建信基金稱將修復(fù)凈值 保護(hù)投資者利益

　　1月30日，建信基金旗下的建信鑫豐回報(bào)靈活配置混合型證券投資基金C類份額凈值單日大跌引起了業(yè)內(nèi)關(guān)注。建信基金于1月31日發(fā)布公告就該基金的凈值波動(dòng)原因及相關(guān)處理措施進(jìn)行了說(shuō)明。

　　Wind數(shù)據(jù)顯示，該基金1月29日的份額凈值為0.337元，較前一開放日的凈值1.0390元暴跌67.56%。建信基金公告表示，建信鑫豐回報(bào)C類份額出現(xiàn)上述凈值波動(dòng)是由于現(xiàn)有基金份額凈值的估值方法導(dǎo)致。根據(jù)《建信鑫豐回報(bào)靈活配置混合型證券投資基金招募說(shuō)明書》、《建信鑫豐回報(bào)靈活配置混合型證券投資基金基金合同》的規(guī)定，基金份額凈值的估值精確到0.001元，小數(shù)點(diǎn)后第4位四舍五入，這一估值方法目前也為基金業(yè)內(nèi)所通用。鑫豐回報(bào)C類份額于1月28日發(fā)生了巨額贖回，由于基金份額凈值四舍五入產(chǎn)生的誤差計(jì)入C類份額基金財(cái)產(chǎn)，導(dǎo)致了基金C類份額凈值大幅波動(dòng)。

　　濟(jì)安金信基金評(píng)價(jià)中心主任王群航分析稱，一般情況下，基金當(dāng)日的凈贖回申請(qǐng)量高于前一交易日資產(chǎn)凈值的10%且基金管理人無(wú)法支付，基金管理人會(huì)申報(bào)巨額贖回，建信鑫豐回報(bào)C因?yàn)槭谴蛐禄?，流?dòng)資金足夠應(yīng)付贖回請(qǐng)求，所以雖然是巨額贖回，但建信基金沒(méi)有延期支付，也不需要刊登公告。而外界傳言，此次巨額贖回量為14億元左右，基金份額凈值小數(shù)點(diǎn)后第4位四舍五入對(duì)于基金資產(chǎn)凈值的誤差影響很大，如果“舍”，對(duì)持有人傷害大，如果“入”，對(duì)贖回人傷害大。再者，去年行情下很多基金管理人推出了定制產(chǎn)品，對(duì)應(yīng)的是單個(gè)理財(cái)機(jī)構(gòu)的理財(cái)產(chǎn)品，當(dāng)單個(gè)客戶的大體量資金贖回時(shí)，對(duì)留下的持有人利益確實(shí)會(huì)產(chǎn)生較大影響。綜上而言，此次建信鑫豐回報(bào)C份額的凈值單日暴跌67.56%，是基金凈值計(jì)算在現(xiàn)有會(huì)計(jì)制度下、在現(xiàn)有凈值計(jì)算方法下、在現(xiàn)有特定基礎(chǔ)市場(chǎng)行情背景下、在某些基金當(dāng)前特殊的客戶結(jié)構(gòu)情況下所出現(xiàn)的異常的和必然的表現(xiàn)。

　　建信基金公告表示，該基金份額凈值的計(jì)算也符合基金合同及法律法規(guī)相關(guān)規(guī)定，但建信基金方面仍然對(duì)此事高度重視，會(huì)秉持客戶至上的原則，對(duì)鑫豐回報(bào)C類份額凈值進(jìn)行修復(fù)，避免基金持有人因估值方法造成凈值波動(dòng)受到利益損失。

　　王群航稱，按照現(xiàn)行辦法對(duì)基金份額凈值小數(shù)點(diǎn)后第4位四舍五入是沒(méi)錯(cuò)的，但碰到特殊行情下的特殊投資者結(jié)構(gòu)，建議基金管理人實(shí)事求是，“如果由估值帶來(lái)的誤差高于正常資產(chǎn)凈值情況下的一倍，那基金份額凈值就應(yīng)該細(xì)化到小數(shù)點(diǎn)后的十位以上，以保證誤差很小或沒(méi)有誤差，特定情況下做特定信息披露。之前也有過(guò)類似的單只基金凈值暴跌情況，比如國(guó)海富蘭克林、寶盈基金等，希望他們參照建信基金的方法處理。”他說(shuō)。

　　王群航預(yù)計(jì)，建信鑫豐回報(bào)C留守下來(lái)的資產(chǎn)凈值體量并不大，估計(jì)在百萬(wàn)元內(nèi)，“估計(jì)建信基金會(huì)特事特辦，采取凈值之外的辦法來(lái)處理此事，不會(huì)損害留守人的利益?！辈贿^(guò)也有市場(chǎng)人士分析認(rèn)為，建信基金也有可能采取提升凈值的方式，避免年終排名墊底。