深交所七問世聯(lián)行：是否存非經營性資金占用 經營現(xiàn)金流與收入背離是否合理

　　中國網財經4月10日訊 深交所今日向世聯(lián)行下發(fā)關于2019年年報的問詢函，問詢函共有七大方面問題，涉及貨幣資金、其他應收款、營業(yè)收入等。

　　問詢函提到，截至2019年末，世聯(lián)行賬面貨幣資金為25.82億元，占總資產的比重為22.14%；短期借款與長期借款合計22.73億元，占總資產的比重為19.48%。對此，深交所要求世聯(lián)行結合公司業(yè)務發(fā)展情況測算營運資金需求，說明貨幣資金水平與資金需求是否匹配；以列表方式補充說明公司貨幣資金存放地點、存放類型、利率水平、是否存在抵押/質押/凍結等權利限制；此外，還需說明公司貨幣資金相關內控措施的執(zhí)行情況，是否存在關聯(lián)方非經營性占用上市公司資金的情形。

　　截至2019年末，世聯(lián)行其他應收款中，業(yè)務借款期末余額為1.5億元。深交所要求說明上述其他應收款的形成原因，欠款方是否為上市公司關聯(lián)方，并自查是否存在《上市公司規(guī)范運作指引》規(guī)定的對外提供財務資助、非經營性資金占用的情形。

　　2017年至2019年，世聯(lián)行資產運營服務業(yè)務的營業(yè)收入分別為33,387.8萬元、63,380.80萬元、93,462.59萬元，分別同比增長432.42%、89.83%、47.46%；實現(xiàn)的毛利分別為-29,466.68萬元、-41,795.19萬元、-44,103.18萬元。深交所要求世聯(lián)行結合資產運營服務業(yè)務的行業(yè)周期特性、公司市場競爭地位、成本構成以及同業(yè)務可比上市公司狀況，說明資產運營服務業(yè)務營業(yè)收入逐年快速增長，虧損金額較大的原因及合理性，以及擬采取的改善措施。

　　截至報告期末，世聯(lián)行貸款賬面余額為29.36億元，計提的壞賬準備金額為1.06億元。深交所要求世聯(lián)行說明金融服務業(yè)務的業(yè)務模式、收入確認的具體依據及時點，對借款人資質審核的途徑和流程，發(fā)生借款人逾期未還款等債務違約情形的風險控制措施和處理程序以及違約責任承擔情況。此外，結合逾期貸款筆數(shù)、金額以及回收情況等因素，說明公司對貸款壞賬計提的充分性。

　　2019年，世聯(lián)行實現(xiàn)營業(yè)收入66.50億元，同比下降11.73%；經營活動產生的現(xiàn)金流量凈額為15.74億元，同比增長62.73%。對于這種現(xiàn)象，深交所要求世聯(lián)行結合業(yè)務類型、經營模式、信用政策等因素，說明年度營業(yè)收入較上年下降的情況下，經營活動產生的現(xiàn)金流量凈額增長速度較快的原因及合理性。

　　報告期內，世聯(lián)行購買商品、接受勞務支付的現(xiàn)金為4.35億元，同比增長71.51%。深交所要求世聯(lián)行說明購買商品、接受勞務支付的現(xiàn)金大幅增長的原因及合理性，并詳細說明前述資金的主要流向對象、主要購買的資產項目及金額。

　　此外，截至2019年末，世聯(lián)行以公允價值計量的金融資產中類別為“其他”的資產初始投資成本為4.22億元。管理部要求補充說明該項資產的具體構成、買入時間、收益，是否屬于風險投資，是否履行了相應的審批程序和信息披露義務。

　　深交所表示，世聯(lián)行須就上述事項做出書面說明，在2020年4月17日前將有關說明材料報送深交所中小板公司管理部并對外披露，同時報抄深圳證監(jiān)局上市公司監(jiān)管處。