因連續(xù)多年虛增利潤被行政處罰的南京紡織品進(jìn)出口股份有限公司(下稱“南紡股份”)信息披露違法案今年一度引發(fā)市場密切關(guān)注。南紡股份財(cái)務(wù)造假橫跨5年，通過在自營進(jìn)口業(yè)務(wù)中調(diào)低進(jìn)口成本、在轉(zhuǎn)口業(yè)務(wù)中虛增收入、在以外匯融資為目的的虛假轉(zhuǎn)口業(yè)務(wù)中虛增收入及成本隱瞞財(cái)務(wù)費(fèi)用、調(diào)節(jié)應(yīng)收外匯賬款賬齡以少提壞賬準(zhǔn)備等多種手段虛增利潤。

　　該案查明后，證監(jiān)會(huì)依法對南紡股份予以警告，并處50萬元罰款；公司12名相關(guān)責(zé)任人被給予警告并處3萬元到30萬元不等的罰款，其中3名責(zé)任人被施以市場禁入。

　　證監(jiān)會(huì)調(diào)查顯示，南紡股份于2006至2010年的5年間，持續(xù)虛構(gòu)利潤，掩蓋公司連續(xù)虧損的財(cái)務(wù)狀況。

　　其中，南紡股份2006年虛構(gòu)利潤3109.15萬元，扣除虛構(gòu)部分公司當(dāng)年利潤為—668.65萬元，虛構(gòu)利潤占其披露利潤的127.39%；2007年虛構(gòu)利潤4223.33萬元，扣除虛構(gòu)利潤公司當(dāng)年利潤為-1430.59萬元，虛構(gòu)利潤占其披露利潤的151.22%；2008年虛構(gòu)利潤15199.83萬元，扣除虛構(gòu)利潤當(dāng)年利潤為-13620.47萬元，虛構(gòu)利潤占其披露利潤的962.40%；2009年虛構(gòu)利潤6053.18萬元，扣除虛構(gòu)部分當(dāng)年利潤為-4470.40萬元，虛構(gòu)利潤占其披露利潤的382.43%；2010年虛構(gòu)利潤5864.12萬元，扣除虛構(gòu)部分當(dāng)年利潤為-5969.01萬元，虛構(gòu)利潤占其披露利潤的5590.73%。

　　南紡股份2011年年度報(bào)告披露，調(diào)減利潤39688.71萬元，其中包括2010年以前年度的利潤31769.70萬元，2010年利潤7919.01萬元。

　　證監(jiān)會(huì)認(rèn)定，南紡股份虛構(gòu)利潤的行為違反了《證券法》第六十三條關(guān)于上市公司依法披露的信息，必須真實(shí)、準(zhǔn)確和完整，不得有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的規(guī)定，構(gòu)成了《證券法》第一百九十三條所述的上市公司報(bào)送的報(bào)告有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏的違法行為。

　　據(jù)此，證監(jiān)會(huì)依法給予南紡股份警告，并處以50萬元罰款；給予單曉鐘等12名相關(guān)責(zé)任人警告，并處以30萬元至3萬元不等的罰款。時(shí)任南紡股份董事長、總經(jīng)理單曉鐘，時(shí)任南紡股份董事、副總經(jīng)理、財(cái)務(wù)總監(jiān)丁杰，時(shí)任南紡股份副總經(jīng)理劉盛寧被認(rèn)定為證券市場禁入者。單曉鐘終身市場禁入，丁杰、劉盛寧自宣布決定之日起10年內(nèi)不得從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任上市公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員職務(wù)。

　　南紡股份財(cái)務(wù)造假橫跨5年，相關(guān)辦案人員介紹，由于公司主要客戶在香港和英國，南紡股份主要通過在自營進(jìn)口業(yè)務(wù)中調(diào)低進(jìn)口成本、在轉(zhuǎn)口業(yè)務(wù)中虛增收入、在以外匯融資為目的的虛假轉(zhuǎn)口業(yè)務(wù)中虛增收入及成本隱瞞財(cái)務(wù)費(fèi)用、調(diào)節(jié)應(yīng)收外匯賬款賬齡以少提壞賬準(zhǔn)備等多種手段虛增利潤。

　　由于調(diào)查過程中主要決策、參與人員均已被司法羈押，給行政調(diào)查取證工作帶來很大困難。據(jù)了解，2011年7月7日，南京市紀(jì)委、市公安局經(jīng)偵支隊(duì)、市審計(jì)局等組成專案組對南紡股份部分時(shí)任高管人員進(jìn)行調(diào)查。證監(jiān)會(huì)調(diào)查組創(chuàng)新調(diào)查手段，在南京市紀(jì)委的支持和協(xié)助下，分別約見了丁杰、單曉鐘、劉盛寧并談話。2012年9月7日，調(diào)查組收到南京市紀(jì)委出具的相關(guān)說明，介紹了2011年南京市紀(jì)委等有關(guān)部門成立聯(lián)合調(diào)查組對南紡股份相關(guān)人員進(jìn)行調(diào)查情況。

　　調(diào)查組以反映公司歷年財(cái)務(wù)造假過程的工作底稿為突破口，結(jié)合境內(nèi)外調(diào)查獲取的相關(guān)證據(jù)資料，充分利用南京市聯(lián)合調(diào)查組的調(diào)查結(jié)果，在較短時(shí)間內(nèi)完成了復(fù)雜案件的調(diào)查工作。

　　此案爆出后，市場普遍對案件的處罰提出兩點(diǎn)質(zhì)疑，一是認(rèn)為處罰過輕，公司連續(xù)5年財(cái)務(wù)造假，但處罰額度僅50萬元；二是質(zhì)疑如此重大案件為何沒有移交司法處理。

　　對此，法律專家認(rèn)為，監(jiān)管部門依法對南紡股份信息披露違法案進(jìn)行了處罰，按照《證券法》第一百九十三條，發(fā)行人、上市公司或其他信息披露義務(wù)人未按照規(guī)定披露信息，或信披存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏的，責(zé)令改正，給予警告，并處以30萬元以上60萬元以下的罰款，相關(guān)責(zé)任人員給予警告，并處3萬元以上30萬元以下的罰款。

　　另外，據(jù)了解，鑒于南紡股份連年虛增利潤的行為涉嫌違反《刑法》相關(guān)規(guī)定，2013年3月29日證監(jiān)會(huì)稽查局就本案移送事項(xiàng)與偵查局進(jìn)行了溝通。偵查局認(rèn)為，因本案主要涉案人因經(jīng)濟(jì)犯罪已被司法羈押，而上市公司涉嫌不披露重大信息犯罪為輕罪，按重罪吸收輕罪的原則，公安機(jī)關(guān)不可能再刑事立案。因此依據(jù)現(xiàn)有情況，本案無法移送公安機(jī)關(guān)偵查。