本報(bào)訊（記者胡楠 通訊員梁貴民）“我手上有一筆閑錢想買銀行理財(cái)產(chǎn)品，但看來(lái)看去現(xiàn)在的收益率都只有5%左右。有人建議我，先買3個(gè)月的短期產(chǎn)品，到期后正好能趕上年末的高收益理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行，不知道是否可行？”昨日，市民周女士向記者咨詢?nèi)绾卧趪?guó)慶節(jié)前購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品。

　　記者調(diào)查走訪江城多家銀行發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在在售的理財(cái)產(chǎn)品收益基本在5%，只有少數(shù)銀行有6%以上的產(chǎn)品。相比去年這個(gè)時(shí)點(diǎn)，當(dāng)時(shí)年化收益率6%、7%的理財(cái)產(chǎn)品層出不窮。

　　據(jù)悉，因銀行理財(cái)產(chǎn)品在募集期內(nèi)的沉淀資金全部按活期存款算，因此，以往在設(shè)計(jì)產(chǎn)品時(shí)，銀行為了月末節(jié)點(diǎn)的報(bào)表“好看”，多會(huì)在月底發(fā)售高收益的理財(cái)產(chǎn)品，吸引客戶購(gòu)買。

　　9月12日，銀監(jiān)會(huì)、財(cái)政部、央行聯(lián)合出臺(tái)《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行存款偏離度管理有關(guān)事項(xiàng)的通知》，遏制商業(yè)銀行存款在月末“沖時(shí)點(diǎn)”。

　　據(jù)銀率網(wǎng)統(tǒng)計(jì)，目前武漢市場(chǎng)在售及預(yù)售銀行理財(cái)產(chǎn)品共111款，其中預(yù)期年化收益率在5.5%以上的22款，達(dá)6%以上的僅2款，且全部為結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，分別掛鉤股票和匯率。

　　華夏銀行武漢分行個(gè)人業(yè)務(wù)部產(chǎn)品經(jīng)理肖婷分析，新規(guī)出臺(tái)后，以往月末、季末銀行推出的高收益理財(cái)現(xiàn)象勢(shì)必被減弱。高預(yù)期收益率銀行理財(cái)產(chǎn)品不再集中在月末、季末、年末等特殊時(shí)點(diǎn)出現(xiàn)，而是分散在每個(gè)月。

　　肖婷建議，像周女士這樣的投資者，應(yīng)以平常心態(tài)投資，切勿指望等待月末、季末等時(shí)段高收益理財(cái)產(chǎn)品的出現(xiàn)。根據(jù)自身的財(cái)務(wù)安排、流動(dòng)性安排和風(fēng)險(xiǎn)承受能力選擇合適的理財(cái)產(chǎn)品。目前對(duì)利率下行的市場(chǎng)預(yù)期，在流動(dòng)性安排允許的情況下，建議優(yōu)先選擇投資期限長(zhǎng)的產(chǎn)品，有效避開(kāi)產(chǎn)品募集期等時(shí)間。

　　經(jīng)測(cè)算，同樣投資100萬(wàn)元，同樣投資一年，同樣預(yù)期年化收益率為5.5%，滾動(dòng)投資36天期和一次性投資365天期的產(chǎn)品相比，后者收益比前者能多9000多元。

　　理財(cái)師支招

　　LICAISHIZHIZHAO

　　收益和風(fēng)險(xiǎn)是孿生兄弟

　　收益和風(fēng)險(xiǎn)是孿生兄弟

　　高收益率的理財(cái)產(chǎn)品會(huì)吸引更多的投資者購(gòu)買，但高收益的背后，需要投資者承受更高的風(fēng)險(xiǎn)。

　　據(jù)悉，理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)一般為五級(jí)，不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品預(yù)期收益不同、銷售起點(diǎn)金額不同，面向投資者不同，一般普通投資者比較適合的為1-3級(jí)。在低風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別的理財(cái)產(chǎn)品上，到期后銀行基本能按預(yù)期承諾支付收益，但高風(fēng)險(xiǎn)的外幣類、結(jié)構(gòu)型理財(cái)產(chǎn)品都有與預(yù)期收益率相差甚遠(yuǎn)的案例發(fā)生；還有的QDII產(chǎn)品，甚至發(fā)生過(guò)大幅損失本金的情況。

　　目前，穩(wěn)健型的理財(cái)產(chǎn)品多數(shù)預(yù)期收益率在4%-6%之間，主要投資于債券，本金相對(duì)安全；收益率超過(guò)8%，甚至10%以上的產(chǎn)品，主要掛鉤于信托、黃金、股票、基金、外匯等，在謀求可能獲得高收益之時(shí)，也需要有承受本金虧損的心理準(zhǔn)備。

　　“買理財(cái)產(chǎn)品不能只看收益率，高收益的產(chǎn)品往往也伴隨著高風(fēng)險(xiǎn)，畢竟理財(cái)產(chǎn)品非銀行存款，虧損本金的事情也時(shí)有發(fā)生”。業(yè)內(nèi)人士建議，投資者應(yīng)根據(jù)自身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，理性合理地選擇理財(cái)產(chǎn)品，而不是一味追求高收益。

　?。ㄓ浾吆?