政策支持科技與金融“雙向奔赴”

　　加快推進(jìn)重點(diǎn)地區(qū)率先構(gòu)建適應(yīng)科技創(chuàng)新的科技金融體制，成為當(dāng)前愈發(fā)迫切的命題。

　　近日，中國(guó)人民銀行、科技部聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于做好重點(diǎn)地區(qū)科技金融服務(wù)的通知》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》)，指導(dǎo)和推動(dòng)北京、長(zhǎng)三角、粵港澳大灣區(qū)等科技要素密集地區(qū)做好科技金融服務(wù)。

　　“實(shí)現(xiàn)高水平科技自立自強(qiáng)需要金融的強(qiáng)有力支持?！睒I(yè)內(nèi)專(zhuān)家在接受《金融時(shí)報(bào)》記者采訪時(shí)表示，當(dāng)前，科技革命與大國(guó)博弈相互交織，現(xiàn)代科技創(chuàng)新以企業(yè)為主體，與產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新深度融合，投資周期長(zhǎng)、資金需求量大、風(fēng)險(xiǎn)和不確定程度高。金融天然以企業(yè)和產(chǎn)業(yè)為服務(wù)對(duì)象，能發(fā)揮多重作用支持科技創(chuàng)新。提升科技創(chuàng)新投入規(guī)模和效能，支撐打贏關(guān)鍵核心技術(shù)攻堅(jiān)戰(zhàn)，為戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和未來(lái)產(chǎn)業(yè)培育發(fā)展、傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)技術(shù)改造提供資金支持。

　　完善全方位、多層次的科技金融服務(wù)體系

　　長(zhǎng)期以來(lái)，科技金融一直被視為發(fā)力的重點(diǎn)。2022年，中國(guó)人民銀行設(shè)立科技創(chuàng)新再貸款、設(shè)備更新改造專(zhuān)項(xiàng)再貸款兩項(xiàng)結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)高新技術(shù)企業(yè)、重點(diǎn)領(lǐng)域技術(shù)改造項(xiàng)目的融資支持，帶動(dòng)銀行發(fā)放相關(guān)貸款近2萬(wàn)億元；2024年，在總結(jié)兩項(xiàng)工具經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上進(jìn)行改革完善，設(shè)立5000億元科技創(chuàng)新和技術(shù)改造再貸款，深度融合“創(chuàng)新積分制”和產(chǎn)業(yè)政策標(biāo)準(zhǔn)，引導(dǎo)金融資源更加精準(zhǔn)支持初創(chuàng)期、成長(zhǎng)期科技型中小企業(yè)發(fā)展以及重點(diǎn)領(lǐng)域數(shù)字化、智能化、綠色化改造。

　　在政策的引導(dǎo)下，金融機(jī)構(gòu)和金融市場(chǎng)對(duì)科技創(chuàng)新的支持力度明顯增強(qiáng)?？萍夹推髽I(yè)貸款持續(xù)增量、擴(kuò)面。過(guò)去5年，高技術(shù)制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款余額保持年均30%以上的增速；科技型中小企業(yè)獲貸率從14%提升至47%。根據(jù)《金融時(shí)報(bào)》記者從中國(guó)人民銀行獲得的最新數(shù)據(jù)截至2024年9月末，全國(guó)高技術(shù)制造業(yè)中長(zhǎng)期貸款余額同比增長(zhǎng)12.0%，專(zhuān)精特新企業(yè)貸款同比增長(zhǎng)13.5%，均快于全部貸款增速。

　　此外，科創(chuàng)類(lèi)債券建立注冊(cè)發(fā)行綠色通道，發(fā)行規(guī)模持續(xù)提升，科創(chuàng)票據(jù)累計(jì)發(fā)行超過(guò)8000億元；服務(wù)科技創(chuàng)新的股權(quán)融資市場(chǎng)快速發(fā)展，超過(guò)1700家專(zhuān)精特新企業(yè)在A股上市，創(chuàng)業(yè)投資基金管理規(guī)模達(dá)3萬(wàn)億元。

　　本次《通知》再次強(qiáng)調(diào)多元化接力式金融服務(wù)。具體來(lái)看，要求主要有七個(gè)方面，其中“整合各類(lèi)政策資源支持科技金融發(fā)展，完善企業(yè)科創(chuàng)屬性評(píng)價(jià)、投融資對(duì)接、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)補(bǔ)償?shù)葯C(jī)制”被列為第一條，還提及了包括貸款投放、科技型企業(yè)債券、外部直投等多種投融資方式，為科技型企業(yè)提供多元化接力式金融服務(wù)。

　　“可以看到，《通知》致力于推動(dòng)重點(diǎn)地區(qū)完善包括銀行信貸、債券市場(chǎng)、股票市場(chǎng)、創(chuàng)業(yè)投資、保險(xiǎn)和融資擔(dān)保等在內(nèi)，全方位、多層次的科創(chuàng)金融服務(wù)體系?！敝袊?guó)銀行上海市分行長(zhǎng)三角金融研究院研究員武鵬對(duì)《金融時(shí)報(bào)》記者表示，科技創(chuàng)新復(fù)雜多元，科技型企業(yè)全生命周期各個(gè)階段的金融需求差異較大，需要提供有針對(duì)性的金融支持。

