全國(guó)銀行業(yè)理財(cái)信息登記系統(tǒng)第三期擬明年初上線

　　銀行掀14萬億理財(cái)數(shù)據(jù)整合潮

　　為“去通道”、展開直接投資做基礎(chǔ)設(shè)施鋪墊

　　□記者 蔡穎 北京報(bào)道

　　日前，銀監(jiān)會(huì)要求商業(yè)銀行盡快上線第三期全國(guó)銀行業(yè)理財(cái)信息登記系統(tǒng)，并對(duì)理財(cái)產(chǎn)品數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)和報(bào)送提出了更細(xì)的要求。《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者從多家商業(yè)銀行獲悉，原本按照監(jiān)管層的規(guī)劃，第三期登記系統(tǒng)項(xiàng)目在11月底就要上線投產(chǎn)，但由于數(shù)據(jù)收集工作較為復(fù)雜，涉及部門間協(xié)調(diào)以及分支行數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)問題，因此，大部分銀行目前都在緊鑼密鼓籌備中，普遍預(yù)計(jì)最早明年二季度上線。

　　據(jù)了解，全國(guó)銀行業(yè)理財(cái)信息登記系統(tǒng)是銀監(jiān)會(huì)、國(guó)債公司開發(fā)的銀行理財(cái)產(chǎn)品監(jiān)管審核和信息統(tǒng)計(jì)系統(tǒng)。去年7月，全國(guó)銀行業(yè)理財(cái)信息登記系統(tǒng)第一期上線運(yùn)營(yíng)，今年4月又上線了二期版本。一位國(guó)有大行資金市場(chǎng)部人士說，“前兩期主要包含理財(cái)產(chǎn)品事前監(jiān)管報(bào)告審批以及理財(cái)產(chǎn)品的銷售、交易、持倉資產(chǎn)、收費(fèi)信息登記等功能。而第三期版本新增了107個(gè)要素，資產(chǎn)負(fù)債登記分類更加細(xì)化，并且新增了資管計(jì)劃類資產(chǎn)底層持倉登記要素報(bào)送要求，新增了月度統(tǒng)計(jì)表報(bào)送。這也涉及銀行內(nèi)部科技部、個(gè)金部、結(jié)算部、運(yùn)營(yíng)部等多個(gè)部門的協(xié)調(diào)?！?/p>

　　銀監(jiān)會(huì)主席尚福林在2015年全國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理工作會(huì)議上表示，目前，各主要商業(yè)銀行均已建立同業(yè)業(yè)務(wù)專營(yíng)部門，453家銀行建立了理財(cái)業(yè)務(wù)事業(yè)部，2015年還要提速金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，包括產(chǎn)品登記系統(tǒng)，重點(diǎn)探索信托產(chǎn)品、理財(cái)產(chǎn)品、金融租賃產(chǎn)品登記等系統(tǒng)建設(shè)。

　　從理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模來看，截至2014年6月末，全國(guó)有498家銀行發(fā)行并登記了理財(cái)產(chǎn)品，總規(guī)模12.65萬億元。

　　一位接近銀監(jiān)會(huì)的知情人士透露，“今年理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量較去年有所增加，但下半年增量放緩，產(chǎn)品的中長(zhǎng)期趨勢(shì)明顯，全年來看理財(cái)產(chǎn)品余額可能為14萬億元左右。”

　　去年3月份銀監(jiān)會(huì)下發(fā)的8號(hào)文(即《關(guān)于規(guī)范商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)投資運(yùn)作有關(guān)問題的通知》)，指出“應(yīng)實(shí)現(xiàn)每個(gè)理財(cái)產(chǎn)品與所投資資產(chǎn)(標(biāo)的物)的對(duì)應(yīng)，做到每個(gè)產(chǎn)品單獨(dú)管理、建賬和核算”；今年7月份下發(fā)的35號(hào)文(即《關(guān)于完善銀行理財(cái)業(yè)務(wù)組織管理體系有關(guān)事項(xiàng)的通知》)，強(qiáng)調(diào)落實(shí)理財(cái)事業(yè)部改革；今年12月份對(duì)24家銀行下發(fā)《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法(征求意見稿)》。對(duì)于出臺(tái)的這一系列文件，業(yè)內(nèi)分析人士普遍認(rèn)為，獨(dú)立建賬、核算，除了化解系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)外，更是為了打通銀行理財(cái)直接投資實(shí)體項(xiàng)目，為去通道、實(shí)現(xiàn)獨(dú)立的資金管理做金融基礎(chǔ)設(shè)施方面的鋪墊。

