5月26日，中國(guó)政府發(fā)布《中國(guó)的軍事戰(zhàn)略》白皮書(shū)，強(qiáng)調(diào)貫徹新形勢(shì)下積極防御軍事戰(zhàn)略方針，加快推進(jìn)國(guó)防和軍隊(duì)現(xiàn)代化。這是自1998年以來(lái)中國(guó)政府發(fā)表的第九部國(guó)防白皮書(shū)，也是首部專門(mén)闡述中國(guó)軍事戰(zhàn)略的白皮書(shū)。

　　海軍裝備和軍工信息化成為白皮書(shū)中的高頻詞。分析人士指出，海軍和信息化建設(shè)成資本市場(chǎng)關(guān)注焦點(diǎn)，相關(guān)領(lǐng)域上市公司有望受益。

　　白皮書(shū)首次公布海軍戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，強(qiáng)調(diào)海軍要逐步實(shí)現(xiàn)近海防御型向近海防御與遠(yuǎn)海護(hù)衛(wèi)型結(jié)合轉(zhuǎn)變，構(gòu)建合成、多能、高效的海上作戰(zhàn)力量體系，提高戰(zhàn)略威懾與反擊、海上機(jī)動(dòng)作戰(zhàn)、海上聯(lián)合作戰(zhàn)、綜合防御作戰(zhàn)和綜合保障能力。白皮書(shū)同時(shí)強(qiáng)調(diào)，必須突破重陸輕海的傳統(tǒng)思維，高度重視經(jīng)略海洋、維護(hù)海權(quán)。建設(shè)與國(guó)家安全和發(fā)展利益相適應(yīng)的現(xiàn)代海上軍事力量體系。

　　中信證券分析師高嵩認(rèn)為，作為“欠賬”最多的海軍裝備，將獲得高于其他軍種裝備的投入增速。

　　隨著武器裝備遠(yuǎn)程精確化、智能化、隱身化、無(wú)人化趨勢(shì)明顯，戰(zhàn)爭(zhēng)形態(tài)加速向信息化戰(zhàn)爭(zhēng)演變，軍工信息化的地位凸顯。白皮書(shū)指出，根據(jù)戰(zhàn)爭(zhēng)形態(tài)演變和國(guó)家安全形勢(shì)，將軍事斗爭(zhēng)準(zhǔn)備基點(diǎn)放在打贏信息化局部戰(zhàn)爭(zhēng)上。要發(fā)展先進(jìn)武器裝備。堅(jiān)持信息主導(dǎo)、體系建設(shè)，加快武器裝備更新?lián)Q代，構(gòu)建適應(yīng)信息化戰(zhàn)爭(zhēng)和履行使命要求的武器裝備體系。

　　分析人士認(rèn)為，未來(lái)幾年將是我國(guó)軍工信息化的投入高峰期，雷達(dá)、衛(wèi)星導(dǎo)航、光電、先進(jìn)航電系統(tǒng)等領(lǐng)域?qū)⑹俏覈?guó)軍工信息化未來(lái)10年發(fā)展的重點(diǎn)。

　　今年軍工行業(yè)迎來(lái)諸多利好。軍民融合上升為國(guó)家戰(zhàn)略，并出臺(tái)一攬子政策。科研院所改制方案也在制定中，預(yù)計(jì)未來(lái)一段時(shí)間將獲得政策支持，各軍工集團(tuán)有望推進(jìn)下屬經(jīng)營(yíng)性研究所改制，資本運(yùn)作空間打開(kāi)。

　　中信證券研報(bào)認(rèn)為，武器裝備采購(gòu)?fù)度雽⒎€(wěn)健增長(zhǎng)。未來(lái)5-10年，信息化和無(wú)人化將成為裝備預(yù)研和投入的重點(diǎn)。

　　中信證券建議布局三條主線：一是中長(zhǎng)期潛在空間廣闊、增長(zhǎng)確定的基本面標(biāo)的，關(guān)注中國(guó)重工、中航飛機(jī)、中航動(dòng)力、中直股份、光電股份等；二是中短期資產(chǎn)注入主線，關(guān)注杰賽科技、航天機(jī)電、光電股份、國(guó)睿科技、中航電子、航天電子等；三是軍民融合主線，關(guān)注四川九洲、威海廣泰、振芯科技、海格通信、銀河電子、天和防務(wù)、海蘭信等。