隨著全國(guó)兩會(huì)的召開(kāi)，各項(xiàng)改革議題將為市場(chǎng)關(guān)注，在基金看來(lái)，環(huán)保、軍工、醫(yī)改、國(guó)企改革等主題有望活躍到會(huì)議中后期，有助于維持市場(chǎng)熱度和賺錢(qián)效應(yīng)。而基金也圍繞政策形成的新風(fēng)口，積極部署結(jié)構(gòu)性行情。

　　在一位私募基金人士看來(lái)，政策帶來(lái)的主題機(jī)會(huì)，是短期市場(chǎng)的焦點(diǎn)。據(jù)其透露，已經(jīng)提前布局了相關(guān)主題，并維持較高的倉(cāng)位。不過(guò)，從兩會(huì)尋找2015年整年的超級(jí)主題，才是其更為關(guān)注的焦點(diǎn)。在其看來(lái)，國(guó)企改革和“一帶一路”正是2015年的兩大超級(jí)主題。

　　“國(guó)企改革是經(jīng)濟(jì)改革的重點(diǎn)，中國(guó)大部分的資產(chǎn)都在國(guó)有企業(yè)，因此要拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，必須要盤(pán)活國(guó)有企業(yè)的存量資產(chǎn)。”在業(yè)內(nèi)一位基金經(jīng)理看來(lái)，國(guó)企改革、金融改革、土地流轉(zhuǎn)改革、企業(yè)兼并重組這些領(lǐng)域的改革，都將成為未來(lái)數(shù)年內(nèi)市場(chǎng)的持續(xù)性投資主題，引領(lǐng)市場(chǎng)的投資方向。

　　業(yè)內(nèi)人士預(yù)期，隨著各省份國(guó)企改革方案的落地和實(shí)施，國(guó)企改革的頂層方案也有望在兩會(huì)后出臺(tái)，該領(lǐng)域的熱度預(yù)計(jì)相當(dāng)高。

　　目前，嘉實(shí)、泰達(dá)宏利、易方達(dá)等多家基金公司密集推出與國(guó)企改革主題相關(guān)的產(chǎn)品。其中，泰達(dá)宏利改革動(dòng)力、嘉實(shí)企業(yè)變革以及工銀瑞信國(guó)企改革主題是上個(gè)月最新成立的三只瞄準(zhǔn)國(guó)企改革的基金產(chǎn)品。此前，則有中融國(guó)企改革、富國(guó)中證國(guó)企改革指數(shù)分級(jí)等多只基金成立。

　　而“一帶一路”戰(zhàn)略作為連接中國(guó)與世界的新的橋梁，不僅將為中國(guó)發(fā)展開(kāi)拓更大的空間，也讓中國(guó)紅利更好地造福世界。近期長(zhǎng)信、長(zhǎng)盛和安信三家基金公司相繼申報(bào)了“一帶一路”主題指數(shù)分級(jí)基金，顯示其對(duì)于相關(guān)主題投資的長(zhǎng)期看好。

　　匯豐晉信基金投研人士認(rèn)為， “一帶一路”、互聯(lián)金融和移動(dòng)醫(yī)療等概念股或有望輪番表現(xiàn)，市場(chǎng)對(duì)環(huán)保、軍工概念預(yù)計(jì)較為強(qiáng)烈，在這些題材中把握“春播行情”的概率要更大。

　　天治趨勢(shì)基金經(jīng)理尹維國(guó)認(rèn)為，兩會(huì)將重點(diǎn)關(guān)注“一帶一路”、自貿(mào)區(qū)、航天軍工、國(guó)企改革、環(huán)保與民生等。

　　“會(huì)議議題可能?chē)@改革、創(chuàng)新發(fā)展兩大主題，可能會(huì)引起股市共鳴?！?a href="http://app.www.zhonghuixigou.com/fund/company.php?id=00000001" target="_blank" title="博時(shí)基金 00000001">博時(shí)基金魏鳳春表示，看好的行業(yè)應(yīng)該是有主題的催發(fā)，如通信、環(huán)保及公用事業(yè)、國(guó)防軍工、建筑建材、旅游以及機(jī)械等。主題方面，互聯(lián)網(wǎng)金融、核電、無(wú)人機(jī)、雙攝像頭，都值得關(guān)注。

　　不過(guò)，隨著近期主題投資大放異彩，部分基金也流露出謹(jǐn)慎情緒。一家私募基金人士表示，藍(lán)籌股整體估值修復(fù)暫告一段落，市場(chǎng)風(fēng)格轉(zhuǎn)為成長(zhǎng)股和題材炒作，一方面減持了周期性藍(lán)籌，另一方面加倉(cāng)了醫(yī)藥、食品等低估值二線(xiàn)藍(lán)籌以及軍工、環(huán)保、傳媒、國(guó)企改革等領(lǐng)域的成長(zhǎng)股。但成長(zhǎng)股和題材股經(jīng)過(guò)大幅上漲，已經(jīng)兌現(xiàn)了大部分上升空間，將擇機(jī)逐步減持，鎖定收益，但將繼續(xù)持有估值合理、成長(zhǎng)性真實(shí)的優(yōu)質(zhì)上市公司。