在時□28個月之后，21日晚間中國人民銀行決定，自2014年11月22日起下調金融機構人民幣貸款和存款基準利率。金融機構一年期貸款基準利率下調0.4個百分點至5.6%；一年期存款基準利率下調0.25個百分點至2.75%。與此同時，結合推進利率市場化改革，將金融機構存款利率浮動區(qū)間的上限由存款基準利率的1.1倍擴大為1.2倍；其他各檔次貸款和存款基準利率相應調整，并對基準利率期限檔次作適當簡并。經濟導報記者采訪發(fā)現(xiàn)，齊魯銀行、青島銀行等山東本土商業(yè)銀行迅速做出反應，將存款利率一浮到頂。而國有行上浮力度則明顯較弱，上浮僅10%左右。

　　“差別化的利率是利率市場化的重要組成部分，體現(xiàn)了市場占有率和抗風險能力等多重因素的博弈?！鄙綎|財經大學當代金融研究所所長陳華認為，本次降息透露出我國貨幣政策走向寬松的重要信號，也將直接降低企業(yè)的融資成本和融資難度。多家銀行利率一浮到頂央行宣布下調金融機構人民幣貸款和存款基準利率消息一出，立即引起市場關注。導報記者注意到，時□不到一個小時，山東本土商業(yè)銀行青島銀行第一時間做出回應：存款利率一浮到頂，上限調整至1.2倍，成為山東青島第一家宣布存款利率上浮的商業(yè)銀行。很快，導報記者獲悉齊魯銀行也宣布，儲蓄存款全部執(zhí)行上浮20%。此外，萊商銀行、威海市商業(yè)銀行、恒豐銀行等銀行也迅速作出儲蓄存款利率全部上浮20%的舉措。相比之下，國有銀行存款利率的上浮力度明顯較弱。國有銀行中，工、中、建、交四大銀行的一年期存款利率調整為3%；農業(yè)銀行存款利率最高，其一年期存款利率為3.25%。業(yè)內人士表示，“商業(yè)銀行利率一浮到頂?shù)淖龇ㄖ饕菫榱宋沾婵睿辛Φ負屨际袌?。反之，國有銀行對資金的需求一直比較平穩(wěn)，其資金來源渠道也更為廣泛，對上浮利率的熱情也就不會太高?！?

　　22日導報記者采訪發(fā)現(xiàn)，中信銀行、北京銀行、浙商銀行等銀行機構的濟南分行，一年期存款利率為3.3%；招商銀行、光大銀行一年期存款利率為3%；興業(yè)銀行、天津銀行一年期存款利率為3.025%，上浮幅度顯現(xiàn)出強弱差別。值得注意的是，從山東本土商業(yè)銀行范圍來看，亦有銀行仍未作出利率調整。23日，導報記者在濰坊銀行官方網(wǎng)站查詢發(fā)現(xiàn)，或許是反映遲緩，或者網(wǎng)頁更新問題，其依然執(zhí)行自2012年7月6日央行下調利率以來的政策。三個月、半年、一年、三年期的執(zhí)行利率分別2.86%、3.08%、3.3%、4.675%。不可忽視的是，按照央行下調后的基準利率，以及20%的上浮上限來計算，濰坊銀行三個月、半年期存款利率均已超過央行的上浮限制。

　　業(yè)內人士指出，雖然存款利率上限終會隨著利率市場化進程而取消，但目前央行界定的存款利率浮動上限是法定要求，是根據(jù)當前金融市場的現(xiàn)狀而制定的硬性規(guī)定，銀行無論出于什么原因而違規(guī)，都有悖金融市場安全，觸犯金融市場監(jiān)管紅線。對此，導報記者多次試圖致電濰坊銀行核實，但其官方網(wǎng)站顯示的總行營業(yè)部電話始終未獲接通。為利率市場化鋪墊工行22日公布的最新存款利率表顯示，活期存款利率0.35%，等同于基準利率。三個月定存、半年定存執(zhí)行利率為2.6%、2.8%，為基準利率上浮1.1倍左右；兩年期定存執(zhí)行利率為3.5%，為基準利率的1.04倍；三年期定存的執(zhí)行利率為4%，等于基準利率。一年期定存的執(zhí)行利率來看，工行執(zhí)行3%的標準，是基準利率2.75%的1.09倍。

　　導報記者了解到，農業(yè)銀行、中國銀行、建設銀行等國有行公布的活期、定期以及通知存款的執(zhí)行利率是一模一樣的。不難發(fā)現(xiàn)，在存款利率市場化改革再進一步的背景下，存款執(zhí)行利率正式進入比價時代。簡單計算可得，在國有銀行和商業(yè)銀行的存款利率差別下，存1萬元1年的定期，銀行間的利息差距最大達到30元?！安顒e化的利率是利率市場化的重要組成部分，相較于國有大行，商業(yè)銀行抗風險能力相對顯弱，在吸引市場存款的措施和力度上自然要強于國有大行才能獲得市場認可?！标惾A表示?！把胄星捌谝恢笔褂脭?shù)量型工具調整貨幣政策，比如定向降低部分銀行的存款準備金率，以增加貨幣市場的流動性，這次使用了更直接的價格工具，降息的影響遠遠大于降低存款準備金率?！标惾A認為，降息不僅僅是降低企業(yè)的融資成本，因為市場資金面會走向寬松，融資難度也會相應降低。央行此次采取的是不對稱降息，即存款利率降的少，貸款利率降的多，商業(yè)銀行的利潤來源主要是存貸款的息差，如此不對稱降息，自然會減少息差，降低銀行利潤空間。陳華認為，在近幾次的貨幣政策調整中，央行的意圖很明顯：為利率市場化改革做鋪墊?！把胄袝r□兩年多再次降息釋放了一個明確的信號，即我國的貨幣政策走向寬松?！?