萊商銀行凈利潤腰斬：股東致歉 評級展望遭降負(fù)面

　　日前，中誠信國際將萊商銀行的評級展望由穩(wěn)定下調(diào)為負(fù)面。中誠信國際分析，萊商銀行的信用挑戰(zhàn)包括不良大幅上升、各項盈利指標(biāo)大幅下滑；資產(chǎn)規(guī)模較小，抵御風(fēng)險的基礎(chǔ)較弱等。

　　一則股東的公告也印證了這一點。4月29日，魯銀投資公告稱，其持股4.98%的萊商銀行，三年凈利潤未達(dá)盈利預(yù)測的51.93%，將需進(jìn)行業(yè)績補償，并為此公開致歉。

　　萊商銀行2015年年報顯示，截至2015年末，該行歸屬于母公司股東的凈利潤僅約為2.1億元，而2014年的數(shù)據(jù)約為4.87億元，凈利潤下滑超50%。截至2015年末，該行不良貸款余額約為10.43億元，較2014年初約增加6.00億元，不良率為2.72%，上升1.31個百分點。

　　分析認(rèn)為，凈息差持續(xù)縮窄，撥備費用迅速增長，凈利潤同比下降明顯，未來產(chǎn)能過剩行業(yè)風(fēng)險敞口和利率市場化不斷加快仍將對該行盈利產(chǎn)生較大壓力。異地經(jīng)營面臨的經(jīng)濟環(huán)境和信用特點差異對萊商銀行的風(fēng)險控制能力提出進(jìn)一步挑戰(zhàn)。不良的上升以及業(yè)務(wù)的拓展對資本消耗增加，資本補充壓力上升。

　　導(dǎo)致凈利潤腰斬的原因是什么？萊商銀行如何評價評級公司把該行的評級展望調(diào)整為負(fù)面？不良貸款的重頭主要來自于萊蕪市，接下來有哪些應(yīng)對風(fēng)險的措施？針對如上問題，中國經(jīng)濟網(wǎng)記者發(fā)郵件采訪萊商銀行辦公室，截至發(fā)稿，尚未收到回復(fù)。

　　萊商銀行2015年業(yè)績“難看” 股東致歉

　　據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟報道指出，總部位于山東的萊商銀行，2015年凈利潤2.1億元，比上年下滑56.87%。值得注意的是，這已是該行連續(xù)第二年業(yè)績下滑。此前的2014年，凈利潤同比下滑7.4%。

　　4月29日，魯銀投資公告稱，其持股4.98%的萊商銀行，三年凈利潤未達(dá)盈利預(yù)測的51.93%，將需進(jìn)行業(yè)績補償，并為此公開致歉。

　　公告顯示，2012年11月-12月至2015年度，萊商銀行實現(xiàn)的凈利潤分別為1.9億元、5.2億元、4.8億元和2.1億元。三年及一期整體僅完成業(yè)績承諾的 51.93%。因此，觸發(fā)業(yè)績補償條件。后續(xù)，魯銀投資將督促萊鋼集團按照 《業(yè)績補償協(xié)議》等約定及時履行補償責(zé)任。

　　魯銀投資介紹到，業(yè)績承諾未實現(xiàn)的主要原因有三個，一方面是受全國宏觀經(jīng)濟影響，銀行貸款需求下滑，放貸謹(jǐn)慎性上升，導(dǎo)致利息收入減少。其次，受央行連續(xù)降息及利率市場化進(jìn)程加快影響，銀行同業(yè)競爭加劇，侵蝕利潤空間。第三，加大貸款壞賬撥備力度，直接導(dǎo)致凈利潤下滑。

　　據(jù)悉，魯銀投資表示，針對公司參股子公司萊商銀行未能如期實現(xiàn)重大資產(chǎn)重組業(yè)績承諾中約定的凈利潤的情況，公司深感遺憾，在此鄭重向廣大投資者誠摯道歉，并提醒廣大投資者謹(jǐn)慎決策，注意投資風(fēng)險。后續(xù)，公司將督促萊鋼集團按照《業(yè)績補償協(xié)議》等約定及時履行補償責(zé)任。2016年，將積極加強對于萊商銀行的關(guān)注和管理，力爭以更好的業(yè)績回報全體股東。

　　此外，年報顯示，萊商銀行2016年工作目標(biāo)為，確保資本充足率達(dá)到監(jiān)管要求；年末資產(chǎn)總額達(dá)到786 億元，較年初增加143 億元；存款總額達(dá)到500 億元，較年初增加74.5億元，存款偏離度符合監(jiān)管要求；貸款總額達(dá)到370 億元，較年初增加52 億元；實現(xiàn)撥備前利潤（稅前）12.5 億元，成本收入比控制在40%以內(nèi)，中間業(yè)務(wù)收入占比8%以上；不良貸款率不超過2.78%，貸款損失準(zhǔn)備充足率在150%以上，撥貸比達(dá)到2.5%以上；實現(xiàn)安全營運全年無道德案件和重大責(zé)任案件發(fā)生。

