“互聯(lián)網(wǎng)金融爆炸式增長，成為推動中國金融改革的新生力量，但一哄而上導(dǎo)致良莠不齊。今年1至7月，我國3031家P2P企業(yè)，經(jīng)營困難和跑路的895家，無法正常付現(xiàn)、失聯(lián)關(guān)門、卷款逃走的497家?！痹谶@個雙休日南京市政協(xié)和秦淮區(qū)舉行的兩場金融論壇上，專家列出的一組數(shù)據(jù)讓人警醒，推動互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展與規(guī)范整頓需雙管齊下，亟待通過法律、技術(shù)、風(fēng)控等多種手段制止其野蠻生長。

　　雖然P2P等領(lǐng)域經(jīng)營困難，但中國社科院經(jīng)濟(jì)研究所所長裴長洪認(rèn)為，我國多達(dá)6.18億網(wǎng)民的龐大基礎(chǔ)，以及傳統(tǒng)金融體制機(jī)制的障礙，互聯(lián)網(wǎng)金融總體上是以變革和創(chuàng)新的力量登上經(jīng)濟(jì)舞臺的?！盎ヂ?lián)網(wǎng)金融是‘互聯(lián)網(wǎng)+中國’的先行者。”裴長洪說，互聯(lián)網(wǎng)金融低成本、便捷化和解決信息不對稱的優(yōu)勢，推動市場資源合理配置、創(chuàng)新力量迸發(fā)，加速全產(chǎn)業(yè)鏈、全價值鏈的數(shù)字化、智能化?！跋鄬τ谇叭喂I(yè)革命，中國和發(fā)達(dá)國家在互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)上的技術(shù)、創(chuàng)新手段差距最小，我們是互聯(lián)網(wǎng)第一大國，極有希望在互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)上邁入全球第一方陣?！?/p>

　　在互聯(lián)網(wǎng)金融第三方支付、P2P、眾籌等5種模式中，第三方支付起步最早、發(fā)展最快，每年以30%—50%的速度增長，專家預(yù)測，到2016年，互聯(lián)網(wǎng)支付將達(dá)14.7萬億元，占全社會零售總額近一半。互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)是互聯(lián)網(wǎng)金融的創(chuàng)造者，在自己的“一畝三分地”里率先發(fā)展金融業(yè)務(wù)，但是“一畝三分”的面積畢竟太小，第三方支付中巨額資金沉淀和流轉(zhuǎn)，擴(kuò)張沖動強(qiáng)烈，阿里、騰訊、百度、蘇寧等紛紛涉足互聯(lián)網(wǎng)金融，推出各類理財、眾籌、網(wǎng)貸業(yè)務(wù)。由于互聯(lián)網(wǎng)用戶廣泛的群眾基礎(chǔ)，以及小微企業(yè)無抵押、無擔(dān)保、輕資產(chǎn)的特點，使得互聯(lián)網(wǎng)金融門檻極低的大量“小需求”很快被市場認(rèn)可。螞蟻金融服務(wù)集團(tuán)貸款給160多萬家中小企業(yè)，其貸款流程1分鐘申請、2分鐘批準(zhǔn)、3分鐘資金到賬，所有貸款是通過互聯(lián)網(wǎng)完成。中國人民銀行金融研究所所長姚余棟認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融推動了大眾創(chuàng)新、萬眾創(chuàng)業(yè)，促動了生產(chǎn)、服務(wù)單元創(chuàng)客化。

　　裴長洪認(rèn)為，螞蟻金融這樣的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)“揭竿而起”，很大原因是現(xiàn)行金融體系游離于實體經(jīng)濟(jì)、資金錯配，尤其漠視了中小微企業(yè)的融資需求?！按罅啃刨J資金給了政府平臺，流動性差，對實體融資產(chǎn)生擠出效應(yīng)；或是在金融機(jī)構(gòu)內(nèi)轉(zhuǎn)圈，產(chǎn)生虛擬價值增量。”裴長洪介紹說，雖然當(dāng)前一年期貸款基準(zhǔn)利率5.35%，可企業(yè)到手的貸款利率實際上超過10%，因為銀行給的是承兌匯票，貼現(xiàn)還要上浮幾個百分點?！澳壳拔鞣街饕l(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體貸款利率才百分之一點幾，我們卻要10%，實體經(jīng)濟(jì)怎么和人家競爭？”

　　瞅準(zhǔn)傳統(tǒng)金融體系的軟肋，互聯(lián)網(wǎng)金融強(qiáng)勢介入，很大程度上緩解了民間借貸和影子銀行的矛盾。2014年，余額寶一家規(guī)模就達(dá)5789億元。但與此同時，眾多資質(zhì)低、誠信差的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)加盟，違法亂紀(jì)、損害投資者權(quán)益現(xiàn)象屢見不鮮，損害了互聯(lián)網(wǎng)金融的聲譽(yù)，危及行業(yè)穩(wěn)健發(fā)展。

　　南京大學(xué)商學(xué)院副院長裴平認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融的“重災(zāi)區(qū)”在P2P和互聯(lián)網(wǎng)貨幣基金：一是平臺自融，拆分標(biāo)的。P2P是中介機(jī)構(gòu)，可不少企業(yè)不是為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)，而是自設(shè)標(biāo)的，違規(guī)借款，有的拆分標(biāo)的，資金、時間錯配，資金鏈斷裂“拔腿就跑”。二是打著眾籌、服務(wù)高新企業(yè)的旗號，自設(shè)資金池子，非法集資，高息詐騙洗錢。三是小額多貸，場外配資，“今年股市震蕩，與互聯(lián)網(wǎng)金融違規(guī)場外配資不無關(guān)系”。

　　“凡此種種，表面上是互聯(lián)網(wǎng)金融平臺監(jiān)管不到位造成的，實質(zhì)上是整個互聯(lián)網(wǎng)金融的生態(tài)系統(tǒng)、法律體系都還有待完善?！迸崞秸J(rèn)為，今年7月18日國家十部委出臺的《關(guān)于推進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的指導(dǎo)意見》，堪稱互聯(lián)網(wǎng)金融的《基本法》，銀監(jiān)、證券、保險等監(jiān)管部門責(zé)任明確，合力監(jiān)管，“誰家的孩子誰抱走”?；ヂ?lián)網(wǎng)平臺也要加強(qiáng)行業(yè)自律，認(rèn)識到互聯(lián)網(wǎng)金融目前還是由草根、碎片、普惠組成的長尾市場，雖然用戶多、潛力大，可多是銀行“嫌貧愛富”剩下的，資金少、文化程度低、抗風(fēng)險能力弱，要引導(dǎo)他們識別互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的資質(zhì)和風(fēng)險，理性存貸。此外，要高度重視大數(shù)據(jù)的存儲、分析和運用，為互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)“護(hù)航”。

　　裴平介紹，目前我省一些互聯(lián)網(wǎng)金融平臺才七八千個數(shù)據(jù)，業(yè)務(wù)量大的“人人貸”也就12萬個，而美國的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)有120萬個。數(shù)據(jù)少、維度小，就難以看出借貸企業(yè)的還款意愿和能力；反之，企業(yè)的經(jīng)營活動、盈利狀況盡在掌握中。螞蟻金融成功的重要因素，是放貸對象只給阿里巴巴平臺上的企業(yè)，因為這些企業(yè)的數(shù)據(jù)均已被掌握。