金融監(jiān)管總局法規(guī)司：完善資本監(jiān)管制度 助力全面加強(qiáng)金融監(jiān)管

　　來(lái)源：金融監(jiān)管總局法規(guī)司

　　2023年中央金融工作會(huì)議對(duì)當(dāng)前和今后一個(gè)時(shí)期的金融工作作出了全面部署。習(xí)近平總書(shū)記的重要講話，科學(xué)回答了金融事業(yè)發(fā)展的一系列重大理論和實(shí)踐問(wèn)題，為新時(shí)代新征程推動(dòng)金融高質(zhì)量發(fā)展提供了根本遵循和行動(dòng)指南。會(huì)議強(qiáng)調(diào)，要全面加強(qiáng)金融監(jiān)管，有效防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)，切實(shí)提高金融監(jiān)管有效性。為貫徹落實(shí)中央金融工作會(huì)議精神，全面加強(qiáng)金融監(jiān)管，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布《商業(yè)銀行資本管理辦法》(以下簡(jiǎn)稱《資本辦法》)，進(jìn)一步完善商業(yè)銀行資本監(jiān)管規(guī)則，推動(dòng)銀行強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理水平，提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效。

　　一、完善資本制度，構(gòu)建銀行業(yè)資本監(jiān)管體系

　　《資本辦法》立足于我國(guó)銀行業(yè)實(shí)際情況，構(gòu)建差異化資本監(jiān)管體系，全面修訂第一支柱“最低資本要求”下的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量規(guī)則，完善調(diào)整第二支柱“監(jiān)督檢查”的相關(guān)內(nèi)容，有效提升第三支柱“信息披露”的標(biāo)準(zhǔn)和要求。

　　一是構(gòu)建差異化資本監(jiān)管體系,使資本監(jiān)管與銀行資產(chǎn)規(guī)模和業(yè)務(wù)復(fù)雜程度相匹配，降低中小銀行合規(guī)成本?！顿Y本辦法》構(gòu)建了差異化資本監(jiān)管體系，按照銀行的業(yè)務(wù)規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)差異，劃分為三個(gè)檔次，匹配不同的資本監(jiān)管方案。其中，規(guī)模較大或跨境業(yè)務(wù)較多的銀行，劃為第一檔，對(duì)標(biāo)資本監(jiān)管?chē)?guó)際規(guī)則；資產(chǎn)規(guī)模和跨境業(yè)務(wù)規(guī)模相對(duì)較小的銀行納入第二檔，實(shí)施相對(duì)簡(jiǎn)化的監(jiān)管規(guī)則；第三檔主要是規(guī)模更小且無(wú)跨境業(yè)務(wù)的銀行，進(jìn)一步簡(jiǎn)化資本計(jì)量要求，引導(dǎo)其聚焦縣域和小微金融服務(wù)。

　　二是全面修訂風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量規(guī)則,包括信用風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重法和內(nèi)部評(píng)級(jí)法、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部模型法以及操作風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)法。信用風(fēng)險(xiǎn)方面，權(quán)重法優(yōu)化風(fēng)險(xiǎn)暴露分類(lèi)標(biāo)準(zhǔn)，增加風(fēng)險(xiǎn)驅(qū)動(dòng)因子，細(xì)化風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重；限制內(nèi)部評(píng)級(jí)法使用范圍，校準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)參數(shù)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)方面，新標(biāo)準(zhǔn)法通過(guò)確定風(fēng)險(xiǎn)因子和敏感度指標(biāo)計(jì)算資本要求；重構(gòu)內(nèi)部模型法，采用預(yù)期尾部損失(ES)方法替代風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值(VaR)方法。操作風(fēng)險(xiǎn)方面，新標(biāo)準(zhǔn)法以業(yè)務(wù)指標(biāo)為基礎(chǔ)，引入內(nèi)部損失乘數(shù)作為資本要求的調(diào)整因子?？傮w上，增強(qiáng)標(biāo)準(zhǔn)法與高級(jí)方法的邏輯一致性，提高計(jì)量敏感性。同時(shí)，限制內(nèi)部模型的使用，完善內(nèi)部模型，降低內(nèi)部模型的套利空間。

　　三是要求銀行制定有效的政策、流程、制度和措施，及時(shí)、充分地掌握客戶風(fēng)險(xiǎn)變化，確保風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的適用性和審慎性。《資本辦法》重視計(jì)量和管理“兩手硬”，強(qiáng)調(diào)制度審慎、管理有效是準(zhǔn)確風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量的前提，為銀行夯實(shí)經(jīng)營(yíng)管理基礎(chǔ)、提升管理精細(xì)化水平提供正向激勵(lì)。

