亞邦股份將于9月9日在上交所上市交易。公司本次擬發(fā)行6480萬股，發(fā)行價格20.49元，對應的發(fā)行市盈率為22.75。

　　以下為亞邦股份上市定位分析：

　　【基本信息】股票代碼603188股票簡稱亞邦股份申購代碼732188上市地點上海證券交易所發(fā)行價格(元/股)20.49發(fā)行市盈率22.75市盈率參考行業(yè)化學原料和化學制品造業(yè)參考行業(yè)市盈率30.75發(fā)行面值(元)1實際募集資金總額(億元)14.75網上發(fā)行日期2014-08-28 (周四)網下配售日期2014-8-27、8-28網上發(fā)行數量(股)64，800，000網下配售數量(股)7，200，000.00老股轉讓數量(股)？回撥數量(股)43，200，000.00申購數量上限(股)21000總發(fā)行數量(股)72，000，000頂格申購所需市值(萬元)21.00市值確認日T-2日(T:網上申購日)

　　【申購狀況】中簽號公布日期2014-09-02 (周二)上市日期2014-09-09 (周二)網上發(fā)行中簽率(%)1.21418網下配售中簽率(%)0.25網上凍結資金返還日期2014-9-2 周二網下配售認購倍數401.00初步詢價累計報價股數(萬股)340660.00初步詢價累計報價倍數67.59網上每中一簽約(萬元)1.69網下配售凍結資金(億元)591.59網上申購凍結資金(億元)1093.54凍結資金總計(億元)1685.12網上有效申購戶數(戶)730752網下有效申購戶數(戶)148網上有效申購股數(萬股)533692.60網下有效申購股數(萬股)288720.00

　　【公司簡介】

　　合成蒽醌、1-硝基蒽醌、分散紅(R-91、R-146)、商品染料的生產；染料及助劑、化工產品的技術開發(fā)、技術轉讓、技術咨詢服務及銷售(化學危險品憑許可證經營)；上述產品的原輔材料、機械設備、儀器儀表及零配件、包裝制品的銷售；本企業(yè)自產的各類染料、助劑、化工中間體的出口及本企業(yè)生產、科研所需的原輔材料、機械設備、儀器儀表及零配件的進口(國家限定企業(yè)經營或禁止進出口的商品和技術除外)；以下限分支機構經營：染料及染料中間體的生產(危化品除外)。籌集資金將用于的項目序號項目投資金額(萬元)1園區(qū)集中供熱項目273022償還銀行貸款5000038000 噸還原染料技改項目261664年產2 萬噸商品染料項目及年產8，000 噸還原染料技改項目270665危險廢物焚燒處置項目5000投資金額總計135534.00超額募集資金(實際募集資金-投資金額總計)11994.00投資金額總計與實際募集資金總額比91.87%

　　【機構研究】

　　安信證券：亞邦股份合理估值為20-22倍PE

　　盈利預測及估值：我們預計公司14-16 年公司凈利潤分別為7.6、9.0 和10.1 億元，按照發(fā)行7200 萬股來計算，全面攤薄后的EPS分別為2.64、3.14 和3.51 元。根據可比上市公司2014 年PE 估值的對比，我們認為給予公司2014 年PE 為20-22 倍相對合理，建議詢價區(qū)間為52.80-58.08 元。(安信證券)

　　齊魯證券：亞邦股份合理估值為10-15倍PE

　　我們預測公司 2014-2016 年的營業(yè)收入分別為28.63 億元、31.37 億元和35.25 億元，同比分別增長49.81%、9.58%和12.37%；歸屬于母公司的凈利潤分別為7.81 億元、9.11 億元和10.3 億元，同比分別增長201.14%、16.56%和12.67%；按發(fā)行后28800 萬股攤薄計算，2014-2016 年的EPS 分別為2.71元、3.16 元和3.56 元。給予公司2014 年10-15×PE，目標價為27.1-40.7 元。(齊魯證券)