胡鋼給予警告，并分別處以10萬元罰款；對趙民給予警告，并處以3萬元罰款；鑒于責任人何玉良已于2008年4月份死亡，證監(jiān)會不再對其予以行政處罰。

　　此外，證監(jiān)會還對劉俊奕采取10年市場禁入措施，自證監(jiān)會宣布決定之日起，在禁入期間內(nèi)，不得從事證券業(yè)務(wù)或者擔任上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)；對姚全采取5年市場禁入措施，自證監(jiān)會宣布決定之日起，在禁入期間內(nèi)，不得從事證券業(yè)務(wù)或者擔任上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)。

　　然而，證監(jiān)會開出罰單并不意味著北生藥業(yè)就此平靜。根據(jù)《民事訴訟法》、《證券法》、最高人民法院《關(guān)于審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定》，上市公司虛假陳述遭受證監(jiān)會處罰的，因該行為遭受損失的投資者，可以提起虛假陳述民事索賠要求。

　　王智斌介紹，可以索賠的投資者分為兩種，一種是2004年10月8日（北生藥業(yè)涉嫌違規(guī)的起始日）至2007年8月7日期間買入北生藥業(yè)且在2007年8月7日仍持有北生藥業(yè)的受損投資者；第二種是2007年9月6日至2014年11月16日期間買入北生藥業(yè)且在2014年11月16日仍持有北生藥業(yè)的受損投資者。

　　王智斌介紹，這樣的分類，是按照相關(guān)法律對虛假陳述揭露日的日期確定。查詢北生藥業(yè)2007年以來的公告，相關(guān)監(jiān)管機構(gòu)對北生藥業(yè)涉嫌違規(guī)的披露時間分別為2007年8月8日和2014年11月17日。

　　盡管證監(jiān)會對北生藥業(yè)開出罰單，二級市場上，北生藥業(yè)股價似乎并未受此事影響。11月17日和11月18日，北生藥業(yè)的股價分別上漲5.7%和2.85%。

　　“如若此后存在因證監(jiān)會此次處罰北生藥業(yè)而造成投資者虧損的情況，符合條件的投資者可進行索賠?！蓖踔潜蟊硎尽?/p>