　　萊商銀行評級展望被調(diào)為負(fù)面 萊蕪本地不良率高達(dá)7.39%

　　5月11日，中誠信國際稱，決定維持萊商銀行AA-的主體信用等級，評級展望由穩(wěn)定調(diào)整為負(fù)面；同時維持2013年及2015年金融債券AA-的債項信用等級。

　　中誠信國際表示，該等級是基于對宏觀經(jīng)濟和行業(yè)環(huán)境、萊商銀行自身財務(wù)實力的綜合評估之上確定的。評級同時反映了萊商銀行面臨的諸多挑戰(zhàn)，包括經(jīng)濟下行壓力下不良大幅上升、撥備覆蓋率已低于監(jiān)管水平、盈利水平大幅下滑、資本充足性下降、產(chǎn)品研發(fā)和創(chuàng)新能力不足、品牌知名度較低、異地業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和存款結(jié)構(gòu)有待改善以及跨區(qū)域經(jīng)營帶來管理和人才等方面的挑戰(zhàn)等。

　　另據(jù)中國經(jīng)營報稱，萊商銀行不良貸款的重頭主要來自于萊蕪市。中誠信國際在評級報告中指出，萊蕪地區(qū)以鋼鐵行業(yè)為主，受地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展持續(xù)下行、鋼鐵產(chǎn)能過剩的影響，萊蕪市鋼材市場面臨的壓力日趨加大，鋼貿(mào)企業(yè)經(jīng)營壓力上升；同時，紡織、造紙、采礦以及煤炭等非鋼行業(yè)也出現(xiàn)大額不良，給萊商銀行的資產(chǎn)質(zhì)量造成壓力。

　　中誠信國際在對萊商銀行的跟蹤評級報告中指出，截至2015年末，萊商銀行在萊蕪本地不良率為7.39%，異地不良率僅為0.68%。

　　面對萊蕪地區(qū)的高風(fēng)險，萊商銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者：“萊商銀行是‘萊蕪人自己的銀行’，對地區(qū)市場經(jīng)濟有責(zé)任擔(dān)當(dāng)?！痹撓嚓P(guān)負(fù)責(zé)人解釋道，從2008年開始，實體經(jīng)濟風(fēng)險逐漸暴露，有很多后進(jìn)入萊蕪的銀行陸續(xù)從萊蕪撤出。在撤出的同時，此前與這些銀行有貸款業(yè)務(wù)的萊蕪本土企業(yè)亦面臨被抽貸的窘境。為防止這些企業(yè)資金鏈斷裂，給萊蕪地區(qū)帶來更大的經(jīng)濟壓力，萊商銀行就承接了這些企業(yè)的貸款，也接下了這些企業(yè)的風(fēng)險。

　　 山東城商行瑯琊榜：萊商銀行墊底

　　據(jù)魯網(wǎng)報道，截至5月26日，山東省14家城商行有11家公開披露了2015年年度報告，德州銀行、煙臺銀行、棗莊銀行三家暫未披露。魯網(wǎng)財經(jīng)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，山東省11家城商行去年實現(xiàn)營業(yè)收入315.90億元，凈利潤88.71億元。然而，如果細(xì)化到各家銀行，上述指標(biāo)參差不齊，差距懸殊。

　　在凈利潤指標(biāo)中，青島銀行去年凈賺18.14億元，成為當(dāng)之無愧的“凈利王”。緊隨其后的是威海商業(yè)銀行，凈利潤為15.80億元。齊魯銀行則以11.87億元的成績位居第三。凈利潤總額排在后三位的為濟寧銀行、泰安銀行和萊商銀行，分別為4.25億元、3.7億元和2.04億元。凈利潤同比增長最快的為威海商業(yè)銀行，同比增長26.13%，增速最慢的為萊商銀行，同比下降57.93%。

　　據(jù)悉，萊商銀行的前身為萊蕪市城市信用社，于2005年7月改制為股份制商業(yè)銀行。在萊蕪、菏澤、徐州、濟南、泰安、臨沂、濟寧、聊城設(shè)有分支行。目前萊商銀行在職員工人數(shù)為1885 人，員工中大學(xué)以上學(xué)歷1797人，占比95.33%。

　　中國經(jīng)濟網(wǎng)記者梳理發(fā)現(xiàn)，截至2015年末，前十大股東分別為：上海浦東發(fā)展銀行股份有限公司、萊蕪鋼鐵集團有限公司、萊蕪京華制管有限公司、新汶礦業(yè)集團有限責(zé)任公司、山東泰山鋼鐵集團有限公司、熊貓金控股份有限公司、魯銀投資集團股份有限公司、山東萊蕪創(chuàng)藝裝飾集團有限公司、萊蕪市九羊福利鐵廠、山東泰澤實業(yè)股份有限公司。持股比例分別為：18.00%、15.31%、8.83%、6.50%、6.50%、5.00%、4.98%、3.00%、3.00%、3.00%。