　　與“新”共舞 金融業(yè)順應(yīng)高質(zhì)量發(fā)展趨勢(shì)

　　從另一個(gè)角度看，加大力度支持科技創(chuàng)新，也是金融自身實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的必然選擇。

　　中央金融工作會(huì)議將科技金融列為金融五篇大文章之首，這也是我國(guó)發(fā)展的基本國(guó)情要求的。“當(dāng)前，我國(guó)加快經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的比重迅速提升?！睒I(yè)內(nèi)專(zhuān)家表示，金融體系必須順應(yīng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的戰(zhàn)略需要、階段特征和結(jié)構(gòu)特點(diǎn)，把支持科技創(chuàng)新作為優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)的重要方向，從滿足時(shí)代需要中實(shí)現(xiàn)自身發(fā)展。

　　“《通知》聚焦科技創(chuàng)新的重點(diǎn)領(lǐng)域和金融服務(wù)的短板弱項(xiàng)，深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。”武鵬表示，做好科技金融大文章，正是深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的必然要求，亟待完善各類(lèi)金融機(jī)構(gòu)定位，強(qiáng)化市場(chǎng)規(guī)則，打造現(xiàn)代金融機(jī)構(gòu)和市場(chǎng)體系，為科技型企業(yè)提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。

　　“客觀來(lái)看，科創(chuàng)領(lǐng)域是當(dāng)前金融服務(wù)的薄弱環(huán)節(jié)，金融服務(wù)適配性、定價(jià)效率、覆蓋面等方面的短板突出?！睒I(yè)內(nèi)人士表示，因此，哪家金融機(jī)構(gòu)能抓住科技金融的發(fā)展窗口期，哪家機(jī)構(gòu)就有可能獲得更大的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)和長(zhǎng)久的發(fā)展勢(shì)能。

　　搭臺(tái)同行 融資融智齊進(jìn)

　　當(dāng)前，銀行業(yè)在支持科技創(chuàng)新方面的重要作用不容小覷。對(duì)《通知》中的諸多要求，銀行業(yè)必須積極實(shí)踐。

　　“商業(yè)銀行要落實(shí)《通知》相關(guān)要求，強(qiáng)化頂層設(shè)計(jì)?！蔽澌i表示，要加大對(duì)重點(diǎn)地區(qū)的考核引導(dǎo)、政策授權(quán)、資源保障，強(qiáng)化科技金融專(zhuān)業(yè)能力建設(shè)，通過(guò)專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)、專(zhuān)業(yè)團(tuán)隊(duì)、專(zhuān)屬產(chǎn)品等，加快產(chǎn)品和服務(wù)模式創(chuàng)新，提升科技金融服務(wù)質(zhì)效。

　　這不僅包括用好用足科技創(chuàng)新和技術(shù)改造再貸款等結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具，擴(kuò)大轄區(qū)科技型企業(yè)貸款投放，還涉及聚焦“貸款+外部直投”、并購(gòu)貸款等新模式的探索、多元化投融資模式的有機(jī)結(jié)合。

　　據(jù)《金融時(shí)報(bào)》記者了解，構(gòu)建科技金融生態(tài)圈，已經(jīng)成為不少銀行對(duì)企業(yè)服務(wù)的新標(biāo)配。例如，工商銀行借助合作基金在滬為200余家被投企業(yè)提供表內(nèi)外融資、賬戶管理、跨境金融、個(gè)人金融等一系列服務(wù)，累計(jì)授信數(shù)十億元，支持上市企業(yè)以及擬上市企業(yè)超60家。杭州銀行為合作企業(yè)推薦科技金融生態(tài)圈伙伴美年健康產(chǎn)業(yè)資本，幫助企業(yè)快速順利地完成了新一輪股權(quán)融資，此外，該行還為企業(yè)獲得低成本貼息貸款、申報(bào)國(guó)家高新技術(shù)企業(yè)提供相關(guān)指導(dǎo)。

　　“發(fā)展到一定階段，科創(chuàng)企業(yè)需要的不僅僅是資金還有資源?！币晃汇y行一線工作人員告訴記者，“做科技金融就像種樹(shù)，總有一天會(huì)收獲一片森林?！蓖瑫r(shí)，該行將繼續(xù)全力打造科創(chuàng)生態(tài)圈，通過(guò)與政府部門(mén)、科研院所、核心企業(yè)、孵化器及園區(qū)等平臺(tái)合作，擴(kuò)展科創(chuàng)“伙伴庫(kù)”，整合科創(chuàng)產(chǎn)業(yè)信息、服務(wù)、資金等關(guān)鍵要素，為企業(yè)提供全生命周期的支持和服務(wù)。