　　四是強(qiáng)化監(jiān)督檢查，優(yōu)化壓力測(cè)試的應(yīng)用，進(jìn)一步提升監(jiān)管有效性。一方面，參照國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)，完善監(jiān)督檢查內(nèi)容。設(shè)置72.5%的風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)永久底線，替換原并行期資本底線安排；完善信用、市場(chǎng)和操作風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估要求,將國(guó)別、信息科技、氣候等風(fēng)險(xiǎn)納入其他風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估范圍。另一方面，銜接國(guó)內(nèi)現(xiàn)行監(jiān)管制度，促進(jìn)政策落實(shí)。完善銀行賬簿利率、流動(dòng)性、聲譽(yù)等風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)；強(qiáng)調(diào)全面風(fēng)險(xiǎn)管理，將大額風(fēng)險(xiǎn)暴露納入集中度風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估范圍，明確要求運(yùn)用壓力測(cè)試工具，開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)管理，確定資本加點(diǎn)要求。

　　五是提高信息披露標(biāo)準(zhǔn),強(qiáng)化相關(guān)定性和定量信息披露，增強(qiáng)市場(chǎng)的外部約束。遵照匹配性原則，建立覆蓋各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)信息的差異化信息披露體系，引入了標(biāo)準(zhǔn)化的信息披露表格，要求商業(yè)銀行按照規(guī)定的披露格式、內(nèi)容、頻率、方式和質(zhì)量控制等進(jìn)行披露?！顿Y本辦法》顯著提高了信息披露的數(shù)據(jù)顆粒度要求，切實(shí)提升了風(fēng)險(xiǎn)信息透明度和市場(chǎng)約束力。

　　二、堅(jiān)持風(fēng)險(xiǎn)為本，促進(jìn)銀行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展

　　《資本辦法》的發(fā)布實(shí)施是貫徹落實(shí)中央金融工作會(huì)議精神，以及黨中央關(guān)于加強(qiáng)和完善現(xiàn)代金融監(jiān)管決策部署的重要舉措，有利于促進(jìn)銀行統(tǒng)籌好當(dāng)前和長(zhǎng)遠(yuǎn)、穩(wěn)增長(zhǎng)和防風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系，引導(dǎo)銀行業(yè)更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

　　一是有助于提升銀行業(yè)資本監(jiān)管的有效性。資本是銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的基石，實(shí)施資本監(jiān)管，為我國(guó)銀行業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)健運(yùn)行和可持續(xù)發(fā)展提供了堅(jiān)實(shí)保障。重視資本監(jiān)管，牢固樹(shù)立“資本約束”意識(shí)，可促進(jìn)商業(yè)銀行不斷夯實(shí)資本充足水平，實(shí)現(xiàn)資本數(shù)量和質(zhì)量的雙提升。構(gòu)建行之有效、強(qiáng)健的資本監(jiān)管體系，可從根本上提升銀行體系風(fēng)險(xiǎn)抵御能力。

　　從我國(guó)銀行業(yè)發(fā)展來(lái)看，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，人民對(duì)金融服務(wù)需求的不斷提升，銀行業(yè)務(wù)不斷創(chuàng)新，復(fù)雜程度也相應(yīng)提升，需要更加精細(xì)化的風(fēng)險(xiǎn)管理方法和先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量手段。因此我們充分借鑒國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)，結(jié)合我國(guó)國(guó)情，對(duì)《資本辦法》進(jìn)行了全面修訂，進(jìn)一步提升資本監(jiān)管的科學(xué)性和有效性。

　　二是有助于增強(qiáng)金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效。作為金融體系的重要組成部分，商業(yè)銀行一向是金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的主力軍?！顿Y本辦法》立足國(guó)情，發(fā)揮資本要求對(duì)銀行信貸資源配置的導(dǎo)向性作用，引導(dǎo)銀行增加對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)的信貸投放，促進(jìn)更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。例如，通過(guò)合理設(shè)置中小企業(yè)貸款、個(gè)人貸款的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，適當(dāng)降低了相關(guān)領(lǐng)域的信貸成本，引導(dǎo)商業(yè)銀行加強(qiáng)對(duì)小微企業(yè)和個(gè)人消費(fèi)的信貸支持；適度上調(diào)同業(yè)債權(quán)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，引導(dǎo)資金減少在金融體系內(nèi)的空轉(zhuǎn)，防止金融“脫實(shí)向虛”；按照“能穿透盡量穿透”的原則，嚴(yán)格資產(chǎn)證券化、場(chǎng)外衍生品等資本監(jiān)管規(guī)則，引導(dǎo)銀行降低業(yè)務(wù)的復(fù)雜度，促進(jìn)金融回歸服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)本源。

