■基金聚焦

　　2015年以來基金發(fā)行顯著升溫。Wind數(shù)據(jù)顯示，開年前兩月完成募集的新基金共計64只，平均首發(fā)規(guī)模達到14.1億元。其中，老牌基金公司憑借突出的投研實力，以及攻守兼?zhèn)涞漠a(chǎn)品特性，獲得市場青睞。原定銷售3天的鵬華弘盛混合基金僅用一天售罄，募集規(guī)模超37億元，是新年以來募集規(guī)模最大的權益類基金之一。針對靈活配置類基金的市場需求，鵬華近期又推出第二只“弘”系列混合基金——鵬華弘利靈活配置混合型基金，將于3月9日開始發(fā)售，投資者可以通過建行、招行、交行、上海銀行、華潤銀行、東莞農(nóng)村商業(yè)銀行、眾祿基金及鵬華基金網(wǎng)上直銷進行認購。鵬華弘利靈活配置混合基金的股票倉位為0-95%，具有投資靈活、進退自如的優(yōu)勢。

　　進入2015年以來，新股發(fā)行節(jié)奏加快。截至3月2日，證監(jiān)會2015年已經(jīng)三次下發(fā)IPO批文，獲批公司達68家，遠超2014年的水平。2015年新股上市后首日平均漲幅超過43%；上市后5日平均漲幅超過127%；上市后10日漲幅平均超過195%。國金證券最新基金投資策略報告指出，在市場高位震蕩博弈的背景下，保持組合較高的靈活性仍然必要，優(yōu)選靈活型基金進行配置以把握風格、行業(yè)的輪動。筆者注意到，在前兩輪打新中，命中率較高的鵬華品牌傳承基金于今年1月19日起一度關閉申購，自3月4日起開放申購業(yè)務，但限制了5萬元以上的申購申請，即單個賬戶單日申購金額不得超過5萬元。公開信息顯示，鵬華品牌傳承基金在今年前兩輪新股發(fā)行中獲配19只新股，在打新基金中居于前三甲。

　　筆者了解到，為滿足不同期限投資者的需求，正在發(fā)行的鵬華弘利混合基金根據(jù)贖回費率設置的不同分為A類、C類兩類份額，A類份額贖回費分為四檔，且不從基金資產(chǎn)中計提銷售服務費；C類份額的贖回費僅有2檔，需從基金資產(chǎn)中計提0.5%的銷售服務費。市場人士介紹，如果投資者預期投資期限超過半年，建議選擇A類更劃算；如果是半年以內(nèi)的短期投資，則建議選擇C類。

　　在今年以來的結構化行情中，鵬華旗下主動管理型基金業(yè)績表現(xiàn)突出。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至3月4日，鵬華旗下有10只主動管理權益類基金年內(nèi)獲得兩位數(shù)的投資收益率。如鵬華新興產(chǎn)業(yè)基金今年以來累計凈值增長率達28.33%，遠遠超出同類基金14.91%的平均收益，在491只同類基金中排名前列?？涩?/p>