　　上海銀監(jiān)局方面指出，按照銀監(jiān)會(huì)對(duì)銀行理財(cái)事業(yè)部制改革的要求，銀行主要采取了四種改革模式，一是總行設(shè)立資產(chǎn)管理部(一級(jí)部)，不在分行設(shè)立分部，主要包括轄內(nèi)股份制銀行和上海銀行。如上海銀行已經(jīng)成立資產(chǎn)管理部，計(jì)劃設(shè)置6個(gè)前臺(tái)部門，1個(gè)中臺(tái)部門和1個(gè)后臺(tái)部門，成為全行的利潤(rùn)中心，在分行不設(shè)立分部，分行僅承擔(dān)營(yíng)銷職能；二是總行設(shè)立資產(chǎn)管理部(一級(jí)部)，分行設(shè)立分部，采取這種模式的是轄內(nèi)所有國(guó)有銀行。如，工商銀行總行已經(jīng)成立資產(chǎn)管理部，分行金融市場(chǎng)部負(fù)責(zé)上海地區(qū)的個(gè)性化理財(cái)產(chǎn)品的具體管理。中國(guó)銀行總行已成立了理財(cái)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)部，牽頭負(fù)責(zé)全行的理財(cái)業(yè)務(wù)，并由總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部集中管理理財(cái)業(yè)務(wù)(包括自營(yíng)業(yè)務(wù)和代銷業(yè)務(wù))信用風(fēng)險(xiǎn)、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)等。分行層面設(shè)立統(tǒng)一的“理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)審委員會(huì)”，并由分行資金業(yè)務(wù)部作為牽頭部門。三是總行設(shè)立資產(chǎn)管理部(二級(jí)部)，該模式的代表是上海農(nóng)商行。上海農(nóng)商行由于理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)模較小，在金融市場(chǎng)部下設(shè)資產(chǎn)管理二級(jí)部統(tǒng)一管理理財(cái)業(yè)務(wù)。代銷業(yè)務(wù)由零售負(fù)責(zé)。四是總行設(shè)立理財(cái)業(yè)務(wù)協(xié)調(diào)委員會(huì)，轄內(nèi)外資銀行主要采取這一模式。

　　一位股份制商業(yè)銀行資產(chǎn)管理部人士認(rèn)為，“監(jiān)管層的各項(xiàng)規(guī)定都是在搭建理財(cái)業(yè)務(wù)和信貸業(yè)務(wù)，以及理財(cái)業(yè)務(wù)之間的‘防火墻’，理財(cái)產(chǎn)品之間不得相互交易、不得相互調(diào)節(jié)收益，這使得資金池期限錯(cuò)配被遏制，以后產(chǎn)品長(zhǎng)期化將是趨勢(shì)，并且會(huì)逐步往資管方向轉(zhuǎn)變，形成類基金產(chǎn)品。銀行成立理財(cái)事業(yè)部之后，對(duì)未來理財(cái)直接投資項(xiàng)目能起到一些積極推動(dòng)作用?！?/p>

　　根據(jù)監(jiān)管層的思路，未來允許商業(yè)銀行以理財(cái)產(chǎn)品的名義獨(dú)立開立資金賬戶和證券賬戶等相關(guān)賬戶，理財(cái)資金可以通過給企業(yè)股權(quán)融資服務(wù)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)，但這也意味著對(duì)產(chǎn)品的流動(dòng)性管理要求將更高?！翱紤]到債權(quán)直接融資工具，以及銀行資產(chǎn)管理計(jì)劃將面臨二級(jí)市場(chǎng)交易、理財(cái)產(chǎn)品法律主體地位等各種挑戰(zhàn)，理財(cái)直接投資仍需要進(jìn)一步探索?！眹?guó)泰君安證券固定收益分析師徐寒飛認(rèn)為。