　　三是有助于推動(dòng)銀行業(yè)全面提升風(fēng)險(xiǎn)管理水平。《資本辦法》著力構(gòu)建更完善的資本約束機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)管理體系，將對(duì)強(qiáng)化銀行風(fēng)險(xiǎn)管理能力、提升風(fēng)險(xiǎn)管理水平發(fā)揮重要引領(lǐng)作用?！顿Y本辦法》的實(shí)施，一是促進(jìn)銀行進(jìn)一步強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)治理架構(gòu)，提升全面風(fēng)險(xiǎn)管理能力，完善風(fēng)險(xiǎn)偏好管理，加強(qiáng)傳導(dǎo)機(jī)制建設(shè)，健全各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)控和報(bào)告機(jī)制。二是推動(dòng)銀行提升風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量的科學(xué)性和精細(xì)化，持續(xù)完善風(fēng)險(xiǎn)工具和管理機(jī)制，提高風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量的敏感性、審慎性和可比性。三是以風(fēng)險(xiǎn)管理新要求為引導(dǎo)，推動(dòng)銀行加強(qiáng)系統(tǒng)頂層設(shè)計(jì)，完善配套系統(tǒng)建設(shè)，不斷夯實(shí)數(shù)據(jù)質(zhì)量、提升數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性，強(qiáng)化數(shù)字化風(fēng)控體系建設(shè)，實(shí)現(xiàn)以數(shù)字化風(fēng)控賦能管理。四是推動(dòng)銀行深化資本應(yīng)用，進(jìn)一步從資本充足率的結(jié)果監(jiān)測(cè)向資本計(jì)量應(yīng)用全流程管理發(fā)展。促進(jìn)銀行將資本標(biāo)準(zhǔn)融入日常經(jīng)營(yíng)管理中，來(lái)檢驗(yàn)實(shí)施效果，并不斷加以改進(jìn)，最終達(dá)到提高全面風(fēng)險(xiǎn)管理的目的。

　　三、深化資本應(yīng)用，做好后續(xù)實(shí)施工作

　　一是加快補(bǔ)齊短板，做好實(shí)施準(zhǔn)備?！顿Y本辦法》的實(shí)施是一項(xiàng)全局性、長(zhǎng)期性、系統(tǒng)性工作。銀行要加強(qiáng)董事會(huì)和高級(jí)管理層的組織領(lǐng)導(dǎo)，統(tǒng)籌全行推進(jìn)實(shí)施，做好內(nèi)部宣導(dǎo)和解讀，統(tǒng)一思想認(rèn)識(shí)，確保實(shí)施工作平穩(wěn)有序。結(jié)合自身實(shí)際情況及過(guò)渡期要求，合理制定達(dá)標(biāo)規(guī)劃，并與監(jiān)管部門(mén)充分溝通、動(dòng)態(tài)調(diào)整，制定有針對(duì)性的解決方案，全行動(dòng)員、多措并舉，全力補(bǔ)齊短板。

　　二是深化資本應(yīng)用，建立長(zhǎng)效機(jī)制。資本管理的實(shí)質(zhì)是風(fēng)險(xiǎn)管理，應(yīng)把《資本辦法》實(shí)施的落腳點(diǎn)放在改進(jìn)管理上。銀行應(yīng)充分理解掌握主要規(guī)則變化，深入分析對(duì)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的影響，發(fā)揮好資本監(jiān)管對(duì)銀行資源配置的引導(dǎo)作用。深化資本應(yīng)用，把資本標(biāo)準(zhǔn)融入日常經(jīng)營(yíng)管理，持續(xù)擴(kuò)大計(jì)量成果在客戶準(zhǔn)入、信貸政策、貸款定價(jià)、減值準(zhǔn)備、經(jīng)濟(jì)資本、考核評(píng)價(jià)等各領(lǐng)域的運(yùn)用，以應(yīng)用為導(dǎo)向，以計(jì)量促管理，提高全面風(fēng)險(xiǎn)管理水平。

　　三是夯實(shí)資本水平，提高服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效。銀行要規(guī)劃好內(nèi)外源資本補(bǔ)充，合理優(yōu)化業(yè)務(wù)模式，改善凈息差水平，通過(guò)提供全方位金融服務(wù)提高客戶綜合貢獻(xiàn)，提升核心盈利能力。充分利用境內(nèi)外市場(chǎng)，安排好不同層次的資本工具發(fā)行，積極拓展投資者范圍，提高資本補(bǔ)充能力。同時(shí)，銀行要結(jié)合資本充足水平，合理把控資產(chǎn)規(guī)模增速，進(jìn)一步發(fā)揮資本監(jiān)管對(duì)銀行資源配置的引導(dǎo)作用，持續(xù)優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，更好地服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。